На бирже курсовых и дипломных проектов можно найти образцы готовых работ или получить помощь в написании уникальных курсовых работ, дипломов, лабораторных работ, контрольных работ, диссертаций, рефератов. Так же вы мажете самостоятельно повысить уникальность своей работы для прохождения проверки на плагиат всего за несколько минут.

ЛИЧНЫЙ КАБИНЕТ 

 

Здравствуйте гость!

 

Логин:

Пароль:

 

Запомнить

 

 

Забыли пароль? Регистрация

Повышение уникальности

Предлагаем нашим посетителям воспользоваться бесплатным программным обеспечением «StudentHelp», которое позволит вам всего за несколько минут, выполнить повышение уникальности любого файла в формате MS Word. После такого повышения уникальности, ваша работа легко пройдете проверку в системах антиплагиат вуз, antiplagiat.ru, etxt.ru или advego.ru. Программа «StudentHelp» работает по уникальной технологии и при повышении уникальности не вставляет в текст скрытых символов, и даже если препод скопирует текст в блокнот – не увидит ни каких отличий от текста в Word файле.

Результат поиска


Наименование:


курсовая работа Управление денежными средствами предприятия

Информация:

Тип работы: курсовая работа. Добавлен: 05.12.2012. Сдан: 2012. Страниц: 35. Уникальность по antiplagiat.ru: < 30%

Описание (план):


 
СОДЕРЖАНИЕ
 
Введение           3
    Экономическая и финансовая характеристика
КСХП «Новое Заволжье»        6
      Экономическая характеристика      6
      Анализ финансового состояния предприятия    13
2.  Управление  денежными средствами предприятия    20
2.1. Сущность и значение денежных средств в деятельности
Предприятий         20
2.2. Правовое регулирование денежного обращения
на предприятии         24
      Методика анализа наличия, движения и использования
денежных средств предприятия      28
3. Управление  денежными средствами в КСХП «Новое Заволжье» 39
3.1. Анализ наличия,  движения и использования денежных 
средств          39 
3.2. Мероприятия  по совершенствованию управления  денежным 
оборотом предприятия       44 
Заключение          49
Используемая  литература        51
Приложения          52
 
 
 
 
 
 
Введение
Источником любого богатства  или благосостояния является производство. Высокий уровень международной специализации производства не позволяет любой продукции успешно закрепиться на мировых рынках, поэтому для развития производства конкурентоспособной продукции должны быть определенные предпосылки. Природные условия Российской Федерации позволяют говорить о реальной возможности производства конкурентоспособной сельскохозяйственной продукции здесь качественнее и дешевле, чем это делается в других странах. Отрасль сельского хозяйства могла бы стать одним из источников экономического процветания России, но, к сожалению, в настоящее время отечественные товаропроизводители продукции сельского хозяйства, по многим причинам, просто не имеют средств, для нормального ведения процесса производства.
Обращение наличных денег наряду с безналичным имеет много отрицательных сторон, ведь обращение наличных является более дорогим, это связано с большими расходами по их печатанию, хранению и транспортировке. Также наличность, которая накапливается у субъектов хозяйствования, не приносит доход. А с точки зрения государственных интересов значительная её масса в обращении затрудняет осуществление контроля за денежным обращением, даёт возможность юридическим и физическим лицам скрывать от налоговых служб реальные доходы и таким образом уклоняться от налогов.
Стабилизация денежного  обращения, рыночные преобразования в  экономике, введение высокоэффективных банковских технологий в области расчётов должны привести к сокращению наличности в стране.
Движение денежных средств хозяйства представляет собой непрерывный процесс. Для каждого направления использования денежных фондов должен быть соответствующий источник. В широком смысле активы предприятия представляют собой чистое использование денежных средств, а пассивы и собственный капитал - чистые источники. Для действующего предприятия реально не существует начальной и конечной точки. Конечный продукт - это совокупность затрат сырья, основных средств и труда, в конечном счете оплачиваемых денежными средствами. Продукция затем продается либо за наличные, либо в кредит. Продажа в кредит влечет за собой дебиторскую задолженность, которая, в конечном счете, инкассируется, превращается в наличность. Если продажная цена продукции превышает все расходы (включая износ активов) за некоторый период, то за этот период будет получена прибыль; если нет - убыток. Объем денежных средств колеблется во времени в зависимости от производственного графика, объема продаж, инкассации дебиторской задолженности, капитальных расходов и финансирования. С другой стороны, запасы сырья, незавершенное производство, запасы готовой продукции, дебиторская задолженность и подлежащий оплате коммерческий кредит колеблются в зависимости от реализации, производственного графика и политики в отношении основных дебиторов, запасов и задолженности по коммерческому кредиту.
Отчет о наличии  и использовании денежных средств - это метод, при помощи которого мы изучаем чистое изменение объема средств между двумя моментами. Эти моменты соответствуют начальной и конечной датам финансового отчета, к какому бы периоду ни относилось исследование - кварталу, году или пятилетию. Отчет об источниках и использовании денежных средств описывает скорее чистые, чем общие изменения в финансовом положении на разные даты. Общие изменения - это все изменения, которые происходят между двумя отчетными датами, а чистые изменения определяются как результат общих изменений.
Целью настоящей  работы является исследование методики управления денежными средствами предприятия с использованием анализа денежных потоков, а также выработка путей по оптимизации денежных средств предприятия и совершенствованию путей по их управлению.
Объектом исследования является коллективное сельскохозяйственное предприятие (КСХП) «Новое Заволжье» Приволжского района Самарской области.
Источниками информации для написания данной работы послужили  отчетные данные бухгалтерской отчетности за 2003, 2004, 2005 гг.:
• форма № 1 «Бухгалтерский баланс»;
• форма № 2 «Отчет о прибыли и убытках»;
• форма № 4 «Отчет о движении денежных средств»;
• форма № 5 «Приложение к бухгалтерскому балансу»;
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
1. Экономическая  и финансовая характеристика 
КСХП «Новое Заволжье»
      Экономическая характеристика
Коллективное сельскохозяйственное предприятие «Новое Заволжье» расположено на территории  Приволжского района Самарской области.
Предприятие располагает 5865 гектарами сельскохозяйственных угодий. Стоимость основных фондов предприятия из года в год снижается из-за износа зданий, машин и оборудования, производственного и хозяйственного инвентаря и полного выбытия в 2005 году поголовья продуктивного скота.
Численность работников на предприятии сократилась в связи с полной ликвидацией отрасли животноводства в 2005 году.
За исследуемые три  года хозяйство заканчивало производственный период с прибылью, кроме 2004 года, когда хозяйство получило убыток (см. табл.1).
Таблица 1. Ресурсное обеспечение предприятия
Показатели
Площадь сельскохозяйственных угодий, га
5865
5865
5865
Численность работников, чел.
81
77
43
Стоимость основных производственных фондов, тыс. руб.
На начало года:
На конец  года:
Среднегодовая:
 
 
52826
52724
52775
 
 
52724
42745
47734,5
 
 
42745
44309
43527
Поголовье животных, гол.
На начало года:
На конец  года:
Среднегодовое:
 
3350
3392
3371
 
3392
-
1696
 
-
-
-
Прибыль (убыток), тыс. руб.
132
-5552
253

 
Структура товарной продукции  является показателем специализации  предприятия, однако в нынешних условиях практически любое хозяйство должно пересматривать набор товаров, производимых им и нацеливать его на потребности рынка, эта же ситуация наблюдается в настоящее время в с КСХП «Новое Заволжье»
Таблица 2. Структура товарной продукции
Показатели
2003 г.
2004 г.
2005 г.
Виды продукции
тыс.руб.
уд. вес
тыс.руб.
уд. вес
тыс.руб.
уд. вес
Зерно
1485
24,6
2992
25,7
4540
64,0
Подсолнечник 
1473
24,4
1580
13,6
1624
22,9
Картофель
-
-
6
0,1
91
1,3
Овощи открытого грунта
69
1,1
4
0,1
158
2,2
Прочая
212
3,5
100
0,9
678
9,6
Итого по растениеводству
3239
53,6
4682
40,4
7091
100
             
Скот 
54
0,9
2440
20,8
-
-
Молоко 
1551
25,7
645
5,5
-
-
Мясо 
1169
19,3
1181
10,2
-
-
Прочая 
31
0,5
16
0,2
-
-
Итого по животноводству:
2805
46,4
4282
36,7
-
-
             
Работы и  услуги
-
-
2670
22,9
-
 
Итого
6044
100
11634
100
7091
100

До 2004 года предприятие  занималось производством продукции  растениеводства и животноводства. Удельный вес товарной продукции растениеводства в 2003 году в общем объеме товарной продукции составил 53,6%, животноводства – 46,4%.  Но в 2004 году скот был пущен «под нож», и хозяйство стало чисто растениеводческим.
В основном хозяйство  специализируется на выращивании зерновых, их доля в общем объеме товарной продукции по годам составила: 2003 г. – 24,6%, 2204 г. – 25,7%, а в 2005 году стала преобладать и составила 64%.
Приблизительно на одном  уровне с зерновыми держался в 2003 году объем производства подсолнечника, его доля в общем объеме товарной продукции составляла 24,4%, в 2005 году его доля составила 22,9%.
Выращиваются в хозяйстве картофель и овощи открытого грунта, но их доля в общей массе продукции незначительна: 1,3% и 2,2% в 2005 году. На долю прочей продукции приходится 9,6%.
Таблица 3. Производственные показатели по отраслям деятельности (растениеводство и животноводство)
Показатели
Площадь посева, га
Урожайность, ц/га
Валовой сбор, ц
2003 г.
2004 г.
2005 г.
2003 г.
2004 г.
2005 г.
2003 г.
2004 г.
2005 г.
1
2
3
4
5
6
7
8
9
10
Зерновые (всего)
1070
2240
2530
10,1
11,5
17,6
10807
25760
44528
Озимые (зерн.)
120
760
1350
2,9
15,8
19,6
348
12008
26460
Яровые (зерн.)
950
1480
1180
11,5
9,3
14,8
10925
13764
17464
Подсолнечник 
330
620
750
7,4
5,8
4,6
2442
3596
3450
Картофель
-
7
1
-
4,4
150
-
31
150
Овощи открытого грунта
15
3
5
6,3
9,7
70
95
29
350
Многол.травы
200
310
270
20
8,5
11,7
4000
2635
3159

 
Показатели
Поголовье животных, гол. (по видам)
КРС (молочное стадо)
КРС (на откорме)
 
188
450
 
102
284
 
-
-
Валовой надой  молока, ц
5067
2955
-
Приплод, гол.
191
182
-
Прирост живой массы животных, ц (по видам животных)
461
97
-
Среднегодовой надой на 1 корову, кг
2695
2897
-
Выход приплода на 100 коров, гол.
101
178
-
Среднесуточный  прирост живой массы животных, г
12630
2658
-

 
Валовой сбор зерновых в 2005 году превысил уровень 2003 года более чем в 4 раза. Это произошло за счет повышения урожайности  (в 2005 году она возросла более чем в полтора раза по сравнению с 2003 годом) и за счет увеличения площадей посева в 2005 году по сравнению с 2003 в 2,4 раза.
Если в 2003 году при выращивании зерновых хозяйство 88,8%, а в 2204 году – 66% площадей засевало яровыми, то в 2205 году площади под яровыми и озимыми приблизительно сравнялись (53% площадей занято яровыми).
Увеличило хозяйство  и площади под подсолнечником  в 2004 году по сравнению с 2003 годом в 1,8 раза, и в 2005 году к 2004-му – на 21%. Но снижается урожайность подсолнечника по годам в среднем на 21% в год. Поэтому валовой сбор этой культуры за счет увеличения площадей в 2004 году вырос на 47,3% по сравнению с 2003 годом, а в 2005 по сравнению с 2004 снизился на 4,1%.
Производство  картофеля в 2005 году по сравнению  с прошлым годом возросло в 4,8 раза, хотя площадь посева уменьшилась  в 7 раз. Это произошло за счет внедрения новых технологий его выращивания.
Вырос валовой  сбор овощей открытого грунта в 2005 году в 3,7 раза против 2003 года и в 12 раз против 2004-го. Хотя площадей под овощами в 2005 году осталось в 3 раза меньше, чем в 2003, но за счет внедрения передовых технологий выращивания выросла урожайность в 11 раз.
В 2004 году увеличили площади  под многолетними травами на 55% по сравнению с 2003 годом, но резко снизилась  урожайность – в 2,4 раза из-за некачественной обработки, поэтому и валовой  сбор в 2004 году был ниже, чем в 2003 на 34%.  В 2005 году площади по многолетними травами уменьшили на 13% по сравнению с 2004 годом, повысили урожайность на 37,5%, в результате валовой сбор составил 120% к прошлому году.
В связи с  тем, что в течение года хозяйство  постепенно избавлялось от скота, валовой надой молока в 2004 году составил 58,3% к уровню 2003 года, среднесуточный прирост живой массы животных снизился в 8 раз.
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
По данным таблицы 4 видим, что объем реализации пшеницы в хозяйстве растет: в 2004 году в 2,9 раза к 2003 году и в 2005 году в 1,7 раза к 2004 году. Соответственно в 2,6 раза в 2004 г.  по сравнению с 2003 годом и на 14,4% в 2005 году по сравнению с 2004 г. выросла выручка от реализации пшеницы. Но резко возрастает полная себестоимость продукции: в полтора раза в 2004 году к 2003 г. и в 2,4 раза в 2205 году к 2204 г.    Поэтому, если в 2004 году прибыль от реализации пшеницы была выше, чем в 2003 году в 13,6 раза,  и уровень рентабельности производства данного вида продукции составил 84,1%,  в 2005 году за счет увеличения себестоимости производство пшеницы вообще оказалось нерентабельным.
Аналогичная картина  вырисовывается с реализацией подсолнечника: объем реализации растет на 39% в 2004 году к 2003 году и на 12,5% в 2005 году к 2204 году. Растет в среднем на 3,5% в год выручка от реализации. Но в 2004 году полная себестоимость подсолнечника возросла по сравнению с 2003 годом в 1,7 раза и еще на 41% в 2005 году. Соответственно и прибыль в 2204 году от производства и реализации подсолнечника в 2204 году в 1,9 раза ниже, уровень рентабельности с 108,6% в 2003 году снижается до 35,3% в 2004 году, а в 2205 году подсолнечник прибыли вообще не дает и оказывается нерентабельным.
Прибыль от реализации продукции в 2003 году в хозяйстве  получена в основном за счет производства и реализации пшеницы, овса, подсолнечника и прочей продукции. В 2204 году – за счет реализации пшеницы, ржи, подсолнечника, овощей, прочей продукции и производства работ и услуг. В 2205 году прибыльным оказалось производство картофеля и прочей продукции, их уровень рентабельности соответственно составил 46,8% и 12,1%.
Полная себестоимость  молока в 2004 году снизилась в 2,2 раза по сравнению с 2003 годом, но сократился и объем реализации соответственно в 2,6 раза, поэтому и выручка от реализации молока в 2004 году в 2,4 раза ниже, чем в 2003 году. Прибыли от данного вида продукции получено не было.
Мяса в 2004 году реализовано на 11,4% больше, чем в 2003 г., незначительно выросла и выручка – на 1%, но полная себестоимость продукции возросла на 3,4%, поэтому прибыли данный вид продукции также не дал. 
Выручка от  реализации крупнорогатого скота в 2004 году составила 4518,5% к  уровню 2003 года, но прибыли она не дала, так как полная себестоимость данного вида продукции в три раза выше объема реализации.
Таблица 5. Финансовые результаты деятельности предприятия
Показатели
Выручка от реализации продукции, тыс. руб.
в т. ч. растениеводства
животноводства
 
Полная себестоимость  продукции, тыс. руб.
в т. ч. растениеводства
животноводства
 
Прибыль (убыток) от реализации продукции, тыс. руб.
в т. ч. растениеводства
животноводства
 
Уровень рентабельности основной деятельности, %
в т. ч. растениеводства
животноводства
6044
3239
2805
 
7337
2765
4572
 
-1293
 
474
-1767
 
 
17,1
8964
4682
4282
 
14746
3613
10924
 
-5782
 
1069
-6642
 
 
29,6
7091
7091
-
 
7760
7501
-
 
-669
 
-410
-
 
 
-

 
Из таблицы 5 видим, что выручка от реализации продукции растениеводства выросла в 2004 году по сравнению с 2003 годом на 1443 тыс.рублей, а в 2005г. по сравнению с 2004 г. – на 2409 тыс.рублей, полная себестоимость ее соответственно возросла на 848 тыс.рублей и на 3888 тыс.рублей. Поэтому прибыль от реализации продукции растениеводства в 2204 году выше, чем в 2003 на 595 рублей, а в 2005 году понесен убыток в сумме 410 тыс.рублей.
В животноводстве полная себестоимость продукции  в 2003 году выше объема выручки от реализации на 1767 тыс.рублей, а в 2004 году на 6642 тыс.рублей. Отрасль животноводства в хозяйстве  являлась убыточной.
Таким образом, несмотря на увеличение производства зерновых культур и подсолнечника, что сказалось на выручке от реализации продукции, финансовый результат оказался отрицательным. Главной причиной этого является неналаженность системы сбыта продукции, и диспаритет цен на сельскохозяйственную продукцию и материалов для производства (ГСМ, электроэнергия и др.).
 
      Анализ финансового состояния предприятия
Финансовое  состояние предприятия характеризуется  совокупностью показателей, отражающих процесс формирования и использования  его финансовых средств. В рыночной экономике финансовое состояние предприятия отражает конечные результаты его деятельности, которые интересуют не только работников предприятия, но и его партнеров, государственные, финансовые, налоговые и др. органы.
Доля активной части основных средств определяется отношением стоимости активной части основных средств к стоимости основных средств.
Коэффициент износа основных средств определяется отношением износа к балансовой стоимости основных средств.
Коэффициент обновления рассчитывается как отношение балансовой стоимости поступивших за отчетный период основных средств к балансовой стоимости выбывших основных средств на конец периода.
Коэффициент выбытия  основных средств рассчитывается как  отношение балансовой стоимости выбывших за отчетный период основных средств к балансовой стоимости основных средств на начало периода.
Таблица 6. Оценка имущественного положения предприятия.
Показатели
Сумма хозяйственных средств, находящихся в распоряжении предприятия (тыс.руб.)
Доля основных средств в имуществе предприятия (%)
Доля активной части основных средств
Коэффициент износа
Коэффициент обновления
Коэффициент выбытия
 
 
29789
 
61,2
 
0,345
 
 
 
 
 
29267
 
58,3
 
0,323
0,677
0,892
0,018
 
 
21762
 
56,4
 
0,287
0,713
0,049
0,199
 
 
21989
 
56,9
 
0,282
0,718
15,348
0,003

 
Данные таблицы  показывают, что сумма хозяйственных  средств незначительно снизилась к началу 2004 года, и снова увеличилась  к концу 2005 года. Доля основных средств в имуществе предприятия остается приблизительно на одном уровне. Доля активной части основных средств несколько снижается, что оценивается как неблагоприятная тенденция.
В хозяйстве  велик износ основных средств  – более 70%, и за год, хотя и незначительно он возрос. Высока доля новых основных средств, то есть мы можем сделать вывод, что предприятие проводит обновление основных фондов.
На основе бухгалтерского баланса за 2003, 2004, 2005 годы  произведем анализ ликвидности и платежеспособности КСХ «Новое Заволжье». Ликвидность актива – это его способность превратиться в денежные средства. Ликвидность бухгалтерского баланса – наличие оборотных средств в размере, достаточном для погашения краткосрочных обязательства.
С этой целью  используется система финансовых коэффициентов: коэффициент абсолютной и промежуточной ликвидности (Кабс.л. и  Кпр.л.), коэффициент текущей ликвидности (Кт.л.), коэффициент соотношения дебиторской и кредиторской задолженности , коэффициент утраты или восстановления платежеспособности.
Таблица 7. Оценка платежеспособности предприятия
Показатели
Коэффициент абсолютной ликвидности
 
Коэффициент промежуточной ликвидности
 
Коэффициент текущей ликвидности
 
Коэффициент соотношения дебиторской и кредиторской задолженности
?0,2-0,5
 
 
?1
 
 
 
?2
 
 
? 1
 
 
-
 
 
0,1
 
 
 
1,2
 
 
0,1
-
 
 
0,1
 
 
 
1,4
 
 
0,1
0,01
 
 
0,2
 
 
 
5,8
 
 
0,2
0,01
 
 
0,3
 
 
 
5,8
 
 
1,1
Коэффициент восстановления (утраты) платежеспособности
?1
  0,8
3,4
2,9

Из данных таблицы 7 на основании полученных значений коээфициентов можем сделать вывод, что на начало и конец 2003 года баланс предприятия был неликвиден и предприятие считалось неплатежеспособным. Положение поправилось на конец 2004 – начало 2005 года.
На конец 2005 года, хотя по коэффициентам абсолютной и промежуточной ликвидности баланс предприятия считается неликвидным, тем не менее, значение коэффициента текущей ликвидности значительно превышает норматив. Поэтому предприятие можно признать платежеспособным.  На основании значения коэффициента утраты платежеспособности мы можем утверждать, что в ближайшем будущем предприятие платежеспособности не утратит.
Для расчета  финансовой устойчивости КСХП «Новое Заволжье» воспользуемся системой относительных показателей:
Коэффициент автономии  рассчитывается как отношение собственного капитала к капиталу.
Коэффициент финансирования определяется отношением заемного капитала к собственному капиталу.
Коэффициент маневренности собственного капитала определяется отношением собственных оборотных средств к общей величине оборотных средств предприятия.
Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами рассчитывается как отношение собственных оборотных  средств к общей величине оборотных средств предприятия.
По данным таблицы 8 делаем вывод, что степень независимости  КСХП «Новое Заволжье» от внешних  источников финансирования в течение трех исследуемых лет достаточно высока, так как значение коэффициента превышает норматив. Коэффициент финансирования также имеет высокий показатель, что говорит о финансовой независимости предприятия.
Коэффициент маневренности  собственного капитала на протяжении ряда лет у предприятия невысок  и не дотягивает до норматива, это  позволяет утверждать, что у предприятия нет возможностей финансового маневра.
Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами выше норматива, это означает, что у  предприятия имеются возможности  в проведении независимой финансовой политики.
Таблица 8. Оценка финансовой устойчивости предприятия (по относительным показателям)
Показатели
Коэффициент автономии
Коэффициент финансирования
Коэффициент маневренности  собственного капитала
Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами
?0,5
? 1
от 0,4 до 0,6
?0,1
0,7
0,4
0,1
 
0,1
0,7
0,4
0,1
 
0,2
 
0,7
0,4
0,1
 
0,2
0,7
0,4
0,1
 
0,2

 
Деловая активность предприятия характеризуется рядом показателей: темпами роста выручки от реализации продукции, прибыли, активов, эффективностью использования активов, наличием выгодных контрактов по реализации продукции, закупке сырья и материалов, наличием квалифицированного персонала и т.д.
Для оценки эффективности использования активов используется ряд показателей:
Таблица 9. Оценка деловой активности предприятия
Показатели
Фондоотдача, руб.
Ресурсоотдача, руб.
Оборачиваемость оборотных средств (в оборотах)
Производительность труда, руб./чел.
0,34
0,20
0,59
74617,3
0,79
0,46
1,25
151090,9
0,80
0,45
1,26
231372,1

Фондоотдача рассчитывается как отношение выручки от реализации продукции к средней стоимости основных средств.
Ресурсоотдача рассчитывается как отношение суммы выручки от реализации продукции к средней стоимости ресурсов.
Коэффициент оборачиваемости  оборотных средств (в оборотах) рассчитывается отношением выручки от реализации продукции к средней стоимости оборотных средств.
Производительность  труда рассчитывается как отношение выручки от реализации продукции к числу работающих.
По данным таблицы  видим, что улучшилось использование  как основных, так и оборотных активов, что стабилизируется финансовое положение предприятия. Увеличилась производительность труда, что также говорит о повышении деловой активности предприятия.
Для оценки рентабельности рассчитаем следующие показатели:
Рентабельность  продаж рассчитывается как отношение  прибыль от продажи к выручке.
Рентабельность  совокупного капитала рассчитывается отношением чистой прибыли к среднегодовой стоимости капитала.
Рентабельность  собственного капитала определяется отношением чистой прибыли к среднегодовой  стоимости собственного капитала.
Рентабельность  основной деятельности определяется отношением прибыли от продаж к себестоимости продаж.
Таблица 10. Оценка рентабельности предприятия.
Показатели
Рентабельность  продаж, %
Рентабельность совокупного  капитала, %
Рентабельность собственного капитала, %
Рентабельность основной деятельности, %
2,2
0,5
0,6
1,8
-
-
-
-
2,5
0,01
1,6
3,3

 
Из таблицы  видим, что рентабельность всех видов  в 2005 году по сравнению с 2003 годом возросла, кроме рентабельности совокупного капитала.
На основании  произведенного анализа экономического и финансового состоянии КСХП «Новое Заволжье» мы можем сделать вывод, что предприятие обладает имуществом, платежеспособно и в целом рентабельно.
 
 
 
 
 
 
2. Управление денежными средствами предприятия
2.1. Сущность  и значение денежных средств 
в деятельности предприятий
Товарный обмен между производителями и потребителями происходит в виде купли-продажи. При этом каждое предприятие в одно и тоже время выступает поставщиком для одних и покупателем товаров у других предприятий.
Товарный обмен  между поставщиками и покупателями возникает на основе денежных расчетов. Деятельность предприятий в области денежных расчетов является важным звеном в кругообороте средств, а их своевременное проведение - необходимым условием для непрерывного процесса воспроизводства.
Денежные расчеты, которые осуществляют предприятия и организации независимо от организационно-правовой формы и вида деятельности могут совершаться как наличными деньгами, так и в безналичном порядке. В совокупности эти денежные расчеты образуют денежный оборот предприятий.
В денежном обороте предприятий можно выделить такие направления:
расчеты, связанные  с процессом производства (покупка  сырья, материалов, основных фондов);
расчеты по результатам  деятельности (финансовые обязательства  предприятия перед бюджетом, централизованными фондами целевого назначения, кредитными учреждениями);
внутрихозяйственные расчеты (это расчеты с рабочими и служащими при создании и  использовании различных денежных фондов).
Указанные направления  в денежном обороте различны как  по экономическому содержанию, так и по технике их совершения, видам и методам финансового контроля за их проведением. Однако в совокупности их осуществление способствует непрерывному движению материальных фондов в процессе производства и реализации продукции.
Своевременное проведение денежных расчетов создает нормальные условия для:
производства  и реализации продукции,
возможности воспроизводственного процесса на предприятии 
устойчивого финансового  состояния предприятий 
выполнения  денежных обязательств перед другими  субъектами хозяйственной деятельности, бюджетом, банками.
Кроме того, своевременные  денежные расчеты предотвращают  отвлечение средств в просроченную дебиторскую задолженность и способствуют ускорению оборачиваемости оборотных средств.
Каждое предприятие  для осуществления своей деятельности имеет в распоряжении денежные средства.
Образование фондов денежных средств является способом управления собственным капиталом. Финансовая служба определяет состав и структуру образуемых на предприятии фондов денежных средств, а также устанавливает целевые направления их расходования. Ряд фондов денежных средств образуется предприятиями в силу требований законов, другие зависят от решения учредителей и учетной политике предприятия.
Наличие уставного  капитала позволяет определить основную зависимость между объемом денежных средств, участвующих в воспроизводственных процессах, и собственным капиталом предприятия. Однако, в последнее время уставный капитал все больше приобретает самостоятельное значение, находится в значительном отрыве от совокупной стоимостной оценки внеоборотных и оборотных активов и не отражает реальных масштабов денежного оборота. Во многом это связано с процессом инфляции и периодической переоценкой основных средств, которая отражается в составе добавочного капитала.
Уставный капитал  предприятия определяет минимальный  размер его имущества, гарантирующего интересы его кредиторов. Таким образом, уставный капитал является основным источником собственных средств. Минимальный размер его определяется установленным законодательно минимальным размером оплаты труда в стране. Капитал называется уставным потому, что его размер фиксируется в уставе общества, который подлежит регистрации.
Резервный капитал  формируется на основании учредительных  документов предприятий и организаций. Начиная с 1997 года, формирование резервного капитала стало возможно только за счет чистой прибыли. Отчисления в резервный фонд составляют 5% чистой прибыли. Ранее резервный фонд мог создаваться за счет балансовой прибыли, имел строго целевое назначение, контролируемое налоговыми органами. Использовался резервный фонд, создаваемый с учетом налоговых льгот, в основном в двух направлениях: покрытие убытков и выплата дивидендов.   Резервный капитал, создаваемый за счет чистой прибыли, может использоваться на любые цели, финансирование которых предусмотрено сметой. Резервный капитал увеличивает собственный капитал предприятия.
Добавочный капитал состоит из трех статей: капитала переоценки, эмиссионного дохода и капитала накопления. Образование и увеличение размеров добавочного капитала происходит по разным причинам, как правило, не зависящим от деятельности организации. Порядок использования добавочного капитала определяется собственниками, как правило, в соответствии с учредительными документами по рассмотрении результатов отчетного года.
Создание фонда накопления, фонда  потребления, а также других денежных фондов обязательно, если предусмотрено учредительными документами предприятия, где указано решение о направлении прибыли в эти целевые фонды.
Значимость такого вида активов, как денежные средства, по мнению Джона Кейнса, определяется тремя основными причинами:
· рутинность - денежные средства используются для выполнения текущих операций; поскольку между входящими и исходящими денежными потоками всегда имеется временной лаг, предприятие вынуждено постоянно держать свободные денежные средства на расчетном счете;
· предосторожность - деятельность предприятия не носит жестко предопределенного характера, поэтому денежные средства необходимы для выполнения непредвиденных платежей;
· спекулятивность - денежные средства необходимы по спекулятивным соображениям, поскольку постоянно существует ненулевая вероятность того, что неожиданно представится возможность выгодного инвестирования.
Вместе с тем омертвление финансовых ресурсов в виде денежных средств связано с определенными потерями, - с некоторой долей условности их величину можно оценить размером упущенной выгоды от участия в каком-либо доступном инвестиционном проекте. Поэтому любое предприятие должно учитывать два взаимно исключающих обстоятельства: поддержание текущей платежеспособности и получение дополнительной прибыли от инвестирования свободных денежных средств. Таким образом, одной из основных задач управления денежными ресурсами является оптимизация их среднего текущего остатка.
 
 
2.2. Правовое регулирование  денежного 
обращения на предприятии
Ведение   бухгалтерского   учета   осуществляется    в    соответствии с нормативными  документами,  имеющими  разный  статус.  Одни  из  них обязательны к  применению  (Закон  «О  бухгалтерском  учете»,  положения  по бухгалтерскому учету), другие носят рекомендательный характер (План  счетов, методические указания, комментарии). В  зависимости  от  назначения   и   статуса   нормативные   документы регулирующие   движение   денежных   средств   целесообразно  представить  в виде следующей системы:
1-й   уровень:   законодательные    акты,    указы    Президента    РФ           и   постановления  Правительства,   регламентирующие   прямо   или косвенно   организацию и ведение бухгалтерского учета в организации. К ним   относятся:
- Гражданский   кодекс    РФ;
- Налоговый Кодекс РФ;
- Федеральный   закон   «О   бухгалтерском   учете»   №   129-ФЗ    от 21  ноября  1996  года.  Этот   Закон   определяет   правовые   основы бухгалтерского учета, его содержание, принципы, организацию,  основные направления  бухгалтерской  деятельности  и  составления   отчетности, состав хозяйствующих субъектов, обязанных вести бухгалтерский  учет  и предоставлять финансовую  отчетность,   требования    к    составлению первичной   документации   и   учетных   регистров;
- Указ   Президента   Российской   Федерации   от   19 ноября 1998  года №  416-У  « О  мерах   по   повышению   собираемости    налогов    и других   обязательных   платежей   и    упорядочению    наличного    и безналичного   денежного   обращения ».
- Указ Президента РФ от 16 февраля 1993 года № 224 “Об обязательном применении контрольно-кассовых машин предприятиями всех форм собственности при осуществлении расчетов с населением” (в редакции от 25.07.2000 г.);
- Федеральный закон от 22 мая 2003 г. N 54-ФЗ "О применении контрольно-кассовой техники при осуществлении наличных денежных расчетов и (или) расчетов с использованием платежных карт".
2-й  уровень:  стандарты (положения)  по   бухгалтерскому   учету   и отчетности. Учетный стандарт можно определить как свод  основных  правил, устанавливающий порядок учета и оценки определенного объекта или их совокупности. Положения  призваны  конкретизировать закон о бухгалтерском  учете  и  отчетности.   Единственным   регулирующим   органом системы нормативных документов является Министерство Финансов РФ. К ним   относятся:
- Положение по ведению  бухгалтерского  учета    и    отчетности  в  РФ, утвержденное  приказом   Минфина  РФ от   29 июля 1998 года    №  34н. Регулирует общие вопросы организации и ведения  бухгалтерского  учета, составления первичных документов, организации документооборота;
-«Учет активов и обязательств, стоимость которых выражена в иностранной валюте». ПБУ 3/2000. Утверждено приказом  Минфина  РФ  от  10   января 2000 года   №2н;
- «Бухгалтерская  отчетность  организации». ПБУ 4/99 г.   Утверждено приказом Минфина РФ от 06  июля  1999 года  № 43н;
3-й  уровень:  методические   рекомендации   (указания),   инструкции, комментарии,    письма Минфина   РФ   и   других   ведомств.    Методические рекомендации и инструкции  призваны  конкретизировать  учетные стандарты  в соответствии  с  отраслевыми  и  иными  особенностями.  Они  разрабатываются Минфином    РФ   и    различными      ведомствами.
- План счетов бухгалтерского учета финансово-хозяйственной деятельности организаций и Инструкция по его применению,  утвержденные приказом Минфина РФ от 31 октября 2000 года №  94н. Эта инструкция   применяется   как   регулирующая организацию и   ведение бухгалтерского учета кассовых  операций;
- Приложение № 2 к Постановлению Министерства  труда  и      социального развития РФ от 31 декабря 2002 года № 85       «Типовая  форма  договора   о   полной   индивидуальной   материальной ответственности»;
- Приказ  Минфина  РФ  от  22  июля  2003  года   №   67н   «О   формах бухгалтерской  отчетности  организаций»   -   применяется    в   части требований по группировке и детализации данных  о  движении  наличных, денежных средств и иных ценностей, хранящихся в кассе, а также в части требований по составлению Отчета о движении денежных   средств;
- «Порядок  ведения  кассовых   операций   в   Российской   Федерации», утвержденный   решением   Совета   директоров    Центрального    банка Российской Федерации от 22 сентября  1993  года   №  40  и  сообщенный письмом Банка России от 4 октября   1993 года №18 применяется в полном объеме;
- Положение о правилах организации наличного денежного         обращения на территории Российской  Федерации, утвержденное   постановлением Центробанка РФ от 5 января 1998 года №14-П    применяется  в  части порядка получения денежных средств в банке и сдачи наличных денег в банк, установления лимита остатков  наличных  денег  и  других вопросов, касающихся отношений между организацией и  банком  в  рамках договора о расчетно-кассовом обслуживании;
- Указание Центробанка РФ от 14 ноября 2001 года №1050-У «Об установлении предельного размера расчетов наличными    деньгами  в Российской  Федерации  между  юридическими  лицами по одной сделке, указания  Центробанка  РФ  в  изменение  данного указания, а также разъяснения Центробанка РФ, Минфина РФ и МНС РФ о порядке применения указаний  Центробанка РФ о пределах расчетов наличными денежными    средствами;
- "О   введении   новых    форматов   расчетных   документов "  Указание от 22 февраля 1999 года N502-У о внесении изменений    и дополнений в указание банка России от 03 декабря 1997 №51-У;
- Инструкция  №  28  о   расчетных,  текущих   и    бюджетных    счетах, открываемых    в     учереждениях     Госбанка      СССР.   Утверждена Госбанком   СССР   03  октября  1986   года   (С   изменениями    от 21.06.03  года №1297-У);
- Методические    указания    по     инвентаризации     имущества     и финансовых обязательств. Утверждены   приказом   Минфина  РФ от 13 июня 1995 года №49. Письмо МНС РФ от 15.04.2002 г. № АС-6-06/476 “ О бланках строгой отчетности”
- Указание ЦБ РФ от 31.10.2002 г. № 1201-У “О внесении изменений в положение Банка России от 5.01.98г. № 14-У “О правилах организации наличного денежного обращения на территории РФ”.
- Постановление Госкомстата России № 132 от 25 декабря 1998 года “Об утверждении унифицированных форм первичной учетной документации по учету денежных расчетов с населением при осуществлении торговых операций с применением контрольно-кассовых машин”.
4-й  уровень:  рабочие  документы по бухгалтерскому  учету самого предприятия. Рабочие документы самого предприятия определяют  особенности организации и ведения учета в нем. Основными из них являются: документ по учетной политике предприятия; утвержденные руководителем формы первичных учетных документов; графики документооборота; утвержденный   руководителем    План  счетов бухгалтерского учета; утвержденные руководителем формы внутренней отчетности.
ЦБ РФ Указанием  от 14 ноября 2001 года № 1050-У “Об установлении предельного размера расчетов наличными деньгами в РФ между юридическими лицами” установил предельный размер расчетов наличными деньгами в следующих размерах: между юридическими лицами – 60 тысяч рублей.
Денежные расчеты  с населением при осуществлении  торговых операций или оказании услуг на территории РФ производятся всеми юридическими лицами, физическими лицами, осуществляющими предпринимательскую деятельность без образования юридического лица, с обязательным применением контрольно-кассовых машин. Для осуществления расчетов с населением юридические лица обязаны: регистрировать контрольно-кассовые машины; использовать исправные контрольно-кассовые машины; выдавать покупателю отпечатанный на контрольно-кассовой машине чек за покупку (услугу); обеспечивать работникам налоговых органов беспрепятственный доступ к контрольно-кассовым машинам.
Свободное перемещение  финансовых средств гарантировано  Конституцией (ст. 8 Конституции РФ провозглашает свободу конкуренции. Право граждан на свободу предпринимательства, закреплённое в п.1 ст.34, обеспечивается запретом экономической деятельности, направленной на монополизацию и недобросовестную конкуренцию), любое ограничение их перемещения не имеет под собой правовых оснований.
 
2.3. Методика  анализа наличия, движения и  использования денежных средств
Основными задачами анализа денежных средств являются:
· оперативный, повседневный контроль за сохранностью наличных денежных средств и ценных бумаг в кассе предприятия;
· контроль за использованием денежных средств строго по целевому назначению;
· контроль за правильными и своевременными расчетами с бюджетом, банками, персоналом;
· контроль за соблюдением  форм расчетов, установленных в договорах  с покупателями и поставщиками;
· своевременная  выверка расчетов с дебиторами и  кредиторами для исключения просроченной задолженности;
· диагностика  состояния абсолютной ликвидности  предприятия;
· прогнозирование  способности предприятия погасить возникшие обязательства в установленные сроки;
· способствование  грамотному управлению денежными потоками предприятия.
Анализ денежных средств и управление денежными потоками является одним из важнейших направлений деятельности главного бухгалтера. Оно включает в себя расчет времени обращения денежных средств (финансовый цикл), анализ денежного потока, его прогнозирование, определение оптимального уровня денежных средств, составление бюджетов денежных средств и т.п.
Анализ движения денежных средств проводят на основании  формы №4 «Отчет о движении денежных средств» по данным отчетного периода. На первый взгляд такой анализ, как и любой другой раздел ретроспективного анализа, имеет сравнительно невысокую ценность для главного бухгалтера; однако можно привести аргументы, в известной степени, оправдывающие его проведение. Результаты анализа финансовых результатов предприятия должны быть согласованы с общей оценкой финансового состояния предприятия, которое в большей мере зависит не от размеров прибыли, а от способности предприятия своевременно погашать свои долги, т. е. от ликвидности активов. Последняя зависит от реального денежного оборота предприятия, сопровождающегося потоком денежных платежей и расчетов, проходящих через расчетный и др. счета предприятия. Поэтому желаемая эффективность хозяйственной деятельности, устойчивое финансовое состояние будут достигнуты лишь при достаточном и согласованном контроле за движением прибыли, оборотного капитала и денежных средств.
Основным источником информации для проведения анализа  взаимосвязи прибыли, движения оборотного капитала и денежных средств является баланс (ф. № 1), приложение к балансу (ф. № 5), отчет о финансовых результатах и их использовании (ф. № 2). Особенностью формирования информации в этих отчетах является метод начислений, а не кассовый метод. Это означает, что полученные доходы, или понесенные затраты могут не соответствовать реальному “притоку” или “оттоку” денежных средств на предприятии.
В отчете может  быть показана достаточная величина прибыли и тогда оценка рентабельности будет высокой, хотя в то же время  предприятие может испытывать острый недостаток денежных средств для своего функционирования. И наоборот, прибыль может быть незначительной, а финансовое состояние предприятия - вполне удовлетворительным. Показанные в отчетности предприятия, данные о формировании и использовании прибыли не дают полного представления о реальном процессе движения денежных средств. Прибыль является лишь одним из факторов (источников) формирования ликвидности баланса. Другими источниками являются: кредиты, займы, эмиссия ценных бумаг, вклады учредителей, прочие.
Отчет о движении денежных средств - это документ финансовой отчетности, в котором отражаются поступление, расходование и нетто-изменения денежных средств в ходе текущей хозяйственной деятельности, а также инвестиционной и финансовой деятельности за определенный период. Эти изменения отражаются так, что позволяют установить взаимосвязь между остатками денежных средств на начало и конец отчетного периода.
Отчет о движении денежных средств - это отчет об изменениях финансового состояния, составленный на основе метода потока денежных средств. Он дает возможность оценить будущие поступления денежных средств, проанализировать способность фирмы погасить свою краткосрочную задолженность и выплатить дивиденды, оценить необходимость привлечения дополнительных финансовых ресурсов. Данный отчет может быть составлен либо в форме отчета об изменениях в финансовом положении (с заменой показателя “чистые оборотные активы” на показатель “денежные средства”), либо по специальной форме, где направления движения денежных средств сгруппированы по 3 направлениям: хозяйственная (операционная) сфера, инвестиционная и финансовая сферы.
В сфере производственно-хозяйственной  деятельности отражаются статьи, которые  используются при расчете чистой прибыли в отчете о прибылях и убытках. Сюда включаются такие поступления, как оплата покупателями товаров и оказанных услуг, проценты и дивиденды, уплаченные другими компаниями, поступления от реализации необоротных активов. Отток денежных средств вызывается такими операциями, как выплата заработной платы, выплата процентов по займам, оплата продукции и услуг, расходы по выплате налогов и другие. Эти статьи корректируются на поступления и расходы начисленные, но не оплаченные или начисленные, но не требующие использования денежных средств. Кроме того, исключаются, во избежание повторного счета, статьи, влияющие на чистую прибыль, которые рассматриваются в разделах финансовой и инвестиционной деятельности.
Таким образом, для расчета прироста или уменьшения денежных средств в результате производственно-хозяйственной  деятельности необходимо осуществить следующие операции:
1) Рассчитать  оборотные активы и краткосрочные  обязательства, исходя из метода денежных потоков. При корректировке статей оборотных активов следует их прирост вычесть из суммы чистой прибыли, а их уменьшение за период, прибавить к чистой прибыли. Это обусловлено тем, что, оценивая оборотные активы по методу потока денежных средств, мы завышаем их сумму, то есть, занижаем прибыль. На самом деле прирост оборотных средств не влечет за собой увеличения денежных средств в такой же степени что и прибыли.
При корректировке  краткосрочных обязательств, наоборот, их рост следует прибавить к чистой прибыли, так как этот прирост  не означает оттока денежных средств; уменьшение краткосрочных обязательств вычитается из чистой прибыли.
2) Корректировка  чистой прибыли на расходы,  не требующие выплаты денежных средств. Для этого соответствующие расходы за период необходимо прибавить к сумме чистой прибыли. Примером таких расходов является амортизация материальных необоротных активов.
3) Исключить  влияние прибылей и убытков,  полученных от неординарной деятельности, таких как результаты от реализации необоротных активов и ценных бумаг других компаний. Влияние этих операций, учтенное также при расчете суммы чистой прибыли в отчете о прибыли, элиминируется во избежание повторного счета: убытки от этих операций следует прибавить к чистой прибыли, а прибыли - вычесть из суммы чистой прибыли.
Инвестиционная  деятельность включает в основном операции, относящиеся к изменениям в необоротных активах. Это - “Реализация и покупка недвижимости”, “Продажа и покупка ценных бумаг других компаний”, “Предоставление долгосрочных займов”, “Поступление средств от погашения займов”.
Финансовая  сфера включает такие операции как  изменения в долгосрочных обязательствах фирмы и собственном капитале, продажа и покупка собственных акций, выпуск облигаций компании, выплата дивидендов, погашение компанией своих долгосрочных обязательств. В каждом разделе отдельно приводятся данные о поступлении средств и об их расходовании по каждой статье, на основании чего определяется общее изменение денежных средств на конец периода как алгебраическая сумма денежных средств на начало периода и изменений за период.
Рассмотрим  алгоритм работы с отчетом о движении денежных средств.
В разделе производственно-хозяйственной  деятельности сумма чистой прибыли корректируется наследующие статьи:
1) прибавляются  к чистой прибыли: амортизация,  уменьшение счетов к получению, увеличение расходов будущих периодов, убытки от реализации нематериальных активов, увеличение задолженности по уплате налога.
2) вычитаются: прибыль  от продажи ценных бумаг, увеличение  авансовых выплат, увеличение МЗП (материально-производственных запасов), уменьшение счетов к оплате, уменьшение обязательств, уменьшение банковского кредита.
В разделе инвестиционной деятельности:
1) прибавляются: продажа ценных бумаг и материальных  необоротных активов.
2) вычитаются: покупка  ценных бумаг и материальных  необоротных активов. 
В сфере финансовой деятельности:
1) прибавляются  эмиссия обычных акций. 
2) вычитаются: погашение  облигаций и выплата дивидендов.
В завершение анализа  производится расчет денежных средств  на начало и конец года, позволяющий говорить об изменениях в ф
и т.д.................


Перейти к полному тексту работы


Скачать работу с онлайн повышением уникальности до 90% по antiplagiat.ru, etxt.ru или advego.ru


Смотреть полный текст работы бесплатно


Смотреть похожие работы


* Примечание. Уникальность работы указана на дату публикации, текущее значение может отличаться от указанного.