На бирже курсовых и дипломных проектов можно найти образцы готовых работ или получить помощь в написании уникальных курсовых работ, дипломов, лабораторных работ, контрольных работ, диссертаций, рефератов. Так же вы мажете самостоятельно повысить уникальность своей работы для прохождения проверки на плагиат всего за несколько минут.

ЛИЧНЫЙ КАБИНЕТ 

 

Здравствуйте гость!

 

Логин:

Пароль:

 

Запомнить

 

 

Забыли пароль? Регистрация

Повышение уникальности

Предлагаем нашим посетителям воспользоваться бесплатным программным обеспечением «StudentHelp», которое позволит вам всего за несколько минут, выполнить повышение уникальности любого файла в формате MS Word. После такого повышения уникальности, ваша работа легко пройдете проверку в системах антиплагиат вуз, antiplagiat.ru, etxt.ru или advego.ru. Программа «StudentHelp» работает по уникальной технологии и при повышении уникальности не вставляет в текст скрытых символов, и даже если препод скопирует текст в блокнот – не увидит ни каких отличий от текста в Word файле.

Результат поиска


Наименование:


курсовая работа Международные кредитные отношения и деятельность международных кредитных организаций

Информация:

Тип работы: курсовая работа. Добавлен: 30.04.2012. Сдан: 2011. Страниц: 18. Уникальность по antiplagiat.ru: < 30%

Описание (план):


Министерство  сельского хозяйства Российской Федерации
Федеральное государственное образовательное  учреждение высшего профессионального  образования
«Вятская  государственная сельскохозяйственная академия» 

Факультет экономический
Кафедра денег, кредита и финансов 

Курсовая  работа 

По дисциплине «Деньги, кредит, банки» 
 

Международные кредитные отношения и деятельность международных кредитных организаций 
 

Выполнила: студентка 4 курса заочной 
ускоренной формы  обучения
(прием: сентябрь 2008 г.) ,
номер зачетной книжки
Руководитель:
Регистрационный номер:__________
Дата сдачи  на проверку:___________
Оценка после  защиты:____________ 
 
 

Киров, 2010 г.
Содержание
Введение…………………………………………………………………………...3
    Понятие и особенности международного кредита……………..………..5
    1.1.Особенности мирового рынка ссудных капиталов………………......5
    1.2.Основные формы и принципы функционирования
        международного кредита……………………………………………...11
    1.3.Основные формы международных расчетов и кредитных
      операций………………………………………………………………….14
    Характеристика деятельности международных кредитных
    организаций……………………………………………………………….30
    2.1.Международный валютный фонд……………………………………30
    2.2.Группа Всемирного банка……………………………………………36
    2.3.Европейский банк реконструкции и развития………………………44
    2.4. Региональные финансовые организации…………………………...46
    3.Место России в международных кредитных отношениях, взаимоотношения с международными кредитными организациями……..50
Заключение………………………………………………………………………56
Список  литературы……………………………………………………………...58 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

    Введение 

     В условиях перехода на рыночные отношения  роль и значение финансово-кредитной системы резко возрастает. Экономическая политика государства в основном осуществляется с помощью денежных и финансово-кредитных рычагов, а финансово-кредитная и денежная системы – один из тех секторов экономики, где наиболее эффективно работают рыночные механизмы. Международные валютно-финансовые и кредитные отношения – составная часть и одна из наиболее сложных сфер рыночного хозяйства. В них фокусируются проблемы национальной и мировой экономики, развитие которых исторически идет параллельно, и тесно переплетаясь. По мере интернационализации хозяйственных связей  увеличиваются международные потоки товаров, услуг и особенно капиталов и кредитов.
     Под влиянием резкого расширения внешнеторговых, научно-технических и многих других факторов и связей функционирование международных валютно-финансовых и кредитных отношений усложнилось и характеризуется частыми изменениями. Поэтому изучение мирового опыта представляет большой интерес для складывающейся в России и других странах СНГ рыночной экономики, ведь Россия все более включается в мировое хозяйство. Постепенная интеграция России в мировое сообщество, вступление в Международный валютный фонд (МВФ), группу Международного банка реконструкции и развития (МБРР), Европейского банка реконструкции и развития (ЕБРР), Всемирную торговую организацию (ВТО)  требуют знания общепринятого цивилизованного кодекса поведения на мировых рынках валют, кредитов, ценных бумаг, золота.
     Институциональная структура международных валютно-кредитных и финансовых отношений включает многочисленные валютно-кредитные и финансовые организации, которые в той или иной мере выполняют функции регулирования международных валютных, кредитных и финансовых отношений, проведения исследований по проблемам валютно-кредитной и финансовой сфер мирового хозяйства, выработки рекомендаций и предложений. Эти организации объединяет общая цель — развитие сотрудничества и обеспечение целостности и стабилизации сложного и противоречивого всемирного хозяйства.
     Среди них особое место занимают организации  в системе ООН: Международный  валютный фонд (МВФ) и группа Всемирного банка – Международный банк реконструкции  и развития (МБРР) и три его  филиала – Международная ассоциация развития (МАО), Международная финансовая корпорация (МФК) и  Многостороннее инвестиционно-гарантийное агентство (МИГА) и Европейский банк реконструкции и развития.
     Международные валютно-финансовые и банковские организации  занимают важное место в системе  международных экономических отношений, а также в настоящее время оказывают существенное влияние на развитие экономики Украины, что и обусловило выбор темы курсовой работы.
     Радикальные изменения в мировом хозяйстве  на рубеже 80-90-х годов привели  к необходимости адаптации международных валютно-кредитных и финансовых организаций к новым условиям деятельности. Существенна роль валютно-кредитных институтов в углублении интеграционных процессов в Западной Европе. Участие Украины в международных валютно-финансовых и кредитных институтах открывает перед ней более широкие возможности привлечения финансовых ресурсов, необходимых для реформирования экономики. 
 
 
 
 
 
 

    1. Понятие и особенности международного кредита
    1.1.Особенности мирового рынка ссудных капиталов
     Мировой рынок ссудных капиталов — это рынок, на котором осуществляются международные кредитные операции.
     Он  включает: а) рынок «иностранных кредитов и займов», охватывающий международные  операции на национальных рынках ссудных  капиталов (ссудо-заемные операции с нерезидентами на национальном рынке); б) евровалютный рынок, или еврорынок, на котором совершаются безналичные делозитно-ссудные операции в иностранных валютах за пределами стран — эмитентов этих валют, т.е. в евровалютах. Поскольку евровалютные операции на международном рынке ссудных капиталов преобладают (по некоторым оценкам, на них приходится 70-90% всех международных кредитных операций), то термин «еврорынок» нередко используют в качестве синонима международного рынка ссудных капиталов.
     Эволюция  мирового рынка ссудных капиталов отражает динамику процесса интернационализации хозяйственной жизни. На первом этапе, на домонополистической стадии развития, мировой рынок ссудных капиталов, по существу, представлял собой совокупность разобщенных национальных рынков ссудных капиталов.
     На  втором этапе, в эпоху империализма, по мере интернационализации хозяйственных  связей и развития международного кредита  формируется международный рынок  ссудных капиталов. Вначале он был  представлен только международными операциями на национальных рынках. Постепенно крупнейшие из этих рынков (в Лондоне, Париже, Нью-Йорке) превращаются в мировые финансовые центры, операции которых формируют второй сектор международного рынка, относительно не зависимый от национальных рынков. Эти центры получили название «офф-шор» (от англ. off-shore — находящийся на расстоянии от берега, вне территории страны). Мировые финансовые центры, в которых сосредоточены банки и другие кредитно-финансовые институты, совершающие международные кредитные операции, сделки с золотом и иностранной валютой, стали организационными центрами международного рынка ссудных капиталов.
     На  третьем этапе — в период мирового экономического кризиса 1929-1933 гг., последовавшей за ним депрессии и Второй мировой войны — произошло сокращение объема внешней торговли и международных операций как на национальных рынках, так и в мировых финансовых центрах.
     Следующий этап развития мирового рынка ссудных  капиталов связан с возникновением в конце 50-х гг. еврорынка. В условиях строгих валютных ограничений и существенных различий между национальными рынками ссудных капиталов развитие международного финансового капитала требовало появления единого, унифицированного рынка, свободного от национального государственного регулирования. Таким рынком и стал еврорынок. Он являлся своего рода изолированным посредником между национальными рынками, операции которого не регулировались национальными государственными органами. В этот период механизм функционирования еврорынка существенно отличался от национальных кредитных механизмов.
     Развитие  еврорынка первоначально происходило  в форме рынка евродолларов (т.е. долларов, депонированных в банках за пределами США и используемых для кредитных операций).
     Со  второй половины 60-х гг. операции еврорынка  распространились и на другие валюты: появились евромарки, евростерлинги, еврофранки.
     Еврорынок возник в Европе в крупнейших мировых  финансовых центрах: Лондоне, Цюрихе, Париже. Этим и объясняется приставка  «евро» в его названии. Но уже  в 60-е гг. появился рынок латиноамериканских долларов, рынок азиавалют, а с 70-х гг. — рынок ближневосточных долларов. Приставка «евро» потеряла свой первоначальный географический оттенок и стала указывать лишь на иностранный характер валюты по отношению к месту совершения кредитных операций. Термин «евровалюта» относится к средствам не только в Западной Европе, но и за ее пределами.
     Еврорынок располагает относительно самостоятельной  и гибкой системой процентных ставок, что позволяет евроцентрам предлагать клиентам более высокие проценты по депозитам и низкие по кредитам по сравнению с порядком кредитования и привлечения средств на национальных рынках капиталов. Несмотря на относительную обособленность рынка евровалют от национальных рынков ссудных капиталов, они связаны между собой через переплетение денежных потоков. Наиболее тесные связи с евровалютным имеет рынок ссудных капиталов США. В структуре мирового кредитного рынка внутренний рынок капиталов США является крупнейшим. Это касается и суммы ежегодно поднимаемых на нем займов, и общего объеманепогашенной задолженности по прежним долгам.
     Современный этап развития мирового рынка ссудных  капиталов начался с 80-х гг., когда  углубление процессов интернационализации  и интеграции привело к ослаблению или отмене валютных ограничений  на национальных рынках ссудных капиталов, к унификации национальных кредитных механизмов и значительному уменьшению различий между национальными рынками и еврорынком. Обособленность еврорынка от национальных рынков заменяется постепенно их переплетением, интегрированием в единый мировой рынок ссудных капиталов.
     Институционально  международный рынок капиталов  представляет собой совокупность частных, государственных и межгосударственных кредитных учреждений, внебанковских  фондов финансирования и ТНК, которые  выступают важными посредниками кредитования внешней торговли, организаторами вывоза и перераспределения капиталов по странам в зависимости от спроса и предложения. Он высоко монополизирован. В ряде сегментов на 10 крупнейших
     Ведущее место занимают банковские компании. По мере развития экономики самофинансирование создало основу для банковского кредитования и затем для создания рынков ценных бумаг. На первом этапе экономического развития коммерческие банки доминируют. На среднем и высшем уровнях развития возрастает значение специализированных посредников и рынков ценных бумаг. Среди почти 100 тыс. частных банков примерно 500 выполняют роль главного звена в системе институтов международного кредита. Деятельность ведущих банковских компаний на мировых рынках переживала перестройку по мере развития мировой экономической системы. Прежде всего, банки создали за рубежом сеть отделений, информационных бюро и представительств, внедрившись в местную кредитную систему.
     Процесс интернационализации кредитно-финансовой инфраструктуры привел к созданию банковских синдикатов для разовых операций по сбыту и распределению облигаций промышленных компаний. По мере удлинения сроков предоставляемых фирмам кредитов группы крупных банков различных стран начали создавать устойчивые консорциумы для предоставления средне- и долгосрочных займов. Следующий шаг на пути к более тесной интеграции национальных кредитно-банковских структур — образование международных ассоциаций крупнейших банков в целях совместного обеспечения своих клиентов всеми видами банковских услуг. От консорциумов их отличают два обстоятельства: полный набор предоставляемых услуг и постоянный характер сотрудничества банков-членов.
     Важное  место на мировом кредитном рынке  занимает государство, которое выступает в виде центральных и местных органов власти, казначейства, эмиссионного, экспортно-импортного банка или других уполномоченных учреждений и может выполнять функции непосредственного кредитора, заемщика или играть роль гаранта и поручителя по внешним обязательствам частных юридических лиц.
     Примером  прямого кредитования международных  отношений государством может служить  предоставление субсидий и экономической  помощи, которое производится на двусторонней и многосторонней основе. Не менее  существенна роль государства в  страховании экспортных кредитов и прямых капиталовложений. Сущность его состоит в том, что государство-гарант берет на себя за особое вознаграждение риск неуплаты иностранным покупателем в обусловленный срок всей или большей части стоимости товара, поставленного местным экспортером на условиях отсрочки или рассрочки платежа, а также риски инвесторов, связанные с невозможностью полностью или частично вернуть средства, размещенные за рубежом в виде прямых инвестиций.
     Особое  положение в институциональной  структуре мирового рынка ссудных капиталов занимают межгосударственные банки и валютные фонды. Это созданный в 1930 г. Банк международных расчетов (Базель, Швейцария), содействующий центральным банкам участвующих в нем государств (в основном западноевропейских) в проведении взаимных расчетов, наблюдающий за состоянием еврорынка и обеспечивающий регулирование валютных и кредитных отношений во всем мире. Последняя из перечисленных функций характеризует БМР как важный вспомогательный орган крупнейших международных валютно-финансовых учреждений глобального характера — Международного валютного фонда и Международного банка реконструкции и развития.
     Наряду  с мировыми, в которых участвуют  почти все страны, существует целый  ряд региональных и континентальных  межправительственных банков: Европейский инвестиционный банк (1958 г.), обслуживающий участников ЕС и ассоциированные с ними государства развивающегося мира; Межамериканский банк развития (1959 г.); Африканский банк развития (1964 г.); Азиатский банк развития (1963 г.); Европейский банк реконструкции и развития (1990 г.).
     Крупными  субъектами международных кредитных  отношений выступают транснациональные корпорации. Они располагают гигантскими внутрикорпоративными накоплениями и покрывают за счет самофинансирования более половины своей потребности в ресурсах. Тем не менее, ТНК постоянно нуждаются в средствах для обслуживания растущего производства и сбыта продукции. Их финансовые операции сильно интернационализированы и нередко имеют глобальный характер. ТНК используют все типы рынков, входящих в структуру мирового рынка — национальные, иностранные и международный еврорынок, но в значительной мере еврорынок. Из суммарной краткосрочной и среднесрочной задолженности крупнейших ТНК в начале 90-х годов на еврозаймы приходилось более 40%. Доля еврорынка постоянно возрастает, поскольку он служит источником кредитования, не ограниченного национальным контролем, и дает преимущества на получение кредитов заемщикам с мировыми внешними связями.
     Как и все другие субъекты мирового рынка  ссудных капиталов, ТНК используют его не только для получения кредитов на обслуживание текущих платежей или долгосрочных вложений. Владея огромными собственными активами, международные компании используют кредитные рынки, в первую очередь вненациональные, для наиболее выгодного размещения принадлежащих им денежных и финансовых требований. При этом ТНК сталкиваются с изменчивостью валютных курсов и процентных ставок денежных рынков. Во избежание курсовых и кредитных потерь они совершают разнообразные валютные операции (срочные и срочно-наличные), за счет которых совокупный валютный оборот в мире увеличивается во много раз быстрее роста мирового оборота товаров и услуг. В значительной мере за счет этого к началу 90-х годов доля операций финансового характера во всем мировом платежном обороте достигла 90% по сравнению с 60-70% в 70-е и 40-50% в 60-е годы.
     Валютные  сделки ТНК позволяют им также  извлекать дополнительную прибыль  от перемещения ликвидных ресурсов в зависимости от изменения конъюнктуры  мирового кредитного рынка в различных его центрах. Тем самым они ведут к спекулятивной ориентированности рынка, к опасному отрыву финансовой надстройки от реальных, экономических операций. 

    1.2.Основные формы и принципы функционирования международного кредита 

     Международный кредит (англ. international credit) - форма движения ссудного капитала в сфере международных экономических отношений, связанная с предоставлением валютных и товарных ресурсов на условиях возвратности, срочности и платности.
     Международный кредит возник в XIV-XV вв. в мировой торговле, особое развитие получил после освоения морских путей из Европы на Ближний и Средний Восток, а позднее Америку и Индию. Дальнейшее развитие международного кредита связано с выходом производства за национальные рамки его специализацией и кооперированием.
     Увеличение  масштабов международного кредита  было связано с интернационализацией мирохозяйственных связей, международным  разделением труда и достижениями научно-технического прогресса.
     В качестве кредиторов и заемщиков  выступают банки, фирмы, государственные учреждения, правительства, мировые финансовые институты. Будучи разновидностью категории, кредит, мировой кредит связан с другими экономическими категориями (прибыль, цена, деньги, валюта, валютный курс, платежный баланс и др.) и экономическими законами рынка.
     Источниками международного кредита служат временно свободные денежные капиталы предприятий, денежные накопления государства и  личного сектора, а также капиталы, привлекаемые банками из ряда стран. Связь международного кредита с  воспроизводством проявляется в его принципах: возвратность (в отличие от безвозвратного финансирования); срочность; платность; материальная обеспеченность как гарантия погашения; целевой характер.
     Международный кредит выполняет следующие взаимосвязанные  функции:
     1. Перераспределение ссудных капиталов  между странами, когда при его  помощи происходит перелив капиталов  в страны с низкой нормой  прибыли, способствуя ее выравниванию  и превращению в среднюю норму  прибыли. 
     2. Экономия издержек обращения  в сфере международных экономических отношений путем замены золота как мировых денег такими орудиями обращения, как вексель, чек, банковские переводы, депозитные сертификаты, электронные деньги, а также СДР, ЭКЮ и твердые национальные валюты.
     3. Ускорение концентрации и централизации капитала: во-первых, в результате ускорения процесса капитализации прибыли, и получения дополнительной прибыли в связи с привлечением иностранного капитала, во-вторых, с созданием транснациональных корпораций и транснациональных банков и, в-третьих, путем предоставления льготных международных кредитов крупным предприятиям.
     4. Регулирование экономики страны  — привлечение иностранных инвестиций, и в первую очередь капиталов  международных валютно-кредитных  и региональных организаций, что  способствует росту ВНП и его распределению.
     Выполняя  указанные функции, международный кредит в то же время играет двойственную роль в экономике страны. С одной стороны, — позитивную способствуя ускорению развития производительности сил, непрерывности процесса воспроизводства и его расширению, стимулируя внешнеэкономическую деятельность страны, создавая благоприятные условия для иностранных инвестиций, а также обеспечивая бесперебойность международных расчетов и валютных отношений. С другой стороны, — негативную, обостряя противоречия рыночной экономики, что проявляется в форсировании перепроизводства товаров, перераспределении ссудного капитала, усилении диспропорций общественного воспроизводства и конкурентной борьбы за рынки сбыта, сферы приложения капитала и источники сырья.
     Формы международного кредита можно классифицировать следующим образом:
     - по источникам — внутренние  и внешние; 
     - по назначению — коммерческие, которые непосредственно связаны  с внешней торговлей и услугами; финансовые, т.е. прямые капиталовложения, строительство объектов, приобретение ценных бумаг, погашение внешней задолженности, валютная интервенция; промежуточные — кредиты для обслуживания смешанных форм вывоза капитала, товаров, услуг, «инжиниринг», или выполнение подрядных работ;
     - по видам — товарные, которые  предоставляются экспортерами импортерам  в виде отсрочки платежа за  проданные товары или оказанные  услуги; валютные, предоставляемые  банкам в денежной форме; 
     - по валюте займа — в валюте страны-должника, в валюте страны-кредитора, в валюте третьей страны и в международной счетной денежной единице (СДР и ЭКЮ);
     - по обеспеченности — обеспеченные (товарными документами, векселями,  ценными бумагами, недвижимостью  и др.); бланковые т.е. под обязательства должника (соло-вексель с одной подписью);
     - с точки зрения формы предоставления  — наличные (зачисляемые на счет  и в распоряжение должника), депозитные  сертификаты, облигационные займы,  консорциальные кредиты; 
     - по срокам — сверхсрочные (суточные, недельные, до трех месяцев), краткосрочные (до одного года), среднесрочные (от года до пяти лет), долгосрочные (свыше пяти лет). При пролонгации, или продлении краткосрочных и среднесрочных кредитов, они становятся долгосрочными, причем часто с государственной гарантией.
     - в зависимости от того, кто  выступает в качестве кредитора,  различают: частные (коммерческий  кредит, банковский кредит, брокерский  кредит); правительственные; смешанные;  межгосударственные. 

    1.3.Основные формы международных расчетов и кредитных операций 

    В международной практике торговых отношений  существует несколько форм платежей, различающихся в зависимости от взаимного доверия торговых партнеров и роли, которую призваны в каждом конкретном случае играть банки при расчетах между экспортерами и импортерами.
             Но, всегда, любая форма оплаты  – это, прежде всего, компромисс  между интересами продавца и покупателя
             На выбор формы международных  расчетов влияют следующие факторы:
               • вид товара, являющегося объектом внешнеторговой сделки (формы расчетов отличаются при поставках машин и оборудования или, например, продовольствия); по поставкам некоторых товаров (например, древесины, зерна) применяются традиционные формы, выработанные практикой;
          • наличие кредитного соглашения;
          • платежеспособность    и   репутация   контрагентов   по   внешнеторговым   сделкам, определяющие характер компромисса между ними;
          • уровень спроса и предложения  на данный товар на мировых  рынках.
          В соответствии со сложившейся практикой в настоящее время применяются следующие основные формы международных расчетов:
                1)     Авансовый платеж.
                2)     Банковский перевод
                3)     Документарный аккредитив
                4)     Документарное инкассо;
                5)     Оплата после отгрузки
                6)     Торговля по открытому  счету
              Названные формы платежа могут  осуществляться посредством разных  инструментов (методов) расчетов.
              Существуют следующие методы (инструменты) расчетов:
                     1) Чеки
                     2) Переводные векселя
                     3) Банковские тратты
                     4) Почтовые платежные поручения
                     5) Телеграфные/телексные платежные  поручения
                     6) Денежные переводы по системе SWIFT
    Банковский  перевод представляет собой простое поручение банка своему банку-корреспонденту выплатить определенную сумму денег по просьбе и за счет перевододателя иностранному получателю (бенефициару) с указанием способа возмещения банку-плательщику выплаченной суммы.
    Банковский  перевод осуществляется безналичным  путем одним банком другому. Иногда переводы выполняются посредством  банковских чеков или других платежных  документов. Коммерческие или товаросопроводительные документы направляются при данной форме расчетов от экспортера импортеру непосредственно, т.е. минуя банк.
    При расчетах банковскими переводами коммерческие банки исполняют платежные поручения  иностранных банков или оплачивают в соответствии с условиями корреспондентских соглашений выставленные на них банковские чеки по денежным обязательствам иностранных импортеров, а также выставляют платежные поручения и банковские чеки на иностранные банки по денежным обязательствам российских импортеров.
    При выполнении переводной операции банк переводополучателя руководствуется конкретными указаниями, содержащимися в платежном поручении. Например, в платежном поручении может содержаться условие о выплате бенефициару соответствующей суммы против предоставления им указанных в платежном поручении коммерческих или финансовых документов или против предоставления
      им расписки.
                                                   
                                                     
    
      

      
 

    Рисунок 1. Схема расчетов банковскими переводами.
    При выполнении переводной операции банки  принимают участие в расчетах путем перевода только после предоставления плательщиком в банк платежного поручения  на оплату контракта. При этом банки  не несут ответственности за платеж. Банки не контролируют факт поставки товаров или передачи документов импортеру, а также исполнение платежа по контракту. При данной форме расчетов в обязанности банка входит лишь перевод платежа со счета перевододателя на счет переводополучателя в момент предоставления платежного поручения.
    После заключения контракта (1) между импортером и экспортером импортер направляет в банк заявление на перевод (2). Поставка товара (3) может предшествовать платежу  или последовать за ним, что определяется условиями контракта и валютным законодательством стран.
    Банк  импортера, приняв платежное поручение  от импортера, направляет от своего имени  платежное поручение (4) в соответствующий  банк экспортера. Получив платежное  поручение, банк проверяет его подлинность и совершает операцию по зачислению денег (5) на счет экспортера.
    В международной банковской практике банковские переводы могут использоваться для оплаты аванса по контракту, если в его условиях содержится положение  о переводе части стоимости контракта (15-30%) авансом, т.е. до начала отгрузки товара. Остальная часть оплачивается за фактически поставленный товар. Авансовый платеж фактически означает скрытое кредитование экспортера и невыгоден импортеру. Кроме того, перевод аванса создает для импортера риск потери денег в случае неисполнения экспортером условий контракта и непоставки товара.
    С целью защиты импортера от риска  невозврата аванса в случае непоставки экспортером товара в международной  банковской практике существует несколько  способов защиты:
      получение банковской гарантии на возврат аванса; в этом случае до перевода авансового платежа оформляется гарантия первоклассного банка;
      использование документарного или условного перевода; в этом случае банк экспортера производит фактическую выплату аванса на его счет при условии предоставления им транспортных документов в течение определенного срока.
    Одной из наиболее сбалансированных форм расчетов, как для покупателя, так и для  поставщика будут расчеты по инкассо. Инкассо представляет собой поручение экспортера своему банку получить от импортера (непосредственно или через другой банк) определенную сумму или подтверждение (акцепт), что эта сумма будет выплачена в установленный срок. Инкассо используется в расчетах как при условиях платежа наличными, так и с использованием коммерческого кредита.
    При инкассовых операциях банки и  их клиенты руководствуются Унифицированными правилами по инкассо (Публикация Международной  торговой палаты №522, вступили в силу в новой редакции 1 января 1996 года). Унифицированные правила по инкассо — основной международный нормативный документ, регулирующий эту форму расчетов.
    Унифицированные правила определяют виды инкассо, порядок  предоставления документов к платежу  и совершения платежа, акцепта, порядок  извещения о совершении платежа, акцепта или о неплатеже (неакцепте), определяют обязанности и ответственность сторон, дают единообразное толкование различных терминов и решают другие вопросы.  

    
      
    
    
    
    
    
    
      

    Рис. 2. Схема расчетов по инкассо  

    Согласно  Унифицированным правилам, инкассо  — это операция, осуществляемая банками на основе полученных инструкций с документами в целях:
      получения акцепта и/или платежа;
      выдачи коммерческих документов против акцепта и/или платежа;
      выдачи документов на других условиях.
    В зависимости от видов документов, с которыми производится инкассовая операция, различают два вида инкассо:
        чистое инкассо, т.е. инкассо финансовых документов, к которым относятся чеки, векселя, платежные расписки и другие документы, используемые для получения платежа деньгами;
        документарное инкассо, т.е. инкассо коммерческих документов, которые могут сопровождаться или не сопровождаться финансовыми документами.
    Участниками инкассовой операции являются:
      доверитель — клиент, который доверяет операцию по инкассированию своему банку;
      банк-ремитент — банк, которому доверитель поручает операцию по инкассированию;
      инкассирующий банк — любой банк, не являющийся банком-ремитентом, участвующий в операции по выполнению инкассового поручения;
      представляющий банк — банк, непосредственно получающий платеж или акцепт, делающий представление документов плательщику;
      плательщик — лицо, которому должны быть представлены документы в соответствии с инкассовым поручением.
    Расчеты в форме инкассо строятся следующим  образом (см. схему). После заключения контракта (1), в котором стороны оговаривают, через какие банки будут производиться расчеты, экспортер отгружает товар (2) в соответствии с условиями заключенного контракта. Получив от транспортной организации транспортные документы (3), экспортер подготавливает комплект документов, который включает коммерческие, а также, возможно, и финансовый документы, и представляет его своему банку (банку-ремитенту) при инкассовом поручении (4).
    Получив от доверителя документы, банк-ремитент осуществляет их проверку по внешним признакам, которые указаны в инкассовом поручении, и далее действует в соответствии с инструкциями доверителя, содержащимися в этом поручении, и Унифицированными правилами.
    Банк-ремитент отсылает документы инкассирующему банку (5), которым является, как правило, банк страны-импортера.
    Расчеты по инкассо, осуществляемые согласно Унифицированным правилам, выгодны как для банков, так и для сторон по сделке. У банков при выполнении распоряжений клиентов не возникает необходимости открывать дополнительный счет или аккумулировать денежные средства иным путем (например, аккредитив). Покупатель может быть уверен, что после оплаты расчетных документов он получит право на товар, а также отгрузочные и товарораспорядительные документы. Поставщик будет уверен, что до момента получения денег его товар будет находиться в его распоряжении.
    К сожалению, такая форма безналичных  расчетов, как инкассо редко применяется  на территории нашей страны, не говоря уже о применении в расчетах с  иностранными партнерами. Игнорирование явных преимуществ расчетов по инкассо происходит, на мой взгляд, вследствие запутанности и несовершенства российского законодательства, регулирующего данные отношения, а также низкой правовой культурой российских предпринимателей в сфере как международного, так и российского законодательства.
    Расчеты по аккредитиву являются одной из наиболее часто используемых во внешнеэкономических  контрактах форм оплаты товара (работ, услуг). При расчетах по аккредитиву  банк, действующий по поручению плательщика  и в соответствии с его указанием (банк-эмитент), обязуется произвести платежи получателю средств или оплатить, акцептовать или учесть переводной вексель (п. 1 ст. 867 ГК). Для расчетов по аккредитиву характерно, что снятие денег со счета плательщика предшествует отправке товаров в его адрес. Это отличает аккредитивную форму от других форм расчетов, в частности от расчетов по инкассо. Платежи производятся банком плательщика (получателя товара) в соответствии с его поручением и за счет его средств или полученного им кредита против названных в аккредитивном поручении документов и при соблюдении других условий поручения, которые банк доводит до сведения стороны, уполномоченной на получение платежа. При этом деньги, числящиеся на аккредитиве, продолжают принадлежать получателю товаров и снимаются с аккредитива лишь после того, как продавец отправит указанные товары и представит в банк соответствующие документы.
    Использование аккредитивной формы наиболее благоприятно для продавца товаров (получателя платежа). Расчеты по аккредитиву производятся по месту его нахождения, что приближает осуществление платежа по времени к моменту отгрузки товаров, способствуя ускорению оборачиваемости средств продавца. В свою очередь, несвоевременное открытие аккредитива плательщиком позволяет ему задержать поставку или даже отказаться от исполнения заключенного договора, ссылаясь на неплатежеспособность контрагента. Открытие же аккредитива придает ему уверенность в том, что поставленный товар будет оплачен. Расчеты аккредитивами осуществляются в соответствии со схемой, приведенной на рис. 3.
    Экспортер и импортер заключают между собой  контракт (1), в котором указывают, что расчеты за поставленный товар  будут производиться в форме  документарного аккредитива. В контракте  должен быть определен порядок платежа, т.е. четко и полно сформулированы условия будущего аккредитива. В контракте также указывается банк, в котором будет открыт аккредитив, вид аккредитива, наименование авизующего и исполняющего банка, условия исполнения платежа, перечень документов, против которых будет осуществлен платеж, сроки действия аккредитива, порядок уплаты банковской комиссии и др. Условия платежа, содержащиеся в контракте, должны содержаться в поручении импортера банку об открытии аккредитива.
    После заключения контракта экспортер подготавливает товар к отгрузке, о чем извещает импортера (2). Получив извещение экспортера, покупатель направляет своему банку заявление на открытие аккредитива, в котором указываются условия платежа, содержащиеся в контракте (3). После оформления открытия аккредитива банк-эмитент направляет аккредитив иностранному банку, как правило, банку, обслуживающему экспортера (4) — авизующему банку. Авизующий банк, проверив подлинность поступившего аккредитива, извещает экспортера об открытии и условиях аккредитива (5). 

    
    
    
    
    
    
    
      

    Рисунок 3. Схема расчетов аккредитивами
    Экспортер проверяет соответствие условий  аккредитива платежным условиям заключенного контракта. В случае несоответствия экспортер извещает авизующий банк о непринятии условий аккредитива и требовании их изменения. Если экспортер принимает условия открытого в его пользу аккредитива, он отгружает товар в установленные контрактом сроки (6). Получив от транспортной организации транспортные документы (7), экспортер представляет их вместе с другими документами, предусмотренными условиями аккредитива, в свой банк (8).
    Банк  проверяет, соответствуют ли представленные документы условиям аккредитива, полноту  документов, правильность их составления  и оформления, непротиворечивость содержащихся в них реквизитов. Проверив документы, банк экспортера отсылает их банку-экспортеру (9) для оплаты или акцепта. В сопроводительном письме указывается порядок зачисления выручки экспортеру.
    Получив документы, банк-эмитент тщательно проверяет их, а затем переводит сумму платежа банку, обслуживающему экспортера (10). На сумму платежа дебетуется счет импортера (11). Банк экспортера зачисляет выручку на счет экспортера.
    Импортер, получив от банка-эмитента коммерческие документы (13), вступает во владение товаром.
    В международной практике используются самые разнообразные виды аккредитивов : переводные (трансферабельные), резервные, возобновляемые (револьверные), «досрочно открываемые», аккредитивы с «красной оговоркой», компенсационные аккредитивы и аккредитивы преимущественного действия и т.д.
    Все более широкое применение в международной  практике находит трансферабельный (переводной) аккредитив. Он позволяет  осуществлять с него платежи не только в пользу бенефициара, но и третьих  лиц —вторых бенефициаров. Перевод аккредитива в пользу третьих лиц производится по просьбе бенефициара полностью или частично. Трансферабельный аккредитив, как правило, используется в том случае, если бенефициар не является поставщиком товара или поставка осуществляется через посредника.
    Второй  бенефициар, отгрузив товары в адрес  импортера, представляет в банк коммерческие документы, соответствующие условиям аккредитива, для получения платежа. Бенефициару, в пользу которого был  открыт трансферабельный аккредитив, предоставлено право заменить счета (и тратты), предоставленные вторым бенефициаром, своими счетами (и траттами) и получить возможную разницу между суммами этих счетов. Схема расчетов трансферабельными аккредитивами представлена на рис. 4.
    
    Рисунок 4. Схема расчетов трансферабельным аккредитивом  

    На  рис. 4. обозначены следующие этапы  расчетов:
    1 —заявление покупателя об открытии  аккредитива; 
    2 —извещение банка продавца об  открытии аккредитива; 
    3 — авизование продавца об открытии  аккредитива; 
    4 —распоряжение бенефициара о переводе аккредитива в пользу поставщика;
    5 —авизование второго бенефициара  об открытии второго аккредитива; 
    6 —отгрузка товара в адрес покупателя;
    7 —представление в банк документов, предусмотренных условиями аккредитива; 
    8 —платеж с аккредитива в пользу поставщика;
    9 —отправка документов от имени  бенефициара банку-эмитенту.
    Если  условиями аккредитива не предусмотрена  возможность его перевода, а бенефициар по аккредитиву не является поставщиком  товара, в расчетах может быть использован компенсационный аккредитив. Он открывается бенефициаром по основному, базисному аккредитиву как встречный аккредитив в пользу производителя товара или субпоставщика. Базисный и компенсационный аккредитивы самостоятельны и в правовом отношении не связаны между собой. Как происходят расчеты компенсационным аккредитивом, представлено на рисунке 5.
    Рисунок 5. Схема расчетов компенсационным аккредитивом
    После открытия основного аккредитива (1) банк-эмитент извещает об этом банк продавца (2). Этот банк, выступая как авизующий и, как правило, подтверждающий банк, извещает продавца об открытии аккредитива (3). Продавец обращается в банк с заявлением об открытии на основе базисного аккредитива встречного аккредитива в пользу производителя товара или субпоставщика (4). Второй банк-эмитент открывает аккредитив и извещает об этом банк, обслуживающий производителя товаров (5), а банк извещает поставщика (6). Поставщик отгружает товар покупателю (7) и представляет в банк документы, предусмотренные условиями аккредитива.
    При открытии компенсационного аккредитива  необходимо соответствие условий компенсационного аккредитива условиям, предусмотренным  базисным аккредитивом. Это касается, прежде всего, условий поставки товара и требований, предъявляемых к  представляемым документам. Если условия базисного и компенсационного аккредитивов совпадают и для получения платежа по аккредитиву необходимо представить одни и те же документы, то после замены тратт документы, представленные поставщиком по компенсационному аккредитиву, могут быть использованы для платежа по базисному аккредитиву. При несовпадении условий базисного и компенсационного аккредитивов продавцу необходимо дополнить комплект документов, полученных от поставщика при реализации компенсационного аккредитива.
    Для обеспечения платежа по компенсационному аккредитиву срок его действия должен выходить за пределы срока действия базисного аккредитива.
    При поставках товаров равными партиями в расчетах может использоваться револьверный (возобновляемый) аккредитив. Револьверный аккредитив предусматривает пополнение аккредитива на определенную сумму (квоту) или до первоначальной величины по мере использования. При открытии револьверного аккредитива, как правило, указывается общая сумма аккредитива, размер одной квоты и количество квот, а также срок использования квоты.
    Для обеспечения платежа по аккредитиву  может открываться аккредитив с  валютным покрытием. При открытии покрытых аккредитивов банк-эмитент предоставляет  в распоряжение иностранного банка, исполняющего аккредитив, валютные средства в сумме открываемого аккредитива на срок его действия с условием использования этих средств для выплат по аккредитиву. Валютные средства могут передаваться путем кредитования счета исполняющего банка в банке-эмитенте или в третьем банке; путем предоставления исполняющему банку права дебетовать счет банка-эмитента, открытый в этом банка, на сумму аккредитива; путем открытия банком-эмитентом депозита в исполняющем банке.
    Предоставление  валютного покрытия при открытии аккредитива ведет к замораживанию средств банка-эмитента на срок его действия. Поэтому в международной практике в основном используются непокрытые аккредитивы, не требующие отвлечения средств банка-эмитента в момент открытия аккредитива.
    В международной практике иногда применяется аккредитив «с красной оговоркой», предусматривающий выдачу исполняющим банком экспортеру авансов до определенной суммы. Аванс обычно используется бенефициаром для закупки товара, предназначенного на экспорт. Фактически часть суммы аккредитива идет на оплату неотгруженного товара. Банки выдают авансы против представления экспортером «обязательства совершить отгрузку» или иного аналогичного документа.
    Открывая  аккредитив «с красной оговоркой», банк-эмитент обязуется возместить исполняющему банку суммы выплаченных авансов даже в том случае, если отгрузка товара по этому аккредитиву не была совершена.
    В качестве способа исполнения обязательств по контракту в международной  практике используется резервный (гарантийный) аккредитив. Он открывается как в  пользу экспортера, так и в пользу импортера по контракту. Резервный аккредитив может использоваться аналогично документарному, а также для дополнительного обеспечения платежей в пользу экспортера при расчетах в форме инкассо или банковского перевода. В то же время резервный аккредитив может быть обеспечением возврата ранее выплаченного импортером аванса или выплаты штрафов и неустоек в пользу импортера при ненадлежащем исполнении экспортером условий контракта.
    Платежи по резервному аккредитиву совершаются  банками на основе заявлений бенефициара о том, что приказодатель по резервному аккредитиву не выполнил своих обязательств. При этом банки не проверяют достоверность такого заявления, т.е. совершают платеж безусловно. Таким образом, резервный аккредитив можно рассматривать как гарантию обеспечения платежа в том случае, если приказодатель по резервному аккредитиву не выполнил своих обязательств по контракту.
    Специфической формой кредитного обслуживания внешнеэкономических  связей являются операции по лизингу, факторингу, форфетированию. 

    Лизинг — соглашение об аренде движимого и недвижимого имущества сроком от трех до пятнадцати лет. В отличие от традиционной аренды объект лизинговой сделки выбирается лизинго­получателем, а лизингодатель приобретает оборудование за свой счет. Срок лизинга короче срока физического износа оборудования. По истечении срока лизинга клиент может продолжать аренду на льготных условиях или купить имущество по остаточной стоимости. В мировой практике лизингодателем обычно является лизинговая компания, а не коммерческий банк.
    Факторинг - покупка специализированной финансовой компанией всех денежных требований экспортера к иностранному импортеру в размере до 70 - 90 % суммы контракта до наступления срока их оплаты; факторинговая компания кредитует экспортера на срок до 120 дней. Благодаря факторинговому обслуживанию экспортер имеет дело не с разрозненными иностранными импортерами, а с факторинговой компанией.
    Форфетирование — покупка банком или форфетором на полный срок на заранее оговоренных условиях векселей (тратт), других финансовых документов. Тем самым экспортер передает форфетору коммерческие риски, связанные с неплатежеспособностью импортера. В результате продажи портфеля долговых требований упрощается структура баланса фирмы-экспортера, сокра­щаются сроки инкассации требований, бухгалтерские и административные расходы.
    Международный частный кредит начал становиться одной из неотъемлемых частей международных кредитных отношений с конца 50-х гг., когда почти все развитые страны ввели полную обратимость валют. Они и раньше практиковали международные финансовые кредиты, но в большинстве случаев — эпизодически.
    Быстрому  развитию международных финансовых кредитов в послевоенный период способствовала прежде всего экономическая разруха  большинства стран Западной Европы и Японии.
    Необходимость восстановления разрушенного войной хозяйства  требовала крупных материальных затрат. Единственным платежеспособным государством в то время были США. Первоначально страны-заемщики получали кредиты в США с условием покупки там же товаров.
    Постепенно  все большая часть долларов использовалась для оплаты товаров в других странах, что привело к оседанию долларов на счетах западноевропейских банков и других стран. Так возник рынок  евродолларов, а на его основе —  институт частных финансовых кредитов и займов.
    Главными  источниками международных частных  финансовых кредитов и займов являются межбанковские депозиты и вклады под евродолларовые депозитные сертификаты. Большинство депозитов и вкладов  носит краткосрочный характер, поэтому актуальной задачей банков становится их пролонгация. 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

    2. Характеристика деятельности международных кредитных организаций 

         Институциональная структура международных  валютно-кредитных и финансовых отношений включает многочисленные международные организации. Одни из них, располагая большими полномочиями и ресурсами, осуществляют регулирование международных валютно-кредитных и финансовых отношений. Другие представляют собой форум для межправительственного обсуждения, выработки консенсуса и рекомендаций по валютной и кредитно-финансовой политике. Третьи обеспечивают сбор информации, статистические и научно-исследовательские издания по актуальным валютно-кредитным и финансовым проблемам и экономике в целом. Некоторые из них выполняют все перечисленные функции     Деятельность международных финансовых организаций позволяет внести регулирующее начало и определенную стабильность в противоречивую целостность всемирного хозяйства, обеспечивая    в   целом   бесперебойное   функционирование     валютно-финансовой   сферы. 
 

    2.1.Международный валютный фонд 

    Международный валютный фонд, МВФ  - международная  организация, предназначенная для  регулирования валютно-кредитных  отношений между государствами  – членами и оказания им финансовой помощи при валютных затруднениях, вызываемых дефицитом платежного баланса, путем предоставления кратко- и среднесрочных  кредитов в иностранной валюте. Фонд имеет статус специализированного учреждения ООН.
    МВФ был учрежден на международной валютно-финансовой конференции ООН (1 – 22 июля 1944 г.) в Бреттон-Вудсе (США, штат Нью-Гемпшир). Конференция приняла Статьи соглашения МВФ, которые играют роль устава. Этот документ вступил в силу 27 декабря 1945 года. Практическую деятельность Фонд начал в мае 1946 г., имея в своем составе 39 стран- членов; к валютным операциям он приступил с 1 марта 1947 года.
    В 1999 г. (по состоянию на январь) число  стран-членов МВФ составляло 182. Постоянное местопребывание руководящих органов  – Вашингтон (США). Помимо того, имеются  отделения в Париже, Женеве, Токио и при ООН в Нью-Йорке[2; 26-27].
    Официальные цели МВФ: «способствовать международному сотрудничеству в валютно- финансовой сфере в рамках постоянно действующего учреждения»; «содействовать расширению и сбалансированному росту международной торговли», что имело бы своим следствием развитие производственных ресурсов, достижение высокого уровня занятости и реальных доходов всех государств-членов; «обеспечить стабильность валют, поддерживать упорядоченные отношения в валютной области среди государств-членов» и не допускать «обесценения валют с целью получения конкурентных преимуществ»; оказывать помощь в создании многосторонней системы расчетов по текущим операциям между государствами-членами, а также в устранении валютных ограничений, предоставлять на временной основе государствам-членам средства в иностранной валюте, которые давали бы им возможность «исправлять нарушения равновесия  в их платежных балансах».
    Высший руководящий орган МВФ – Совет управляющих, в котором каждая страна – член представлена управляющим и его заместителем. Обычно это министр финансов или руководители центральных банков.
    В МВФ действует принцип «взвешенного»  количества голосов, который предполагает, что возможность стран – членов оказывать воздействие на деятельность Фонда с помощью голосования определяется их долей в капитале МВФ. Каждое государство имеет 250 «базовых» голосов, независимо от величины взноса в капитал, и дополнительно по 1 голосу за каждые 100 тысяч СДР суммы этого взноса. Такой порядок обеспечивает решающее большинство голосов наиболее крупным государствам. Самым большим количеством голосов в МВФ обладают ( на 30 апреля 1998 г.): США – 17,78%; Германия – 5,53%; Япония – 5,53%; Великобритания – 4,98%; Франция – 4,98%; СА – 3,45%; Италия – 3,09%; Россия – 2,9%. 
    Существует  Исполнительный совет, т.е. директорат, который несет ответственность  за ведение дел МВФ, включающих широкий  круг политических, оперативных и  административных вопросов. Исполнительный совет работает на постоянной основе в штаб – квартире Фонда Вашингтоне и обычно проводит свои заседания три раза в неделю[1; 11-13].
    Исполнительный  совет МВФ выбирает на 5-летний срок директора-распорядителя, который возглавляет штат сотрудников Фонда (на сентябрь 1998 г. -  2660 человек из 122 стран) и ведает текущими делами; он выступает в качестве руководителя Исполнительного совета. Долгое время (15 лет) им был Мишель Камдессю. С 2002 года – Хорст Келер.
и т.д.................


Перейти к полному тексту работы


Скачать работу с онлайн повышением уникальности до 90% по antiplagiat.ru, etxt.ru или advego.ru


Смотреть полный текст работы бесплатно


Смотреть похожие работы


* Примечание. Уникальность работы указана на дату публикации, текущее значение может отличаться от указанного.