Здесь можно найти образцы любых учебных материалов, т.е. получить помощь в написании уникальных курсовых работ, дипломов, лабораторных работ, контрольных работ и рефератов. Так же вы мажете самостоятельно повысить уникальность своей работы для прохождения проверки на плагиат всего за несколько минут.

ЛИЧНЫЙ КАБИНЕТ 

 

Здравствуйте гость!

 

Логин:

Пароль:

 

Запомнить

 

 

Забыли пароль? Регистрация

Повышение уникальности

Предлагаем нашим посетителям воспользоваться бесплатным программным обеспечением «StudentHelp», которое позволит вам всего за несколько минут, выполнить повышение уникальности любого файла в формате MS Word. После такого повышения уникальности, ваша работа легко пройдете проверку в системах антиплагиат вуз, antiplagiat.ru, etxt.ru или advego.ru. Программа «StudentHelp» работает по уникальной технологии и при повышении уникальности не вставляет в текст скрытых символов, и даже если препод скопирует текст в блокнот – не увидит ни каких отличий от текста в Word файле.

Результат поиска


Наименование:


курсовая работа Анализ финансовых результатов деятельности предприятия и поиск направлений стабилизации финансового положения

Информация:

Тип работы: курсовая работа. Добавлен: 26.11.2013. Сдан: 2011. Страниц: 28. Уникальность по antiplagiat.ru: < 30%

Описание (план):


Введение

 
     Актуальность  данной темы выражается в комплексном  изучении, измерении и обобщении  влияния факторов на результаты деятельности предприятия путем обработки  специальными приемами системы показателей  плана, учета, отчетности и других источников информации с целью повышения эффективности функционирования организации.
       Результаты в любой сфере бизнеса  зависят от наличия и эффективности  использования финансовых ресурсов, обеспечивающие жизнедеятельность  предприятия. Поэтому забота о  финансах является конечным результатом деятельности любого субъекта хозяйствования. В условиях рыночной экономики эти вопросы имеют первостепенное значение.
    Выдвижение  на первый план финансовых аспектов деятельности субъектов хозяйствования, возрастание роли финансов является характерной чертой и тенденцией во всем мире.
     Целью курсовой работы является анализ финансовых результатов деятельности предприятия, а также поиск направлений  стабилизации финансового положения  предприятия.
     Задачами  исследования являются изучение финансовых результатов и их формирования, а также методика анализа финансовых результатов предприятия, проводится анализ основных показателей.
     Важной  методологической чертой анализа является то, что он способен не
font size="4" face="Times New Roman"> только  устанавливать причинно-следственные  связи, но и давать им количественную характеристику, то есть обеспечивать измерение влияния факторов на результаты деятельности. Это делает анализ точным, а выводы обоснованными.
     Объект  исследования направлен на изучение финансовой деятельности предприятия. Профессиональное управление финансами неизбежно требует глубокого анализа, позволяющего более точно оценить неопределенность ситуации с помощью современных количественных методов исследования. В связи с этим существенно возрастает приоритетность и роль финансового анализа, основным содержанием которого является комплексное системное изучение финансового состояния предприятия и факторов его формирования.
     Предметом данной курсовой работы является изучение, показателей и конечных результатов  использования финансовых ресурсов. С целью выявления условий и возможностей для получения организацией прибыли проводится анализ финансовых результатов.
       Курсовая работа проведена на примере предприятия ООО за 2008-2009 гг. Основным видом деятельности предприятия является производство, а также оказание услуг по установке металлических лесов.
    Информационной  базой исследования для написания курсовой работы были использованы следующие источники: Устав ООО, Бухгалтерский баланс ООО «Тарник» за 2008-2009гг., Артеменко В.Г. Финансовый анализ / Г.М. Артеменко. - М.: Дело и Сервис, 2005. – 160 с., Бакаев А.С. Годовая  бухгалтерская отчетность организации / А.С. Бакаев. - М.: Бухгалтерский учет, 2005. – 348 с., Максимова И. Оценка финансовой деятельности предприятия / И. Максимова // Финансы и статистика. – 2007. - № 3. – С. 33-37., Мишин Ю.А. Финансовое состояние предприятия [электронный ресурс] // dis.ru(интернет библиотека, издат группа «Дело и сервис») и другие источники. 
 
 
 
 
 
 
 
 

1 ТОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ  ФИНАНСОВЫХ РЕЗУЛЬТАТОВ  ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ

     1.1 Формирование и  учёт финансовых  результатов

     Одним из главных принципов экономики  является рентабельность работы предприятия. Прибыль характеризует эффективность  хозяйственной деятельности предприятия и является источником финансирования его дальнейшего развития. Установленную часть прибыли предприятие отчисляет в бюджет на государственные и муниципальные нужды, что во многом определяет возможность развития экономики государства и регионов.     Как результативный показатель прибыль  характеризует эффективность использования  имеющихся ресурсов, успех (неуспех) в бизнесе, рост (снижение) объемов  деятельности. Как количественный показатель прибыль представляет собой разницу  между ценой и стоимостью товаров, между объемом продаж и себестоимостью (в сфере обращения между валовыми доходами и издержками обращения). Прибыль, являясь конечным результатом деятельности предприятия, создает условия для его расширения, развития, самофинансирования и повышения конкурентоспособности предприятия.
    Целью деятельности любого предприятия в  условиях рыночной экономики, в конечном счете, является получение прибыли, способной обеспечить ее дальнейшее развитие. Прибыльность рассматривается  не только как основная цель, но и как главное условие деловой активности предприятия, как результат его деятельности, эффективного осуществления своих функций по обеспечению потребителей необходимыми товарами в соответствии с имеющимся спросом на них.
    В зависимости от положения предприятия на рынке, наличия ресурсов, длительности периода основная цель может быть конкретизирована. В долгосрочном периоде это будет достижение максимальной прибыли, в краткосрочном необходимой прибыли при определенных объемах деятельности, и во все периоды обеспечение конкурентоспособности предприятия. При этом максимизация прибыли в долгосрочном периоде возможна лишь при поэтапном достижении определенных необходимых размерах прибыли. Обеспечение необходимого объема прибыли в долгосрочном и краткосрочном периодах обусловлено жизненно важными потребностями в развитии предприятия, удовлетворении экономических интересов собственников, обеспечении интересов общества и коллектива.
    Финансовые  результаты деятельности предприятия  характеризуются суммой полученной прибыли и уровнем рентабельности. Прибыль предприятия получают главным образом от реализации продукции, а также от других видов деятельности (сдача в аренду основных фондов, коммерческая деятельность на финансовых и валютных биржах и т.д.).1
    Прибыль – это часть чистого дохода, который непосредственно получают субъекты хозяйствования после реализации продукции. Только после продажи продукции чистый доход принимает форму прибыли. Количественно она представляет собой разность между чистой выручкой (после уплаты налога на добавленную стоимость, акцизного налога и других отчислений из выручки в бюджетные и внебюджетные фонды) и полной себестоимостью реализованной продукции. Следовательно, прибыль от реализации продукции напрямую зависит от выручки. Формирование той или иной величины выручки от реализации продукции можно представить по-разному: либо как произведение натурального объема реализации на цену единицы этого объема, либо как суммарное значение затрат на реализованную продукцию и прибыль от реализации. При нормальных условиях деятельности предприятия увеличение выручки от реализации продукции всегда можно рассматривать как признак улучшения финансового состояния, повышения эффективности использования имущества и других производственных ресурсов.
    На  конечный финансовый результат организации оказывает влияние: 
    финансовый  результат от продажи продукции (работ и услуг); 
    финансовый  результат от продажи основных средств, нематериальных активов, материалов и  другого имущества (части операционных доходов и расходов);
    операционные  доходы и расходы (за вычетом результатов  от продажи имущества);
    прочие  доходы и расходы;
font size="4" face="Times New Roman">На рынке  предприятия выступают как относительно обособленные товаропроизводители. Установив  цену на продукцию, они реализуют  ее потребителю, получая при этом денежную выручку, что не обозначает еще получение прибыли. Для выявления финансового результат необходимо сопоставить выручку с затратами на производство и реализацию, которые принимают форму себестоимости продукции.
    Для предприятия прибыль является показателем, создающим стимул для инвестирования в те сферы, где можно добиться наибольшего прироста стоимости. Прибыль как категория рыночных отношений выполняет следующие функции: 
    характеризует экономический эффект, полученный в  результате деятельности предприятия;  
    является  основным элементом финансовых ресурсов предприятия; 
    является  источником формирования бюджетов разных уровней.
    Определенную  роль играют и убытки. Они высвечивают  ошибки и просчеты предприятия в  направлениях использования финансовых средств, организации производства и сбыта продукции.
    Объем реализации и величина прибыли, уровень  рентабельности зависят от производственной, снабженческой, маркетинговой и  финансовой деятельности предприятия, то есть эти показатели характеризуют  все стороны хозяйствования.
    Основными задачами анализа финансовых результатов  деятельности являются: 
    систематический контроль за выполнением планов реализации продукции и  получением прибыли; 
    определение влияния как  объективных, так и субъективных факторов на финансовые результаты; 
    выявление резервов увеличения сумм прибыли и  рентабельности; 
    оценка  работы предприятия по использованию  возможностей увеличения прибыли; 
    разработка  мероприятий по использованию выявленных резервов.
    Основными источниками информации при анализе финансовых результатов прибыли служат накладные на отгрузку продукции, данные аналитического бухгалтерского учета по счетам финансовых результатов, финансовой отчетности форма № 2 «Отчет о прибылях и убытках».
    В процессе анализа используются следующие показатели прибыли:
    маржинальная  прибыль - это разность между выручкой (нетто) и прямыми производственными  затратами по реализованной продукции;
    прибыль от реализации продукции, работ и  услуг представляет собой разность между суммой маржинальной прибыли и постоянными расходами расчётного периода;
    балансовая (валовая) прибыль включает финансовые результаты от реализации продукции, работ  и услуг, доходы и расходы от финансовой и инвестиционной деятельности, прочие доходы и расходы;
    налогооблагаемая  прибыль - это разность между балансовой прибылью и суммой прибыли, облагаемой налогом на доход (по ценным бумагам и от долевого участия в совместных предприятиях), а также суммы льгот по налогу на прибыль в соответствии с налоговым законодательством, которое периодически пересматривается;
    чистая (нераспределенная) прибыль – это  та прибыль, которая остается в распоряжении предприятия после уплаты всех налогов, экономических санкций и прочих обязательных отчислений;
    капитализированная  прибыль – это часть нераспределенной прибыли, которая направляется на финансирование прироста активов;
    потребляемая  прибыль – та ее часть, которая  расходуется на выплату дивидендов, персоналу предприятия или на социальные программы;
    Поэтому немаловажное значение в настоящее  время играет необходимость в изучении динамики и состав прибыли, а также дальнейший ее анализ для выявления слабых сторон производственной деятельности и выявления резервов.
    Увеличение  выручки от реализации может достигаться  либо при помощи повышения цен, либо путем роста натурального объема реализации, либо обоими способами вместе. Названные способы по-разному воздействуют на динамику прибыли и рентабельности реализации. Поэтому, если у предприятия есть практическая возможность повысить выручку от реализации продукции, нужно одновременно оценивать финансовые последствия такого повышения. Для последующего анализа сведем воедино все показатели, влияющие на величину прибыли.
    В процессе анализа хозяйственной  деятельности используются следующие  показатели прибыли: балансовая прибыль, прибыль от реализации продукции, работ и услуг, финансовые результаты от прочих операций, налогооблагаемая прибыль, чистая прибыль, прочие доходы и расходы.
    Без анализа финансовых результатов  невозможно определить, на каком уровне ведётся хозяйственно-финансовая деятельность организации и какой вклад она вносит в увеличение финансовых ресурсов, поступающих в распоряжение государства. От того получает ли организация прибыль или убыток зависят система материального стимулирования работников, размер их оплаты труда, уровень (степень) расширения производства.
    Задачами  анализа финансовых результатов  являются:
    оценка степени выполнения плановых данных и динамики показателей в целом
    по  организации, структурным подразделениям и сегментам деятельности;
    выявление важнейших факторов, воздействующих на прибыль и рентабельность;
    оценка эффективности использования прибыли;
    раскрытие резервов, выявление которых повысит прибыль и рентабельность;
    определение путей и возможностей роста прибыли и повышения рентабельности.
    Основными источниками анализа финансовых результатов являются данные бухгалтерского учёта и финансовой отчётности:
    ? бухгалтерский баланс (форма № 1), где отражаются активы (имущество), капитал собственный, заёмный, из которых  можно определить соотношение собственного и заёмного капитала, структуру активов (оборотных и внеоборотных) и др.;
    ? отчёт о прибылях и убытках (форма  № 2), в котором представляются данные о доходах, расходах и финансовых результатах в сумме нарастающим  итогом с начала года до отчётной даты;
    ? отчёт об изменениях капитала (форма  № 3) отражает данные о величине капитала, резервах предстоящих расходов и  оценочных резервов на начало отчётного  года, поступлении, использовании в  отчётном году и остатках на конец  отчётного года;
    ? отчёт о движении денежных средств (форма № 4) содержит сведения о потоках  денежных средств (поступление, направление) с учётом остатка их на начало и  конец отчётного периода в  разрезе текущей, инвестиционной и  финансовой деятельности. 

    1.2 Методика анализа финансовых результатов предприятия
    Одна  из основных задач анализа – выявление  резервов повышения массы получаемой прибыли и уровня рентабельности как наиболее важных показателей  эффективности работы предприятия. В ходе анализа дают оценку выполнения плана по прибыли по итогам работы за каждый квартал и в целом за год, определяют положительные и отрицательные факторы, повлиявшие на размеры полученной прибыли, причины их возникновения и разрабатывают мероприятия по устранению выявленных недостатков.
    Обобщающая оценка финансового состояния предприятия достигается на основе таких результативных показателей, как прибыль и рентабельность.
    Рентабельность  характеризует прибыль, получаемую с каждого рубля средств, вложенных  в предприятие или иные финансовые операции.
    Исходя  из состава имущества предприятия, в которое вкладываются капиталы, и проводимых предпринимателями  хозяйственных и финансовых операций существует система показателей  рентабельности.
    Объем реализации и величина прибыли, уровень  рентабельности зависят от производственной, снабженческой, сбытовой и коммерческой деятельности предприятия, иначе говоря, эти показатели характеризуют все стороны хозяйствования.
    В процессе анализа используются следующие  показатели прибыли: балансовая прибыль, прибыль от реализации продукции, работ и услуг, прибыль от прочей реализации, финансовые результаты от прочих операций, налогооблагаемая прибыль, чистая прибыль.
    Балансовая  прибыль включает в себя прибыль  от обычных видов деятельности, финансовые результаты от операционных и прочих операций и чрезвычайных обстоятельств. Схема формирования  балансовой прибыли представлена ранее
    В процессе анализа необходимо изучить  состав балансовой прибыли от обычной  деятельности, ее структуру, динамику и выполнение плана за отчетный год. При изучении динамики прибыли необходимо учитывать инфляционные факторы изменения ее суммы. Для этого выручку необходимо скорректировать на средневзвешенный рост цен на продукцию предприятия в среднем по отрасли, а себестоимость товаров, продукции (работ, услуг) уменьшить на их прирост в результате повышения цен на потребленные ресурсы за анализируемый период.2
    Величина  балансовой, налогооблагаемой и чистой прибыли зависит от многочисленных факторов. Кроме того, следует иметь  в виду, что размер прибыли во многом зависит и от учетной политики, применяемой на анализируемом предприятии. Закон о бухгалтерском учете и другие нормативные документы  предоставляют право субъектам хозяйствования самостоятельно выбирать некоторые методы учета, способные существенно повлиять на формирование финансовых результатов.
    Действующие нормативные акты допускают следующие  методы регулирования прибыли субъектом хозяйствования:
    изменение стоимостных границ отнесения имущества  к основным средствам или к  малоценным и быстроизнашивающимся предметам, что влечет за собой изменение суммы текущих затрат и прибыли в связи с различными способами начисления износа по основным средствам и по МБП;
    изменение метода начисления износа по малоценным и быстроизнашивающимся предметам;
    использование метода ускоренной амортизации по активной части основных средств также приводит к увеличению себестоимости продукции и уменьшению суммы прибыли а, следовательно, и налогов на прибыль;
    применение  различных методов оценки нематериальных активов и способов начисления амортизации по ним;
    выбор метода оценки потребления производственных запасов (NIFO, FIFO, LIFO);
    изменение порядка списания затрат по ремонту  основных средств на себестоимость  продукции (по фактическим затратам или равномерными частями за счет созданного ремонтного фонда);
    изменение сроков погашения расходов будущих  периодов, сокращение которых ведет  к росту себестоимости продукции  отчетного года;
    изменение метода определения прибыли от реализации продукции (по методу отгрузки продукции  или моменту ее оплаты).
    Таким образом, учетная политика, формируемая  администрацией, открывает большой  простор для выбора методологических приемов, способных радикально менять всю картину финансовых результатов  и финансового состояния предприятия.
    Поэтому, в процессе анализа необходимо установить соответствие принятой учетной политики предприятия действующим нормативным положениям по ведению бухгалтерского учета и определить влияние изменений в учетной политике на сумму балансовой, налогооблагаемой и чистой прибыли, а также на размер налогов, сумму отчислений в фонды предприятия и сумму выплаченных дивидендов акционерам.
    Основную  часть прибыли предприятия получают от реализации продукции и услуг. В процессе анализа изучают динамику, выполнение плана прибыли от реализации продукции и определяются факторы изменения ее суммы. 
    Прибыль от реализации продукции в целом  по предприятию зависит от четырех  факторов первого уровня соподчиненности:
    П = ?[VPПобщ  · Удi (Цi – Сi)]                                           (1.1)
    где:  УРПi - объема реализации продукции;
    УДi - ее структура;
    Сi  - себестоимость;
    Цi - уровнь среднереализационных цен.
    Объем реализации продукции может оказывать  положительное и отрицательное  влияние на сумму прибыли. Увеличение объема продаж рентабельной продукции приводит к пропорциональному увеличению прибыли. Если же продукция является убыточной, то при увеличении объема реализации происходит уменьшение суммы прибыли.
    Структура товарной продукции может оказывать  как положительное, так и отрицательное влияние на сумму прибыли. Если увеличивается доля более рентабельных видов продукции в общем, объеме ее реализации, то сумма прибыли возрастет и, наоборот, при увеличении удельного веса низкорентабельной или убыточной продукции общая сумма прибыли уменьшится.
    Себестоимость продукции и прибыль находятся  в обратной пропорциональной зависимости: снижение себестоимости приводит к  соответствующему росту прибыли, и  наоборот.
    Изменения уровня среднереализационных цен и  величина прибыли находятся в  прямой пропорциональной зависимости: при увеличении уровня цен сумма прибыли возрастет, и наоборот.
    Если  сравнить сумму прибыли плановую и условную, исчисленную исходя из фактического объема и ассортимента продукции, но при плановых ценах  и плановой себестоимости продукции, узнаем, насколько она изменилась за счет объема и структуры реализованной продукции.
    Чтобы найти влияние только объема продаж, необходимо плановую прибыль умножить на процент перевыполнения (недовыполнения) плана по реализации продукции в  оценке по плановой себестоимости или в натурально-условном исчислении и результат разделить на 100.
    Затем модно определить влияние структурного фактора (из первого результата нужно  вычесть второй).
    Влияние изменения полной себестоимости  на сумму прибыли устанавливается сравнением фактической суммы затрат с плановой, пересчитанной на фактический объем продаж.
    Изменение суммы прибыли за счет отпускных  цен на продукцию определяется сопоставлением фактической выручки с условной, которую бы предприятие получило за фактический объем реализации продукции при плановых ценах.
    Эти же результаты можно получить и способом цепной подстановки, последовательно  заменяя плановую величину каждого  факторного показателя фактической.
    Сначала нужно найти сумму прибыли  при фактическом объеме продаж и плановой величине остальных факторов. Для этого следует рассчитать коэффициент выполнения плана по реализованной продукции  (Крп), а затем плановую сумму прибыли скорректировать на этот коэффициент.
    Выполнение  плана по реализации рассчитывают сопоставлением объема реализации с плановым в натуральном (если продукция однородная), условно-натуральном и стоимостном выражении (если продукция не однородна по своему составу), для чего желательно использовать базовый (плановый) уровень себестоимости отдельных изделий, так как себестоимость меньше подвержена влиянию структурного фактора, чем выручка.
    К рп = ? УРПiф/ ? УРП iпп                                       (1.2.)
    где:   К рп -        коэффициент выполнения плана по реализованной продукции
    УРП iф -    объем реализации продукции;
    УРП iпп  - структура себестоимости
    Следует также проанализировать выполнение плана и динамику прибыли от реализации отдельных видов продукции, величина которой зависит от трех факторов первого порядка: объема продажи  продукции (VРПi), себестоимости (Ci) и среднереализационных цен (Цi). Факторная модель прибыли от реализации отдельных видов продукции имеет вид
    Пi = VРПi ? (Цi - Ci)                                                  (1.3)
    где: VРПi  - объема продажи продукции;
    Ci –       себестоимость;
    Цi –       среднереализационные цены.
    Расчет  факторов на изменение суммы прибыли  по отдельным видам продукции  производится методом цепной подстановки:
    Ппл = VРПпл х (Цпл – Cпл)
    Пусл1 = VРПф х (Цпл – Cпл)
    Пусл2 = VРПф х (Цф – Cпл)
    Пф = VРПф х (Цф – Cф)
    ?Побщ = Пф – Ппл
    ?Пupn = Пусл1 – Ппл
    ?Пц = Пусл2 – Пусл1
    ?Пс = Пф – Пусл2
    Методика  расчета влияния факторов способом абсолютных разниц выглядит следующим  образом:
    ?Пupn = (VРПф –  VРПпл )( Цпл – Cпл)
    ?Пц = (Цф – Цпл) VРПф
    ?Пс = - (Сф – Спл) VРПф
    Аналогичные расчеты проводятся по каждому виду продукции. Эти расчеты показывают, по каким видам продукции план по сумме прибыли перевыполнен, а  по каким недовыполнен и какие  факторы оказали положительное  влияние, а какие – отрицательные, и в какой степени. Затем необходимо изучить причины изменения объема продаж, цены и себестоимости по каждому виду продукции.
    Выполнение  плана прибыли в значительной степени зависит от финансовых результатов  деятельности, не связанных с реализацией  продукции. Это прибыль или убытки прошлых лет, выявленные в отчетном году; прибыль от сдачи в аренду земли и основных средств; полученные и выплаченные пени,  штрафы и неустойки;, убытки от списания безнадежной дебиторской задолженности, по которой истекли сроки исковой давности; убытки от стихийных бедствий; доходы по акциям, облигациям, депозитам; доходы и убытки от валютных операций; убытки от уценки готовой продукции и материальных запасов и т.д.
    В процессе анализа изучается состав, динамика, выполнение плана и факторы изменения суммы полученных убытков и прибыли по каждому источнику внереализационных результатов.
    Основными видами ценных бумаг являются акции, облигации внутренних государственных  и местных займов, облигации субъектов  хозяйствования (АО, коммерческих банков), депозитные сертификаты, казначейские, банковские векселя и др.
    Доход держателя акции складывается из суммы дивиденда и прироста капитала, вложенного в акции вследствие роста  их цены. Сумма дивиденда зависит  о количества акций и уровня дивиденда  на одну акцию, величина которого определяется уровнем рентабельности акционерного предприятия, его дивидендной политикой, уровнем % ставки за кредит, налоговой и амортизационной политикой государства и т.д.
    Доход от других ценных бумаг зависит от их количества, стоимости и уровня процентных ставок.
    В процессе анализа изучают динамику и структуру доходов по каждому  виду ценных бумаг, определяют влияние  факторов на изменение их величины.
    Доходы  от сдачи в аренду основных средств  и земли зависят от количества сданных объектов в аренду или размера земельной площади и уровня арендной платы.
    Убытки  от выплаты штрафов возникают  в связи с нарушением отдельными службами договоров с другими  предприятиями, организациями и  учреждениями. При анализе устанавливаются  причины невыполнения обязательств, принимаются меры для предотвращения допущенных нарушений.
    Изменение суммы полученных штрафов может  произойти не только в результате нарушения договорных обязательств поставщиками и подрядчиками, но и  по причине ослабления финансового контроля со стороны предприятия в отношении их.
    Убытки  от списания невостребованной дебиторской  задолженности возникают на тех  предприятиях, где постановка учета  и контроля за состояние расчетов находится на низком уровне, а также  по причине банкротства клиентов. Прибыли (убытки) прошлых лет, выявленные в текущем году, также свидетельствует о недостатках бухгалтерского учета.
    В заключение анализа разрабатываются  конкретные мероприятия, направленные предупреждение и сокращение убытков  и потерь от реализации товарной продукции, ассортиментной политики, уровня среднереализационных цен,  прочих операций  и увеличение прибыли от долгосрочных и краткосрочных финансовых вложений.
    В завершении написания теоретической  части можно сделать выводы.
    Финансовый  результат представляет собой конечный экономический итог хозяйственной деятельности организации и выражается в форме прибыли (дохода) или убытка, который определяется как разница между доходами и расходами организации.
    Прибыль - основной источник финансирования прироста оборотных средств, обновления и расширения производства, социального развития предприятия, а также важнейший источник формирования доходной части бюджетов разных уровней. 
    На  величину прибыли в производственной деятельности оказывают влияние  факторы субъективного характера и объективные, не зависящие от деятельности хозяйственного объекта.
    Субъективные  факторы: организационно-технический  уровень управления предпринимательской  деятельностью, конкурентоспособность  выпускаемой продукции, уровень  производительности труда, затраты на производство и реализацию продукции, уровень цен на готовую продукцию.
    Объективные факторы: уровень цен на потребляемые материалы и энергетические ресурсы, нормы амортизационных отчислений, конъюнктура рынка.
    Основной  целью финансового анализа является разработка и принятие обоснованных управленческих решений, направленных на повышение эффективности деятельности хозяйствующего субъекта.   
 

     
      
 
 
 
font size="5" face="Times New Roman">2 АНАЛИЗ ФИНАНСОВЫХ  РЕЗУЛЬТАТОВ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ 000 ЗА 2008-2009 ГГ 

font size="5" face="Times New Roman">2.1 Анализ основных показателей хозяйственной деятельности предприятия
    Общество  с ограниченной ответственностью ООО, расположено по адресу: Россия, Оренбургская область,
     ООО как и другие предприятия, то есть ООО, ООО, ЗАО входили в состав ОАО», как вспомогательные подразделения нефтеперерабатывающего завода.
     Для развития перспективной работы основного  производства произведено разделение вспомогательных подразделений, что  повлекло за собой более рациональный и экономический расход сырьевых, материальных и трудовых ресурсов, так в 2001 году произошла реструктуризация ОАО вследствие чего образовалось самостоятельное предприятие ООО
     Основным  видом деятельности предприятия  является производство бочек металлических.
     Предприятие содержит три участка: деревообрабатывающий участок, мебельный и участок металлической тары.
     Деревообрабатывающий  участок специализируется на выпуске  столярных изделий, оконных, дверных  блоков, лестничных маршей по договорам  и заявлениям заказчиков, а также  обслуживание лесами для ремонта цехов и установок ОАО.
     Мебельный участок занимается выпуском различной  конструкции мебели.
     Цех металлической тары специализируется по выпуску бочек металлических  емкостью 200 л. с пробкой и съемным  дном, также на участке производится металлический забор, металлический шифер, просечно-вытяжной лист и другие изделия  из металла.
    Организационную структуру управления предприятием можно охарактеризовать как линейно-функциональную.
    Линейная  схема управления предполагает прямое воздействие руководителя на объект управления. Директору ООО подчиняются: коммерческий директор, главный бухгалтер, главный инженер, начальник отдела кадров и заработной платы, начальники производственных участков, главный механик. В свою очередь начальникам подчиняются их заместители и т.д.
    При образовании самостоятельного структурного подразделения, ОАО передал в аренду ООО здания, сооружения, транспортные средства, оборудование с последующим правом выкупа в собственность ООО
    ОАО оказывает услуги по подаче электроэнергии, теплоэнергии, пара, питьевой воды, услуг связи, пожарной безопасности и т.д., а также заключен договор купли-продажи горюче-смазочных материалов,  что и является бесперебойной работы ООО
          По данным таблицы 2.1 предприятие только начиная свою деятельность, уже на этапе развития получает небольшую прибыль. Предприятие полностью реализовывает свою продукцию, это связано с тем, что  ООО на начальном этапе производит продукцию исключительно по заявкам покупателей.
    В 2009 году по сравнению с предыдущем годом объем товарной продукции, услуг увеличился в 1,10 раза, увеличение вызвано с ростом заказов в основном ОАО в связи со стройкой новой нефтеперерабатывающей установки.
     Таблица 2.1 - Основные технико-экономические показатели деятельности                 ООО за 2008-2009 гг.
№ п/п Показатели 2008г. 2009г. Темп роста, % Абсолютное  отклонение
Продолжение таблицы 2.1
№ п/п Показатели 2008г. 2009г. Темп роста, % Абсолютное  отклонение
1 Товарная продукция, услуги, тыс.руб, в том числе: 19120 21135 110,54 2015
1.1 Производство  бочек металлических емк. 200л. 5828 7451 127,85 1623
1.2 Производство  мебели 1412 1699 120,33 287
1.3 Производство  столярных изделий 1321 1709 129,37 388
1.4 Выполненные работы 10559 10276 97,32 -283
2 Реализация  товарной продукции, услуг, тыс.руб 19120 21135 110,54 2015
3 Себестоимость реализованной продукции, услуг  тыс.руб 18918 20606 108,92 1688
4 Затраты на 1 рубль, коп 99 97 97,98 -2
5 Среднесписочная численность работающих, в том  числе производственно-промышленного  персонала 122 116 95,08 -6
6 Средняя выработка,тыс руб                                              - 1 работающего                            376,1 476,4 126,67 100,3
- 1 рабочего 372,1 376,2 101,10 4,1
7 Балансовая  прибыль, тыс.руб 73 297 406,85 224
8 Рентабельность, % 1.07 2,57 240,19 1,5
 
     За  анализируемый период отмечается снижение затрат на 1 руб. товарной продукции  с 99 коп.  до 97 коп. 
     Это связаны с тем, что увеличился объем оказываемых услуг, при  которых заработная плата составляет значительную часть всех затрат, материалы  при этом используются в малом объеме, так как услуги заключаются в установлении металлических лесов, которые используются в эксплуатации в течение нескольких лет.
    Среднесписочная численность работающих уменьшилась  на 6 человек. Снижение произошло за счет сокращения работающих на мебельном участке. При этом выработка на 1  работающего увеличилась на 100,3 тыс. руб. или  26,67 %, выработка на 1 рабочего - на 4,1 тыс. руб. или 1,1 %.
    В 2009 году балансовая прибыль увеличилась в 4,06 раза или на 224 тыс. руб., что связано с увеличением объема реализации готовой продукции, также размер прибыли во многом изменился из-за внесения изменений в учетную политику в 2009 году.
    Так метод оценки потребленных производственных запасов в 2008 году был ЛИФО, а в 2009 году  бухгалтерия перешла на использование метода ФИФО, что привело к увеличению балансовой прибыли.
    Уровень рентабельности, рассчитанный в целом  по предприятию, увеличился незначительно  по сравнению с 2001 годом, на 1,5%. Это  связано с высокой себестоимостью товарной продукции, работ, услуг.
     Рассмотрим динамику производства ООО по видам деятельности (см. таблицу 2.2).
     По  данным таблицы наблюдается положительный  результат по производству мебели в 2009 году, план перевыполнен на 3%, а также в 2008 году по производству бочек металлических на 13,8%.
       По остальным видам деятельности  объем производства по плану  не выполнен, так производство  столярных изделий фактически  снизилось на 2,3%, выполненные работы  составили 84,9% от плана или  невыполнение плана составило  15,1%
     Таблица 2.2 - Динамика производства продукции и услуг ООО за 2008-2009 гг.
Вид продукции Объем производства продукции, работ,услуг, тыс.руб Темп  роста,% Объем производства продукции, работ,услуг, тыс.руб Темп  роста,%
2008г. 2009г.
  план   факт    план   факт
  Бочки металлические 5120 5828 113,8 8000 7451 93,1
  Мебель 1480 1412 95,4 1650 1699 103,0
  Столярные изделия 1645 1321 80,3 1750 1709 97,7
  Выполненные работы 11000 10559 96,0 12100 10276 84,9
  Итого 19245 19120 99,3 23500 21135 89,9
      
     Можно сделать вывод, что плановый объем производства в 2008 году не был выполнен всего на 0,7 %, а в 2009 году из-за неритмичности поставки материалов объем производства составил 89,9 %, то есть невыполнение плана - 10,1 %.
    В таблице 2.3 представлены данные о динамике объема выпускаемой продукции, а также рассчитаны показатели производительности труда.
    Таблица 2.3 - Данные о динамике объема выпускаемой продукции, среднесписочной численности и уровне производительности труда ООО в 2008-2009 гг.
№ п/п Показатель 2008 г. 2009 г. Абсолютное  отклонение Темп роста, %
1 2 3 4 5 6
1 Объем производства продукции, тыс.руб 19120 21135 2015 110,5
2 Среднесписочная численность:        
- производственно-промышленного персонала 106 101 -5 95,3
- рабочих 16 15 -1 93,8
3 Удельный вес  рабочих в общей численности  производственно-промышленного персонала, (%) 86,88 87,06 0,18 100,2
4 Отработано  дней одним рабочим за год 245 240 -5 98,0
5 Средняя продолжительность  рабочего дня, час 8 8 0 100,0
6 Общее количество отработанного времени:        
- всеми рабочими за год,чел-час 222162 213092 -9070 95,9
- в том числе одним рабочим,  чел-час 1821 1837 16 100,9
7 Среднегодовая выработка, тыс.руб:        
- одного работающего 633,6 628,8 -4,8 99,2
- одного рабочего 729,3 722,3 -7 99,0
8 Среднедневная выработка рабочего, тыс.руб 2,98 3,00 0,02 100,7
Продолжение таблицы 2.3
№ п/п Показатель 2008 г. 2009 г. Абсолютное  отклонение Темп роста, %
9 Среднечасовая выработка рабочего, руб. 372,1 376,2 4,1 101,1
 
    В 2008г. объем выпускаемой продукции увеличился на 2015 тыс. руб., что составляет 110,5% от уровня 2008 г. (т.е. рост объема выпускаемой продукции на 10,5%).
    По  данным таблицы среднегодовая выработка  на одного работающего в 2009 году ниже, чем в предыдущем на 4,8 тыс. руб. или 0,8%, а на одного рабочего среднегодовая выработка снизилась на 7 тыс. руб. Отрицательно на ее уровень повлияли сверхплановые целодневные простои и внутрисменные потери рабочего времени.
     Для изучения деятельности предприятия  необходимо провести анализ ритмичности производства продукции, то есть равномерного выпуска продукции, работ, услуг в соответствии с графиком в объеме и ассортименте, предусмотренных планом,  так как ритмичная работа является основным условием своевременного выпуска и реализации продукции.
     Проведем  анализ ритмичности выпуска продукции на предприятии ООО по кварталам (Таблица 2.4).  



     

Таблица 2.4 - Ритмичность выпуска продукции и услуг ООО за 2008-2009гг.

 
Квартал Выпуск  продукции, услуг, тыс.руб Удельный  вес, % Выполнение  плана, коэффициент Доля  продукции, зачтенная в выполнение плана
2008 г. 2009 г. 2008 г. 2009 г.
план факт план факт план факт план факт 2008 г. 2009 г. 2008 г. 2009 г.
I 4000 3998 5000 4249 20,5 20,9 21,3 20,1 1 0,85 20,5 20,1
II 6500 6420 6500 6511 33,3 33,6 27,7 30,8 0,99 1 33,3 27,7
III 6000 6122 7000 6880 30,8 32 29,7 32,6 1,02 0,98 30,8 29,7
IV 3000 2580 5000 3495 15,4 13,5 21,3 16,5 0,86 0,7 13,5 16,5
Всего 19500 19120 23500 21135 100 100 100 100 3,87 3,53 98,1 94


     
     По  данным таблицы видно, что в 2008 году наблюдается незначительное отклонение от плана, что свидетельствует о ритмичной работы предприятия. В 2009 году в первом квартале коэффициент выполнения плана составил 0,85, а в четвертом квартале 0,7, по причине несвоевременной поставки сырья, то есть служба материально-технического снабжения не в полном объеме выполняет свои обязанности.
     Для оценки ритмичности производства на предприятии рассчитываются показатели ритмичности. Данные показатели представлены в таблице 2.5.
font size="4" face="Times New Roman">          Таблица 2.5 - Показатели ритмичности выпуска продукции, услуг ООО за 2008-2009 гг.
     Показатели 2008 г. 2009 г.
  Коэффициент ритмичности 98,1 94
  Коэффициент вариации 0,046 0,065
  Коэффициент аритмичности 0,17 0,47
 
    Коэффициент вариации в 2008 году составил 0,046, а в 2009 году 0,065. Это значит, что выпуск продукции по кварталам отклоняется от графика в среднем на 4,6 и 6,5%. Показатель аритмичности в 2008 году составил 0,17, следовательно, предприятие сработало наиболее ритмично, чем в 2009 году, так как чем выше показатель аритмичности, тем менее ритмично работает предприятие.
    В 2009 году на высокий коэффициент аритмичности повлияло тяжелое финансовое состояние предприятия, низкий уровень организации технологии и материально-технического обеспечения производства, а также несвоевременная поставка сырья и материалов поставщиками.
     Для того, чтобы оценить полноту использования  на предприятии трудовых ресурсов, необходимо провести анализ по количеству отработанных дней и часов одним  работником за анализируемый период в целом по предприятию. В таблице 2.6 представлены данные об использовании трудовых ресурсов  на предприятии ООО в 2008 - 2009 гг.

Таблица 2.6 - Использование  трудовых ресурсов ООО в 2008- 2009 гг.

 
№ п/п Показатель 2008 г. 2009 г. Абсолютное  отклонение
план факт 2009 г.от 2008г.  факт от  плана
1 Среднегодовая численность рабочих 122 120 116 -6 -4
2 Отработано  за год одним рабочим:          
дней 245 245 240 -5 -5
часов 1821 1991 1837 16 -154
3 Средняя продолжительность  рабочего дня 8 8 8 0 0
4 Фонд рабочего времени 222162 238920 213092 -9070 -25828
 
    На  предприятии фактический фонд рабочего времени меньше на 25828ч. Как видно  из приведенных данных, имеющиеся трудовые ресурсы ООО использует недостаточно полно. В среднем одним рабочим отработано по 240 дней вместо 245, в связи, с чем сверхплановые целодневные потери рабочего времени составили на одного рабочего 5 дней, а на всех 580 дней, или 4640 ч.
    Существенны и внутрисменные потери рабочего времени, они составили 17864 ч.
    Потери  рабочего времени, непредусмотренные планом, вызваны такими обстоятельствами, как дополнительные отпуска с разрешения администрации, заболевания рабочих с временной потерей трудоспособности, прогулами, простоями из-за отсутствия работы, сырья, материалов.
    Анализ  использования трудовых ресурсов на предприятии, уровня производительности  труда необходимо рассмотреть в тесной связи с оплатой труда.
    Сведения  об использовании средств, направляемых на потребление, представлены в таблице 2.7.
    Наибольший  удельный вес в составе средств, использованных на потребление, занимает фонд оплаты труда, включаемый в себестоимость продукции.
    Таблица 2.7 - Динамика использования средств, направленных на потребление ООО за 2008-2009 гг.
№ п/п Вид оплаты 2008 г. 2009 г. Абсолютное  отклонение
план факт план факт
1 2 3 4 5 6 7
1 Фонд оплаты труда 4024 4066 4300 4468 402
1.1 По окладам 290 298 370 363 65
1.2 По сдельным расценкам 980 984 1000 1046 62
1.3 Премии за производственные результаты 1968 1987 2055 2074 87
1.4 Доплаты за ночное, сверхурочное, праздничные дни --- 12 11 15 3
1.5 Выплаты по районному  регулированию оплаты труда 486 492 514 578 86
1.6 Оплата отпусков 300 293 350 347 54
1.7 Оплата простоев --- --- --- 45 45
2 Выплаты за счет чистой прибыли --- --- 100 187 187
2.1 Материальная  помощь --- --- --- 15 15
2.2 Разовые премии --- --- 100 172 172
3 Выплаты социального  характера 950 957 1014 1235 278
3.1 Пособия по временной  нетрудоспособности 950 957 1000 1217 260
3.2 Пособия при  рождении ребенка --- --- 14 18 18
Продолжение таблицы 2.7
№ п/п              Вид оплаты 2008 г. 2009 г. Абсолютное  отклонение
план факт план факт
Итого средств, направленных на потребление 4974 5023 5414 5890 867
5 Доля в общей  сумме, %          
- фонд оплаты труда 80,9 80,9 79,4 75,9 -5,09
- выплат из чистой прибыли --- --- 1,85 3,17 3,17
- выплат за счет фонда социальной  защиты 19,1 19,05 18,7 21,0 1,92
 
     Из  таблицы видно, что заработная плата  рабочих по окладам, сдельным расценкам выросла по сравнению с 2008 годом на 65 и 62 тыс. руб., следовательно, увеличились выплаты премий на 87 тыс. руб., так как согласно положению об оплате труда, коэффициент премии за производственные результаты составляет 1,8 от оклада и сдельных расценок. Выплаты по районному регулированию выросли на 86 тыс. руб.
     Можно сделать вывод, что фонд оплаты труда в целом увеличился на 402 тыс. руб., а с увеличением средней заработной платы, повышается оплата отпусков, что также влияет на фонд оплаты труда.
       В 2009 году образовался резерв - 100 тыс. руб. на выплаты премий за счет чистой прибыли, но выплаты премий увеличились на 87 тыс. руб. в связи с тем, что в течение года предприятие получила достаточную прибыль, чтобы направить ее на выплаты сотрудникам, за положительные производственные результаты.
     Проведем  анализ себестоимости продукции в целом и по основным элементам затрат. 



     

Таблица 2.8 - Динамика и структура затрат на производство продукции ООО за 2008-2009 гг.

 
№ п/п Элемент затрат Сумма, тыс.руб Структура затрат, %
2008 г. 2009 г. Абсолютное  отклонение 2008 г. 2009 г. Абсолютное  отклонение
план факт план факт 2008 г. 2009 г. план факт план факт 2008 г. 2009 г.
1 Материальные  затраты 9000 10085 10000 10039 1085 39 51,4 53,3 49,3 48,7 2,0 -0,5
2 Заработная  плата 4024 4066 4300 4468 42 168 23,0 21,5 21,2 21,7 -1,5 0,5
3 Обязательные  отчисления в фонды 1500 1517 1604 1667 17 63 8,6 8,0 7,9 8,1 -0,5 0,2
4 Амортизация основных средств --- --- --- 6 --- 6 --- --- --- 0,03 --- 0,03
5 Прочие расходы 3000 3250 4400 4426 250 26 17,1 17,2 21,7 21,5 0,1 -0,2
6 Полная себестоимость,         в том числе: 17524 18918 20304 20606 1394 302 100,0 100,0 100,0 100,0 0 0
6.1     переменные  расходы 15024 16278 17804 17992 1254 188 85,7 86,0 87,2 84,4 0,3 -2,8
6.2     постоянные  расходы 2500 2640 2500 2614 140 114 14,3 14,0 12,8 15,6 -0,3 2,8


     
     Как видно из таблицы, фактические затраты  предприятия выше плановых в 2008 году на 1394 тыс. руб., или 7,9%, в 2009 году на 302 тыс. руб., или 1,5%. Перерасход произошел по всем видам и особенно в 2008 году по материалам и прочим расходам, а в 2009 году по заработной плате.
     Увеличилась сумма как переменных, так и  постоянных расходов. Постоянные расходы  возросли по сравнению с планом в 2008 году на 140 тыс. руб, а в 2009 году на 114 тыс. руб., или 4,5%. Переменные расходы в 2008 году сильно увеличились, по сравнению с 2009 годом на 1254 тыс. руб., здесь повлиял рост материальных затрат.
                     2008 г.           2009 г.
font size="4" face="Times New Roman">  

       

     Рис. 2.1. Фактическая структура затрат на производство продукции ООО за 2008-2009 гг. 

     Изменилась  несколько структура затрат: значительно  увеличилась доля материальных затрат в 2008 году на 53,3%, а в 2009 году на 48,7%, а также наблюдается рост прочих расходов и заработной платы в связи с инфляцией. Также на общую сумму затрат влияет объем выпускаемой продукции в целом по предприятию, уровень переменных затрат на единицу продукции, а также суммы постоянных расходов на весь выпуск продукции.
     Таким образом, проанализировав основные показатели деятельность предприятия, можно сделать вывод, что ООО на этапе развития работает с положительными  результатами, наблюдается рост производительности труда, постепенное повышение уровня рентабельности. 

     2.2 Анализ финансовых результатов  деятельности предприятия
     В процессе анализа финансового положения используются определенные подходы и специальные приемы.
     Наиболее  целесообразно начинать анализ финансового  состояния с изучения формирования и размещения капитала, оценки управления его активами и пассивами.
     Для глубокого понимания происходящих на предприятии процессов формирования и изменения пассивов необходимо более детальное их изучение, включающее сравнительный анализ источников и средств предприятия по различным направлениям. Сравнение активов и пассивов предприятия открывает возможность делать заключение об эффективности финансовой политики за изучаемый период.
     При оценки финансового состояния ООО  было проведено исследование структуры  и динамики статей актива и пассива  баланса предприятия. Определяя  соотношение отдельных статей актива и пассива баланса, были выявлены изменения в составе имущества, характеризующие финансовую деятельность ООО
     В таблице 2.9 представлена аналитическая  группировка статей актива баланса  за 2008-2009 гг.


     
     Таблица 2.9 - Аналитическая группировка статей актива баланса ООО за 2008-2009 гг. 

font size="4" face="Times New Roman"> п/п
Показатели 2008 г. 2009 г. Абсолютное  отклонение Темп  роста, %
тыс.руб % тыс.руб %
1  Внеоборотные  активы --- --- 80 1,43 80 ---
2  Оборотные  активы, в том числе: 4914 100 5514 98,57 600 112,21
2.1  Запасы и затраты 2283 46,46 4174 75,7 1891 182,83
2.2  НДС по  приобретенным  ценностям 118 2,4 339 6,15 221 287,29
2.3  Краткосрочная  дебиторская задолженность 2228 45,34 660 11,97 -1568 29,62
2.4  Денежные  средства 285 5,8 341 6,18 56 119,65
3  Баланс 4914 100 5594 100 680 113,84
 


     
     Анализ  динамики активов баланса ООО  показал, что в 2009 г. внеоборотные активы увеличились на 80 тыс. руб., что связано  с приобретением основных средств, так в 2008 г. внеоборотные активы отсутствуют, так как предприятие только начинает свою деятельность.
     Оборотные активы увеличились на 600 тыс. руб. или 12,21% по сравнению с 2008 г.
     По  статье денежные средства наблюдается  повышения на 56 тыс. руб. Это связано  с увеличением остатка денежных средств на расчетном счете. Сократилась дебиторская задолженность покупателей и заказчиков на 1568 тыс. руб.
     Значительное  увеличение стоимости наблюдается  по статье запасов и затрат на 83,83%. Это связано, с одной стороны, с повышением объема выпускаемой  продукции, а с другой - с увеличением цен на сырье и материалы.
     В 2009 г. произошел прирост имущества  на 680 тыс. руб., что составило 13,84% валюты баланса. Повышение произошло за счет увеличения внеоборотных активов  на 80 тыс. руб. и запасов и затрат на 1891 тыс. руб.
     В таблице 2.9 представлена аналитическая группировка статей пассива баланса ООО в 2008-2009 гг.
     Анализируя  данные таблицы 2.9, можно сделать  вывод, что на ООО в 2009 г. по сравнению  с 2008 г. наблюдается резкое увеличение собственных средств предприятия  на 224 тыс. руб., что составило 369,88 %. Это произошло за счет роста нераспределенной прибыли 2002 года.
     Сумма заемных средств в 2009 г. составила 94,51% от общей суммы средств предприятия, а по отношению к 2008 г. увеличилась  на 9,44% и составила 5287 тыс. руб.
     Наибольший  удельный вес в структуре заемных средств, кредиторская задолженность, которая увеличилась по сравнению с прошлым годом на 109,44%. Это произошло за счет увеличения задолженности перед поставщиками и бюджетом. 



     

Таблица 2.9 - Аналитическая  группировка статей пассива баланса ООО в 2008-2009 гг.

 
№ п/п Показатели 2008 г. 2009 г. Абсолютное  отклонение Темп  роста, %
тыс.руб % тыс.руб %
1  Собственные  источники 83 1,69 307 5,49 224 369,88
2  Заемные,  в том числе: 4831 98,31 5287 94,51 456 109,44
2.1  Кредиты  и займы --- --- --- --- --- ---
2.2  Краткосрочная  кредиторская задолженность 4831 98,31 5287 94,51 456 109,44
2.3  Доходы будущих  периодов --- --- --- --- --- ---
3  Баланс 4914 100 5594 100 680 113,84


       
     Для изучения состава кредиторской и  дебиторской задолженности по данным таблицы 2.10 необходимо провести сравнительный анализ, а также  дать оценку условий задолженности - условий долговых договоров с точки зрения их реальности и полноты. При этом важными являются сроки, ограничения на использование ресурсов, возможность привлечения дополнительных источников финансирования и др.
     Таблица 2.10 - Сравнительный анализ дебиторской  и кредиторской задолженности ООО  за 2008-2009 гг.
№    п/п Расчеты Дебиторская задолженность Кредиторская  задолженность Превышение  font size="4" face="Times New Roman">кредиторской  задолженности над дебиторской, +/-
2008 г. 2009 г. 2008 г. 2009 г. 2008 г. 2009 г.
1 С покупателями и заказчиками за товары и услуги 2221 461 4228 3805 2007 3344
2 По внебюджетным платежам --- --- 106 512 106 512
3 С бюджетом --- --- 100 158 100 158
4 По отчислениям  на социальные нужды --- --- 115 400 115 400
5 По оплате труда --- --- 282 412 282 412
6 С подотчетными лицами 7 19 --- --- -7 -19
7 С прочими --- 180 --- --- --- -180
8 Итого 2228 660 4831 5287 2603 4627
 
     Дебиторская задолженность на конец 2008 г. составила 2228 тыс. руб., а превышение ее кредиторской задолженностью 2603 тыс. руб., на конец 2009 г. дебиторская задолженность составила 660 тыс. руб., что существенно ниже, по сравнению с 2008 г., а превышение ее кредиторской задолженностью - 4627 тыс. руб.
     Из  данных таблицы видно, что кредиторская задолженность значительно превышает  дебиторскую из-за задолженности  ООО перед поставщиками и бюджетом.
     Для анализа оборотных средств предприятия, необходимо рассчитать основные показатели оборачиваемости. Эти показатели представлены в таблице 2.11.
     Таблица 2.11 - Показатели оборачиваемости оборотных  средств ООО в 2008-2009 гг.
№ п/п Показатели 2008 г. 2009 г. Абсолютное  отклонение Темп роста, %
1 2 3 4 5 6
1 Чистая выручка  от реализации продукции, тыс.руб 19120 21135 2015 110,54
2 Среднегодовая стоимость оборотных средств, в  т.ч 4796 4985 189 103,94
2.1 Запасов 2283 3228 945 141,39
2.2 Дебиторской задолженности 2228 1444 -784 64,81
2.3 Денежных средств 285 313 28 109,82
3 Коэффициент оборачиваемости оборотных активов 3,98 4,24 0,26 106,53
4 Продолжительность оборота, дней 90,4 84,9 -5,5 93,92
5 Коэффициент оборачиваемости  запасов 8,37 6,54 -1,83 78,14
6 Продолжительность оборота 43 55 12 127,91
7 Коэффициент оборачиваемости  дебиторской задолженности 8,5 14,63 6,13 172,12
Продолжение таблицы 2.11
№ п/п Показатели 2008 г. 2009 г. Абсолютное  отклонение Темп роста, %
8 Продолжительность оборота 42,35 24,6 -17,75 58,09
9 Коэффициент оборачиваемости  денежных средств 67 67,52 0,52 100,78
10 Продолжительность оборота 5,37 5,33 -0.04 99,26
11 Среднегодовая стоимость собственного капитала 83 195 112 234,94
12 Среднегодовая стоимость заемного капитала 4831 5059 228 104,72
13 Коэффициент оборачиваемости  собственного капитала 2,3 1,08 -1,22 46,96
14 Продолжительность оборота 156 333 177 213,46
15 Коэффициент оборачиваемости  заемного капитала 3,96 4,18 0,22 105,56
16 Продолжительность оборота 90,9 86,12 -4,78 94,74
 
     Из  данных таблицы видно, что в 2009 г. по сравнению с 2008 г. в ООО произошло ускорение оборачиваемости оборотных средств с 90,4 до 84,9 дней или на 93,9%. Это связано с тем, что снизилась продолжительность нахождения капитала в дебиторской задолженности с 42,35 до 24,6 дней или на 58,08%. Наблюдается снижение продолжительности нахождения капитала в производственных запасах с 8,37 до 6,54 дней или на 78,14%
     Вместе  с тем увеличилась продолжительность  оборачиваемости запасов на 12 дней или 127,9% и снижение обращения денежных средств на 0,04 дня.
     В 2009 г. наблюдается замедление оборачиваемости собственного капитала на 1,22 дня и ускорение заемного на 0,22 дня.
     В процессе анализа необходимо более  детально изучить состав собственного и заемного капитала, выяснить причины  изменения отдельных его статей и дать оценку этих изменений за отчетный период.
    Таблица 2.12 - Динамика структуры собственного капитала ООО за 2008-2009 гг.
№ п/п Источник  капитала Наличие средств, тыс.руб Структура средств, %
2008 г. 2009 г. Абсолютное  отклонение 2008 г. 2009 г. Абсолютное  отклонение
1 Уставный капитал 10 10 0 12 3,3 -8,7
2 Резервный капитал --- --- --- --- --- ---
3 Добавочный  капитал --- --- --- --- --- ---
4 Фонд социальной сферы --- --- --- --- --- ---
5 Нераспределенная  прибыль 73 297 224 88 96,7 8,7
6 Итого 83 307 224 100 100 ---
 
     Данные, приведенные в таблице 2.12, показывают изменение нераспределенной прибыли  в 2009 г. на 224 тыс. руб., доля прибыли в 2008 г. составила 88% от общей величины источников капитала, а в 2009 г. - 96,7%. В связи с чем в 2002 г. увеличилась  доля собственных средств.
     Большое влияние на финансовое состояние  предприятия оказывает состав и  структура заемных средств, то есть соотношение долгосрочных, среднесрочных  и краткосрочных финансовых обязательств.
     Таблица 2.13 - Динамика структуры заемного капитала ООО за 2008-2009 гг.
№ п/п Источник  капитала Наличие средств, тыс.руб Структура средств, %
2008 г. 2009 г. Абсолютное  отклонение 2008 г. 2009 г. Абсолютное  отклонение
1 Долгосрочные  кредиты --- --- --- --- --- ---
2 Краткорочные  кредиты --- --- --- --- --- ---
3 Кредиторская  задолженность, в том числе: 4831 5287 450 100 100 ---
3.1 Поставщикам 4228 3805 -423 87,5 71,9 -15,6
3.2 Задолженность перед персоналом организации 282 412 130 5,8 7,8 2
3.3 Задолженность перед государственными внебюджетными  фондами 106 512 406 2,2 9,7 7,5
3.4 Задолженность перед бюджетом 215 558 343 4,5 10,6 6,1
3.5 Прочие кредиторы --- --- --- --- --- ---
4 Итого 4831 5287 456 100 100 0
 
       Из данных таблицы 2.13 следует,  что за 2008 г. сумма заемных средств  увеличилась на 456 тыс. руб., или на 9,4%.
     Произошли существенные изменения в структуре  задолженности поставщикам, наблюдается  снижение на 423  тыс. руб., задолженность  в бюджет всех уровней увеличилась  на 749 тыс. руб., в связи с нехваткой  денежных средств. Это связано с тем, что заказчики задерживают оплату дебиторской задолженности за отгруженную продукцию и услуги.
     Также незначительно увеличилась задолженность  перед персоналом по заработной плате, но эта задолженность образовалась в связи  с переходом на новый  месяц, так как заработная плата за отчетный месяц выдается в следующем месяце.
     Данное  состояние предприятия является не совсем нормальным, так как образовалась задолженность в бюджеты, что  в конечном итоге приводит к выплате  штрафов и ухудшению финансового  положения.
     В процессе анализа необходимо изучить  динамику остатков денежной наличности на счетах в банке и продолжительность  нахождения капитала в данном виде активов.
     Таблица 2.14 - Динамика остатков денежной наличности на счетах в банке                ООО за 2008-2009 гг.
Показатели 2008 г. 2009 г.
Средние остатки денежной наличности, тыс. руб. 285 341
Сумма кредитовых оборотов по счетам денежных средств, тыс. руб. 8320 10221
Продолжительность нахождения капитала в свободной  денежной наличности на счетах в банке, дни 12,3 12
 
     На  основании приведенных данных можно  сделать вывод, что за 2009 г. период нахождения капитала в денежной наличности уменьшился на 0,3 дня, что следует  оценить положительно. При отсутствии наличия просроченных платежей это  свидетельствует об организации более планомерного поступления и расходования денежных средств, то есть о лучшей сбалансированности денежных потоков.
    Для определения устойчивости финансовой состояния предприятия, рассмотрим систему показателей, обеспеченности запасов источниками их формирования, которые представлены в таблице 2.15.
     Таблица 2.15 - Показатели для определения  финансового состояния 
Показатели  обеспеченности запасов источниками  их формирования 2008 г. 2009 г. Абсолютное  отклонение
Излишек/недостаток собственных оборотных средств -2200 -3947 -1747
Излишек/недостаток собственных оборотных и долгосрочных заемных средств -2200 -3947 -1747
Излишек/недостаток общей величины источников формирования запасов -2200 -3947 -1747
 
     Анализируя  данные таблицы 2.15, видно, что показатели обеспеченности запасов источниками их формирования не покрывают стоимость запасов. В течении всего анализируемого периода величина источников формирования запасов была меньше стоимости самих запасов.
     Таким образом, финансовое состояние ООО можно охарактеризовать как кризисное.
    Для дальнейшего анализа устойчивости финансового состояния  ООО произведем расчет финансовых коэффициентов (см. таблицу 2.16).
    Таблица 2.16 – Показатели финансовой устойчивости и платежеспособности ООО 
№  п/п Показатели финансового состояния 2008 г. 2009 г. Нормы ограничения
1 Коэффициент автономии 0.016 0.055 > 0.5
Продолжение таблицы 2.16
№  п/п Показатели  финансового состояния 2008 г. 2009 г. Нормы ограничения
2 Коэффициент финансовой устойчивости 0.98 0.95 =< 0.3
3 Коэффициент финансовой зависимости 2.5 1.6 > 0.8
4 Коэффициент соотношения  собственных и заемных средств 0.02 0.05 < 1
5 Коэффициент маневренности 1 0.74 > 0.5
6 Коэффициент финансового  левериджа 3.2 1.22 > 1
 
     Данные  таблицы 2.16 позволяют сделать следующие выводы. Коэффициент собственности (автономии) увеличился на 0,039, но при этом не соблюдены нормы ограничения, что свидетельствует о неудовлетворительном положении предприятия.
     Значение  коэффициента финансовой устойчивости выше нормативного, что говорит о неустойчивом финансовом состоянии предприятия.
     Плечо финансового рычага (коэффициент  финансового левериджа) уменьшилось  на 1,98. Это свидетельствует о том, что финансовая зависимость предприятия  снизилась из-за низкой рентабельности в целом по предприятию.
     Коэффициент соотношения заемных и собственных  средств в 2009 г. уменьшился незначительно  всего на 0,03 раза, по сравнению с 2008 г.
     Значение  коэффициента маневренности в 2009 г. ниже норматива на 0,26 свидетельствует  о том, что часть собственных источников ООО закреплена в ценностях иммобильного характера.
     Удовлетворительное  значение коэффициента обеспеченности запасов собственными источниками  и коэффициента финансовой зависимости, говорит о рациональной структуре  баланса.
    Таким образом, проанализировав данные таблицы 2.16, можно сделать вывод, что ООО на протяжении всего анализируемого периода  испытывает недостаток в финансовых ресурсах.  Данная ситуация возникла из-за не выполнение договорных обязательств со стороны заказчиков.
    Анализ  ликвидности баланса заключается в сравнении средств по активу, сгруппированных по степени их ликвидности, с обязательствами по пассиву  сгруппированными по сроку их погашения.
    В таблице 2.17 представлена соответствующая  группировка средств по активу  и пассиву баланса ООО за 2008-2009 гг.
    Сопоставив  итоги по группам актива и пассива  баланса. и рассчитав платежный  излишек и недостаток можно сделать  вывод, что ликвидность баланса  ООО за два года существенно не изменилась.
    В общем баланс ООО в 2008-2009 гг. характеризуется средней степенью ликвидности. Причиной является недостаток наиболее ликвидных активов, сумма которых в 2002 г. была ниже суммы наиболее срочных обязательств по пассиву баланса на 4946 тыс. руб.
    Величина  быстро реализуемых активов превышает  уровень краткосрочных пассивов на 2346 тыс.руб. в 2008 г. и 999 тыс. руб. в 2009 г. Медленно реализуемые активы должны обеспечиваться долгосрочными пассивами, но последние отсутствуют на ООО на протяжении всего анализируемого периода.


    

Таблица 2.17 - Расчет платежного излишка/недостатка ООО в 2008-2009 гг.

 
Актив Сумма статей актива баланса Пассив Сумма статей пассива баланса Платежеспособность  излишек/недостатка
2008 г. 2009 г. 2008 г. 2009 г. 2008 г. 2009 г.
Наиболее  ликвидные активы 285 341 Наиболее срочные обязательства 4831 5287 -4546 -4946
Быстро  реализуемые активы 2346 999 Краткосрочные пассивы --- --- 2346 999
Медленно  реализуемые активы 2283 4174 Долгосрочные  пассивы --- --- 2283 4174
Трудно  реализуемые активы --- 80  Постоянные  пассивы 83 307 -83 -227
Баланс 4914 5594 Баланс 4914 5594 --- ---


    
    Таким образом, финансовое обеспечение данных активов происходит за счет наиболее ликвидных и быстро реализуемых  активов. Сравнивая показатели четвертой  строки в таблице 2.17, мы видим, что  сумма труднореализуемых активов меньше сумму постоянных пассивов. Это говорит о наличии у предприятия небольшого количества собственных средств.
    Одним из важнейших критериев оценки финансового  положения предприятия, является оценка его платежеспособности. Оценка платежеспособности ООО в 2008-2009 гг. была осуществлена с помощью относительных показателей ликвидности, результаты расчетов представлены в таблице 2.18.
    Таблица 2.18 - Основные показатели ликвидности  ООО 
Показатели 2008 г.
и т.д.................


Перейти к полному тексту работы


Скачать работу с онлайн повышением уникальности до 90% по antiplagiat.ru, etxt.ru или advego.ru


Смотреть полный текст работы бесплатно


Смотреть похожие работы


* Примечание. Уникальность работы указана на дату публикации, текущее значение может отличаться от указанного.