На бирже курсовых и дипломных проектов можно найти образцы готовых работ или получить помощь в написании уникальных курсовых работ, дипломов, лабораторных работ, контрольных работ, диссертаций, рефератов. Так же вы мажете самостоятельно повысить уникальность своей работы для прохождения проверки на плагиат всего за несколько минут.

ЛИЧНЫЙ КАБИНЕТ 

 

Здравствуйте гость!

 

Логин:

Пароль:

 

Запомнить

 

 

Забыли пароль? Регистрация

Повышение уникальности

Предлагаем нашим посетителям воспользоваться бесплатным программным обеспечением «StudentHelp», которое позволит вам всего за несколько минут, выполнить повышение уникальности любого файла в формате MS Word. После такого повышения уникальности, ваша работа легко пройдете проверку в системах антиплагиат вуз, antiplagiat.ru, etxt.ru или advego.ru. Программа «StudentHelp» работает по уникальной технологии и при повышении уникальности не вставляет в текст скрытых символов, и даже если препод скопирует текст в блокнот – не увидит ни каких отличий от текста в Word файле.

Результат поиска


Наименование:


курсовая работа Денежно-кредитная система и ее структура в РФ

Информация:

Тип работы: курсовая работа. Добавлен: 23.05.2012. Сдан: 2011. Страниц: 8. Уникальность по antiplagiat.ru: < 30%

Описание (план):


     Министерство  образования и науки РФ
     Саратовский государственный социально-экономический  университет
     Кафедра общей экономической теории 
 
 
 

     КУРСОВАЯ  РАБОТА
На тему : « Денежно-кредитная система и ее структура в РФ» 
 
 
 

                      
                                                                    Выполнила:
                                                                        студентка 1 курса 4 группы
                                                                        учетно- экономического факультета
                                                                        Хлынова М. С.
                                                                       
                                                                        Научный руководитель:
                                                                        доктор эконом.наук, профессор
                                                                        Митяева Н. В.  





    Саратов 2011 

Содержание
 
 


Введение

    В современном мире,в котором управление финансовыми активами перестает быть прерогативой только ограниченного числа людей и в него вовлекаются все более широкие слои населения, денежно-кредитная политика страны начинает напрямую влиять на уровень благосостояния ее жителей. Так, за изменением учетной ставки ФРС США следят не только специалисты финансового мира, но и обычные американцы, так как от этой ставки зависят цены на недвижимость и платежи по ипотечным кредитам. Для того чтобы люди адекватно реагировали на изменения в денежно-кредитной сфере, они должны знать принципы действия центрального банка, другими словами, им необходимо понимать методологию денежно-кредитной политики.  Соответственно, принципы работы денежных властей, показатели, которыми они оперируют, должны быть максимально прозрачны и понятны, а также должны отражать реальные экономические процессы, происходящие в стране. Поэтому исследование кредитно-денежной системы во всех периодах ее развития в разных странах и России с присущими им традициями является актуальной задачей.  
    Данная работа помогает понять методологию, на основе которой Банк России действует в настоящее время, а также пути совершенствования это методологии на следующем этапе развития национальной денежно-кредитной политики. 
    В рамках данной курсовой работы ставится цель: на основе современной научной литературы проанализировать экономическое содержание денежно-кредитной системы и инструменты ее регулирования. Достижение поставленной цели предполагается достичь, решив следующие задачи:

    Изучить понятия и инструменты денежно-кредитной политики
    Проанализировать денежно-кредитную систему РФ.
    Рассмотреть проблемы и тенденции развития денежно-кредитной системы РФ. 
        Работа выполнена на материалах периодических изданий, учебников.     Вследствие исключительной важности проблем, решаемых денежно-кредитной политикой, средства массовой информации (радио, телевидение, пресса) уделяют ей большое внимание. Публикуется множество аналитических статей, статистических сводок, прогнозов изменения ситуации в ближайшее время и на долгосрочную перспективу. 
        В первой главе моей работы я обобщённо рассмотрю понятие, структуру денежной-кредитной системы, а так же инструменты её регулирования. Вторая глава посвящена более глубокому анализу денежно-кредитной системы Российской Федерации, который включает разбор проблем и обзор  её перспектив.

Глава1. Денежно-кредитная система как экономический объект анализа 
1.1. Денежно-кредитная система: понятие, структура, субъекты, объекты

 Современная кредитно-денежная система характеризуется распределением функций между разными институтами. В частности, эмиссионные функции выполняют центральные банки, тогда как кредитные функции в основном выполняются коммерческими банками.  
   Денежная система представляет собой устройство денежного обращения в стране, сложившийся исторически и закреплённое национальным законодательством. В зависимости от вида денег (деньги как вид эквивалента) различают денежные системы двух типов:

    Система металлического обращения, которая базируется на действительных деньгах
    Система бумажно-кредитного обращения, при которой деньги вытиснены знаками стоимости. 
         При системе металлического денежного обращения выделяют два вида денежных систем: биметаллизм и монометаллизм.  
        Биметаллизм — это денежная система, при которой роль всеобщего эквивалента закреплена за двумя металлами (серебром и золотом 
        Монометаллизм — денежная система, при которой один металл (золото или серебро) служит всеобщим эквивалентом. В свою очередь монометаллизм можно разделить на три разновидности: золотомонетный, золотослитковый и золотодевизный. 
        Золотомонетный стандарт, соответствующий периоду свободной конкуренции и развития производства, кредитной системы и торговли, характеризовался золотым обращением, свободной чеканкой монет, беспрепятственным и неограниченным обменом банкнот на золото,  не запрещенным движением золота и инвалюты между странами. Закон денежного обращения действовал автоматически. Этот стандарт требовал наличия золотых запасов в эмиссионных центрах. Первая мировая война, потребовавшая больших военных затрат, вызвала рост дефицита воюющих государств и привела к отмене золотомонетного стандарта в большинстве стран. 
        Золотослитковый стандарт был введен после окончания I мировой войны в ограниченных  странах, имеющих значительные золотые резервы (Великобритания, Франция). При этом свободное обращение золота отсутствует, ограниченный обмен банкнот на золото при предъявлении определенного количества национальных денежных единиц (например, в Великобритании 1700 фунтов стерлингов за один слиток золота в 12,5 кг). Обязательно наличие значительных золотых запасов в странах, вводивших этот стандарт; ввоз в страну золота относительно свободный. Этот стандарт действовал до мирового экономического кризиса (1929 – 1933 гг.). 
        Золотодевизный стандарт функционировал после I мировой войны в большинстве стран, где была сильная инфляция (Германия, Австрия, Дания, Норвегия и др.). При этом золотое обращение полностью прекращено, национальная денежная единица обменивается на девизы (платежные документы в инвалюте и инвалюте, разменных на золото); запас центрального банка главным образом в инвалюте, которая обменивалась в своей стране на золото; вывоз и ввоз золота по существу запрещен. Данный стандарт просуществовал до мирового экономического кризиса (1929 – 1933 гг.).1 
        После ликвидированния всех форм золотого стандарта, была окончательно утверждена денежная бумажно-кредитная система. 
        Кредитная система – это открытая для мировых хозяйственных связей, обладающей принципом упорядочения и кредитным механизмом единое устройство элементов кредитных отношений, способная создавать средства платежа перемещать их во времени и в пространстве и, в конечном счете, влиять, во-первых, на экономический рост и продолжение бедности, во-вторых, на поддержание ликвидности и выравнивания разности между теми, кто нуждается в заемных средствах и теми, кто ими располагает.2  
        Общей основой необходимости кредитной системы являются долговые отношения. Общей причиной необходимости кредитной системы выступают товарно-денежные отношения. Кредитный механизм, как непосредственная причина превращения возможности в необходимость обусловлен доверием к рационализации кругооборота денег с использованием заемных средств. 
        Для денежных систем, построенных на обороте кредитных денег, характерны:

    отменой официального золотого содержания денежных единиц. Золото полностью вытеснено из внешнего и внутреннего оборота;
    сохранением золотого резерва преимущественно в центральных банках, а так же у частных лиц в виде золотых монет, слитков, украшений;
    переходом к неразменным на золото кредитным деньгам;
    национальной денежной единицей становится банкнота центрального банка;
    выпуском банкнот в обращение в порядке кредитования государства банками, а так же под прирост официальных золотых и валютных резервов;
    сохранением в денежной системе некотрых стран наряду банкнотами бумажных денег(казначейских билетом);
    расширением эмиссии банкнот для покрытия дифицита бюджета, что вызывает перерождение их в бумажные деньги;
    развитием и преобладанием в денежной обращении безналичного оборота при одновременном сокращении наличного;
    созданием и развитием механизмов государственного денежно-кредитного регулирования.
    Когда речь идёт о кредитной системе, то обычно подразумевают две её стороны. Прежде всего, это совокупность кредитных отношений, форм и методов кредитования. Кроме того, это совокупность банков, других кредитно-финансовых институтов, аккумулирующих свободные денежные средства и предоставляющие их в ссуду. Считают, что кредитная система — понятие более широкое и емкое по сравнению с банковской системой,, поскольку последняя включает лишь совокупность действующих в стране банков. Кредитная же система, помимо банков, включает в себя банковский, потребительский, коммерческий, государственный, международные кредиты со своими формами отношений и методами кредитования. 
Современная кредитная система состоит из следующих основных звеньев3:

    центральный банк, государственные и полугосударственные банки;
    банковский сектор: коммерческие банки, сберегательные банки, инвестиционные банки, ипотечные банки,  специализированные торговые банки;
    специализированные небанковские кредитно-финансовые учреждения: страховые компании, пенсионные фонды, инвестиционные компании, финансовые компании, благотворительные фонды, кредитные союзы.

1.2. Инструменты денежно-кредитной политики

    Денежно-кредитная политика в экономической литературе чаще всего определяется, как политика центрального банка, воздействующая на количество денег в обращении. Согласно комментариям к федеральному закону «О Центральном банке Российской Федерации (Банка России)», денежно-кредитная политика определяется, как составная часть единой государственной экономической политики, проявляющаяся в воздействии на количество денег в обращении с целью достижения стабильности цен, обеспечения максимально возможной занятости населения, а также роста реального объема производства. Более точную трактовку данной категории проводит Симановский А.Ю.. Монетарная политика определятся им, как «управление денежным предложением или создании условий для доступа экономических субъектов к кредитам и (или) под процентную ставку, соответствующую определенным экономическим целям». В отличие от первого определения, второе подчеркивает возможность влияния денежно-кредитной политики не только на сферу обращения, но и на сферу производства. 
    Денежно-кредитная политика направлена либо на стимулирование кредита и денежной эмиссии (кредитная экспансия или политика дешевых денег), либо на их сдерживание и ограничение (кредитная рестрикция или политика дорогих денег). В условиях падения производства, снижения цен и увеличения безработицы центральные банки пытаются оживить конъюнктуру путем4:

          покупки ценных бумаг на открытом рынке у населения и коммерческих банков;
    понижения учетной ставки;
    понижение нормативов по резервным отчислениям. 
        Методы денежно-кредитной политики - это способы воздействия на ориентиры денежно-кредитной политики, осуществляемые посредством применения определенных инструментов денежно-кредитной политики.5 В то время как инструменты денежно-кредитной политики - это тесно связанные с целевыми ориентирами денежно-кредитной политики показатели, находящиеся в сфере воздействия Центрального банка как органа денежно-кредитного регулирования, величина которых может быть достаточно быстро скорректирована. 
        Все методы денежно-кредитной политики используются в единой системе и, в свою очередь, делятся на две группы: общие, влияющие на рынок ссудных капиталов в целом, и селективные (выборочные), предназначенные для регулирования конкретных видов кредита или кредитования отдельных отраслей, крупных фирм. 
        Охарактеризуем общие методы денежно-кредитной политики:

        Учетная политика. При выдаче кредитов банки устанавливают цену за пользование деньгами - она называется учетной ставкой. Учетные ставки коммерческих банков зависят от учетной ставки центрального банка, по которой он предоставляет краткосрочные кредиты коммерческим банкам. Если центральный банк повышает ставку, то коммерческим банкам также приходиться удорожать кредиты, и волна ограничений прокатывается по всей цепочке взаимосвязей. Эта мера может сковывать инфляционный поток, но при этом угнетающе воздействовать на деловую активность. Удешевление кредита ведет, как правило, к дополнительному притоку денег в сферу обращения. Манипулирование базисной ставкой является давним и традиционным рычагом воздействия ЦБ на предложение денег. Однако зависимость здесь не всегда прямая: расширение и удешевление денежных продаж (кредитов) ЦБ отнюдь не означает, что коммерческие банки будут их незамедлительно использовать, - многое зависит от конъюнктуры и прогнозов. Свои коррективы могут внести изменения в скорости обращения денег.6
2. Процентная ставка. Набеги инфляционных волн, и соответствующее поведение коммерческих банков победили ученых исследовать взаимосвязи между инфляционным процессом и процентными ставками. Исходный тезис Ирвинга Фишера гласил: предполагаемый рост инфляции приводит к соответствующему росту процентной ставки, так же как и, наоборот, прогноз снижения инфляции сдерживает рост процентной ставки»; исходя из этого, моно прогнозировать изменение валютного курса.
Изменение валютного курса определяется разницей между уровнями номинальных процентных ставок стран-партнеров. Более высокий, чем у партнера темп инфляции, ведет, принимая во внимание фактор ожиданий, к повышению процентной ставки, что, однако, обесценивающе воздействует на стоимость данной национальной валюты при сопоставлении с партнерской. Если также принять во внимание ситуацию на мировом финансовом рынке, то процентная ставка внутри страны, условно говоря, должна равняться процентной ставке за рубежом плюс процент обмена национальной валюты.
3. Операции на открытом рынке. В странах с развитым рынком ценных бумаг наиболее распространенным методом денежно-кредитной регулирования являются операции на открытом рынке, которые влияют на деятельность коммерческих банков через объем имеющихся у них ресурсов. Если Центральный банк продает ценные бумаги на открытом рынке, а коммерческие банки их покупают, то ресурсы последних и соответственно их возможности предоставления ссуды клиентам уменьшаются. Это приводит к сокращению денежной массы в обращении и повышению ссудного процента. Покупая ценные бумаги на рынке у коммерческих банков, центральный банк предоставляет им дополнительные ресурсы, расширяет их возможности по выдаче ссуд. Операции на открытом рынке способствуют регулированию банковских ресурсов, процентных ставок и курса государственных ценных бумаг. 
    Для регулирования краткосрочных процентных ставок традиционно применяются операции центрального банка с векселями (казначейскими и коммерческими) и краткосрочными государственными облигациями. Продажа их ограничивает наличность денежного рынка и ведет к повышению рыночных ставок процента. Если центральный банк не желает допускать увеличения рыночной нормы процента, то он оказывает поддержку банкам, покупая у них краткосрочные ценные бумаги и векселя по текущим рыночным ставкам. 
    Традиционным средством регулирования долгосрочных процентных ставок служат операции центрального банка с долгосрочными государственными обязательствами. Покупка таких обязательств центральным банком вызывает повышение их рыночного курса (в результате расширения спроса на них). Увеличение цены облигаций означает снижение их фактической доходности, которая определяется отношением суммы купонного дохода по облигации к ее рыночному курсу. Уменьшение фактической доходности долгосрочных облигаций приводит к снижению долгосрочных процентных ставок на рынке. Продажа облигаций центральным банком на открытом рынке вызывает падение их курса и повышение доходности облигаций, а значит и долгосрочных процентных ставок. Кроме того, купля-продажа ценных бумаг оказывает влияние на процентные ставки через расширение или ограничение банковской наличности.

4. Установление норм обязательных резервов. Посредством изменения норматива резервных средств банк регулирует объемы выдаваемых коммерческими банками кредитов и возможности осуществления ими депозитной эмиссии. 
    Повышение нормы обязательных резервов не означает, что большая часть банковских средств «заморожена» на счетах Центрального банка и не может использоваться коммерческими банками для выдачи кредитов. В результате сокращаются банковские ссуды и денежная масса в обращении, повышаются проценты по банковским ссудам. Снижение нормы банковских резервов ведет к расширению банковских кредитов и денежной массы к снижению рыночного процента 
    Центральным звеном денежной политики государства является центральный банк. Именно он своими действиями и проводит денежную политику. В мировой практике основными инструментами регулирования денежно-кредитной политики центральным банком являются: операции на открытом рынке ценных бумаг, уровень процентной ставки по займам коммерческим банкам и величина обязательных резервов; также центральный банк разрабатывает требования к коммерческим банкам, выполнение которых обеспечивает ликвидность банков.

Глава 2. Перспективы развития денежно-кредитной системы РФ 
2.1. Анализ денежно-кредитной системы РФ

Официальной денежной единицей(валютой) в нашей стране является рубль. Введение на территории России других денежных единиц запрещено. Один рубль делится на 100 копеек. Банком России эмитируются: а) монеты 1,5,10, 50 коп. и 1,2,5,10 руб.; б) купюры достоинством 10, 50, 100, 500, 1000 и 5000 руб. 
    Наряду с монетами Банка России продолжают обращаться на территории Российской Федерации в качестве законного средства платежа инвестиционные монеты: а) золотой червонец (10 руб.), содержащие 7,742 г чистого золота, выпускавшийся в обращение Госбанком СССР в 1975-1982 гг; б) серебряная монета номиналом 3 руб. с изображение соболя, содержащая 31,1 чистого серебра, выпускавшаяся в обращение Банком России в 1995 г. 
    Соотношение между рублём и золотом или другими драгоценными металлами законом не установлено. Официальный курс рубля к иностранным денежным единицам определяется Центральным банком и публикуется в печати. 
    Исключительным правом эмиссии начальных денег , организации их обращения и изъятия на территории России обладает Банк России. Он отвечает за состояние денежного обращения с целью поддержания нормальной экономической деятельности в стране.

Видами денег, имеющими законную платёжную силу, являются банкноты и металлические монеты, которые обеспечиваются всеми активами Банка России, в том числе золотым запасом, резервами кредитных учереждений, государственными ценными бумагами, находящимся на счетах Центрального Банка. 
     Современная кредитная система России функционирует в соответствии с с двумя специализированными федеральными законами: Законом «О банках и банковской деятельности в РСФСР» 1990 г. № 396-1 в редакции Закона 1996 г. № 17-ФЗ с последующими дополнениями и изменениями и Законом 1990г. «О Центральном банке РСФСР» в реакции Закона 1995 г. № 65-ФЗ с учётом дополнений и изменений, а также Гражданским кодексом РФ и другими нормативными актами. 
      Согласно этим нормативным актам кредитная организация — это юридическое лицо, которое для извлечения прибыли как основной цели своей деятельности на основании специального разрешения ( лицензии) ЦБ имеет право осуществлять банковские операции. 
     Обособленным звеном кредитной системы можно считать Федеральную службу почтовой связи и государственную корпорацию «Агентство по реструктуризации   кредитных организаций» (АРКО), банковские операции которых регулируются специальным федеральным законом. 
      Банк - кредитная организация, которая имеет исключительное право осуществлять в совокупности следующие банковские операции: привлекать во вклады денежные средства физических и юридических лиц, размещать указанные средства от своего имени и за свой счёт на условиях возвратности, платности, срочности, открывать и вести банковские счета физических и юридических лиц. 
      Небанковская кредитная организация — кредитная организация, имеющая право осуществлять отдельные банковские операции. Допустимые сочетания банковских операций для небанковских кредитных организаций устанавливаются Центральным банком. 
      Банковскую систему РФ образуют:

    Центральный банк РФ;
    Внешторгбанк РФ;
    Сберегательный банк РФ;
    коммерческие банки, другие кредитные учреждения, получившие лицензию на осуществление отдельных банковских операций.
  Рассмотрим задачи и функции Центрального банка подробнее. ЦБ России, как главный банк страны, занимает особое место, наделён широкими властными полномочиями и выполняет роль главного координирующего и регулирующего органа всей денежно-кредитной системы России.  Источником формирования имущества являются доходы, полученные от банковской деятельности, доход от ценных бумаг, дотации из соответствующих бюджетов и иных источников, не запрещённые действующими на территории России различными законодательно-правовыми актами. Центральный Банк имеет уставной капитал в размере 3 млрд руб., который служит обеспечением его обязательств.
   В пункте 2 статьи 75 Конституции Российской Федерации указана лишь основная функция Банка России — защита и обеспечение устойчивости рубля. И это не случайно. В такой огромной стране, как Россия, длительная устойчивость рубля ( как экономической категории) немыслима без прочной экономики с хорошо организованной денежно-кредитной системой.
  Основными задачами Центрального банка России являются:
    регулирование денежного обращения;
    обеспечение устойчивости рубля;
    обеспечение единой федеральной денежно-кредитной политики;
    организация межбанковских расчётов и кассового обслуживания;
    развитие системы коммерческих банков и других кредитных учреждений и надзор за их деятельностью;
    осуществление операций по внешнеэкономической деятельности.
    В соответствии с ФЗ «О центральном банке Российской Федерации(Банке России)» ЦБ осуществляет организацию денежного обращения, которая завлючается в:
    производстве денежной эмиссии;
    в организации обращения денег и изъятия их из обращения;
    в издании нормативных актов по вопросам организации денежеого обращения;
    управлении денежным обращением экономическими методами. 
    В новой редакции Федерального закона « О Центральном банке Россиийской Федерации (Банке России)» от 10 июля 2002 года усиливается роль и ответственность Банка России за проведение единой государственной денежно-кредитной политики. В связи с необходимостью приведения денежно-экономической политики в соответствие с новыми приоритетами экономической политики государства по преодалению кризиса, оживлению производства и переходу у экономическому росту Банка России совместно с Правительством РФ ежегодно разрабатывает Основные направления единой государственной денежно-кредитой политики. Этот документ состоит из двух разделов. В первом разделе рассматриваются итоги развития экономик и проведения денежно-кредитной политики за предыдущий год. Во втором разделе устанавливаются  цели денежно-кредитной политики на предстоящий год.Среди особенностей деятельности Банка России следует выделить также то, что его утсавной капитал и иное имущество являются 100 %-ной федеральной собственностью.

2.2 Проблемы денежно-кредитной системы страны

Несмотря на усилия, предпринимаемые Центральным банком России и Агентством по реструктуризации кредитных организаций для стабилизации положения в банковской системе страны, ситуация продолжает оставаться сложной. А без здоровой кредитной системы не может быть и речи о переходе к политике экономического роста. Понимание этого вынуждает органы государственной власти и практиков банковского дела к совместным поискам выхода из кризиса. 
    Денежно-кредитная политика, проводимая Центральным банком на протяжении многих лет, отражает поверхностно и не конкретно основные тезисы о росте инфляции и валютной политике. При этом целевые показатели не всегда точные и вопрос реализации задуманных целей весьма сомнителен по многим аспектам. Это государственная политика в части выполнения своих обязательств и проведения структурных реформ, государственная фискальная политика, уровень оптовых цен и тарифов, инфляционное ожидания, цены на сырье естественных монополий, конъюнктура мирового рынка на основные показатели рынка российского сырья, состояние платежного баланса. Таким образом, Центральный банк снимает с себя ответственность за неисполнение целевого уровня инфляции, перекладывая ее на Правительство РФ. 
    Основные предположения при разработке денежно-кредитной политики - неизменность конъюнктуры рынка, отсутствие макроэкономического анализа. Вместе с тем уже не вызывает сомнений, что эти изменения каждый год весьма значительны. Как результат, денежно-кредитная политика не представляет сценарных стратегий осуществления денежно-кредитного регулирования, т.е. фактически Центральный банк не готов к «встрече» с неблагоприятными условиями рынка. 
    Это дает основание расценивать денежно-кредитную политику, осуществляемую Банком России, как политику следования за основными экономическими направлениями. Кроме того, что целевые показатели денежно-кредитной политики не конкретные, не проводится разработка статистических параметров и, соответственно, вариантных сценариев для обеспечения оптимального уровня развития экономики. 
    На первый взгляд, данный закон противоречит условиям независимости Центрального банка, определяемым Конституцией и соответствующим мировой практике. Однако после подробного анализа денежно-кредитной политики, проводимой Банком России, институциональных преобразований в части ее совершенствования и формирования условий качественного денежно-кредитного регулирования, становится ясно, что в настоящее время Банк России не может взять на себя полную ответственность в вопросах макроэкономического регулирования денежно-кредитных процессов. 7 
    Центральный банк неоднократно ссылался на государственную политику, осуществляемую правительством, как на фактор, препятствующий выработке стратегических ориентиров и конкретных решений при разработке, а затем при проведении денежно-кредитной политики (об этом свидетельствует отсутствие в денежно-кредитной политике конкретных показателей или их сомнительность ввиду непредсказуемости государственной политики). 
    Правительство не может допустить, чтобы в государственной денежно-кредитной политике отсутствовали целевые показатели инфляции, процентные ставки, объемы денежной эмиссии. Поэтому очевидна необходимость создания единого документа, формирующего согласованные позиции Центрального банка и Правительства РФ в части денежно-кредитного регулирования экономики. 
    В связи с этим Государственная Дума и российская научная общественность неоднократно выдвигали предложения о сокращении степени независимости Центрального банка как органа денежно-кредитного регулирования и о более активном вовлечении в данный процесс Государственной Думы и Правительства РФ в целях улучшения качества денежно-кредитной политики, усиления процессов рефинансирования коммерческих банков Центральным банком, сокращения информационного разрыва между ЦБ и остальной общественностью, а также с целью формирования благоприятных ожиданий участников рынка. Это является необходимым условием для успешного проведения государственной денежно-кредитной политики. Между тем вероятность лишить Банк России всех признаков независимости, весьма велика и при пролонгации сегодняшней ситуации все более увеличивается.8 
    Растёт число коммерческих банков, расширяется круг выполняемых ими операций. В интересах концентрации банковского капитала для осуществления инвестиций создаются банковские объединения, которые сыграют большую роль в стабилизации кредитной системы, а так же и экономики страны в целом. Некоторые банки стали отвечать мировым стандартам или значительно приближаться к ним, однако этого недостаточно. Процесс совершенствования банковских учреждений необходимо активизировать. 
    К настоящему времени сложилась ситуация, когда банковские учреждения в РФ действуют в большинстве как универсальные банки, без относительной специализации. Представляется необходимым поощрение специализации  кредитных учреждений по направлениям привлечения и размещения средств. 
    В период перестройки банковской системы и совершенствования её технологий допущены крупные просчёты. Многие банки создавались на первом этапе при министерствах, предприятиях, и использовались ими в качестве канала получения средств. Серьёзные проблемы, способные дестабилизировать работу коммерческих банков, возникают в процессе банкротства  государственных предприятий, имеющих вклады в уставных фондах коммерческих банков. Деятельность коммерческих банков вследствие многих причин оторвана от производства 
    Многие банки из-за незначительности акционерного капитала не могу в полной мере обеспечивать интересы фирм, объединений. Сейчас кредитная поддержка в основном направлена на посредническую деятельность, получение банком высокой прибыли, тогда как основной деятельностью банков должна быть стабилизация экономики, её развитие. Кредо банка — быть надёжным партнёром. Поэтому необходимы меры по совершенствованию системы коммерческих банков, укреплению дисциплины, усугубляющее инфляционные процессы, а также за отклонение от принципов кредитования материального производства  надо отзывать лицензии на совершение банковских операций и переводить  банки в разряд дочерних банков или филиалов. На основании вышеизложенного можно выделить два основных направления, по которым должно происходить качественное совершенствование банковской системы, как ведущего звена кредитной системы9:

    развитие процессов концентрации в банковском деле (поднятие экономики)
    совершенствование банковской деятельности. 
    Решение проблем совершенствования  кредитной системы страны напрямую связано с деятельностью её первого уровня — Центрального банка.    Центральный банк любой страны имеет две священные задачи: первую — устойчивость национальной денежной единицы, вторую — стабильность банковской системы. Если банк не выполняет функцию кредитора в последней инстанции, то события банковского кризиса августа 1998 г. будут повторяться с чудовищной закономерностью.

2.3 Тенденции развития денежно-кредитной системы РФ

В ближайшие годы российской экономике необходимо преодолеть последствия мирового финансово-экономического кризиса и выйти на траекторию устойчивого роста. В этой связи главной целью денежно-кредитной политики в предстоящий трехлетний период является удержание инфляции в границах 5-7% в годовом выражении. Обеспечение контроля над инфляцией и поддержание ее на стабильном уровне будет способствовать формированию низких инфляционных ожиданий, оживлению деловой активности. 
    В целях повышения эффективности денежно-кредитной политики Банк России продолжит движение в сторону свободного курсообразования, не препятствуя динамике обменного курса рубля, формирующейся на основе фундаментальных макроэкономических факторов. При этом Банк России сохранит свое присутствие на внутреннем валютном рынке с целью сглаживания чрезмерных колебаний рублевой стоимости бивалютной корзины. 
    Сокращение интервенций на внутреннем валютном рынке, повышение гибкости обменного курса рубля и постепенное сворачивание антикризисных мер будут способствовать усилению роли процентной политики Банка России в снижении инфляции и инфляционных ожиданий экономических агентов. 
    Процентная политика предполагает постепенное сужение коридора процентных ставок по операциям Банка России для снижения волатильности ставок денежного рынка. На уровень ликвидности и процентные ставки этого рынка также будут оказывать существенное влияние дефицит государственного бюджета, действия Правительства Российской Федерации по сокращению этого дефицита, ориентация на внутренние заимствования для его финансирования. Поэтому эффективность действий Банка России в области денежно-кредитной политики в значительной степени будет зависеть от состояния государственных финансов, успешности проведения умеренно-жесткой бюджетной политики, предусмотренной параметрами проекта федерального закона «О федеральном бюджете на 2011 год и на плановый период 2012 и 2013 годов». 
    Преодоление острой фазы кризиса и восстановление роста экономики определяют постепенное сокращение применения специальных антикризисных мер. Основную роль в денежно-кредитном регулировании будут играть стандартные инструменты. 
    Финансово-экономический кризис ярко продемонстрировал, насколько сильное влияние проблемы в финансовом секторе оказывают на состояние практически всех секторов экономики. С учетом уроков кризиса и опыта его преодоления Банк России намерен содействовать укреплению финансовой стабильности, в частности повышая требования к финансовой устойчивости и к управлению рисками кредитных организаций, способствуя дальнейшей консолидации и капитализации в банковском секторе. 
    В соответствии со сценарными условиями функционирования экономики Российской Федерации и основными параметрами прогноза социально-экономического развития Российской Федерации на 2011 год и плановый период 2012 и 2013 годов Правительство Российской Федерации и Банк России определили задачу снизить инфляцию в 2011 году до 6-7%, в 2012 году – до 5-6%, в 2013 году – до 4,5-5,5% (из расчета декабрь к декабрю предыдущего года). Указанной цели по инфляции на потребительском рынке соответствует базовая инфляция на уровне 5,5-6,5% в 2011 году, 4,5-5,5% в 2012 году и 4-5% в 2013 году. 
    Расчеты по денежной программе на 2011-2013 годы осуществлены исходя из показателей спроса на деньги, соответствующих целевым ориентирам по инфляции, прогнозной динамике ВВП и валютных курсов, а также прогнозных показателей платежного баланса и параметров проекта федерального закона «О федеральном бюджете на 2011 год и на плановый период 2012 и 2013 годов». 
    В соответствии с прогнозом социально-экономического развития Российской Федерации ожидается, что в 2011 году экономический рост будет обеспечиваться за счет как внешних факторов, связанных с благоприятной конъюнктурой мировых рынков сырья и капитала, так и внутренних, включая рост внутреннего спроса и постепенное восстановление кредитования банками реального сектора российской экономики. Тем не менее в соответствии с прогнозными оценками в 2011-2013 годах не ожидается существенного увеличения темпов экономического роста по сравнению с 2010 годом. При снижающейся инфляции это обусловит замедление роста трансакционной составляющей спроса на деньги. В то же время стабильный курс рубля будет способствовать росту спроса на национальную валюту как средство сбережения. В зависимости от вариантов прогноза прирост денежного агрегата М2 в 2011 году может составить 11-23%, в 2012 году – 14-20% и в 2013 году – 13-17%.10 
    Банк России разработал три варианта денежной программы в зависимости от основных параметров прогноза социально-экономического развития Российской Федерации на период 2011-2013 годов. При этом второй вариант базируется на макроэкономических показателях, использованных при формировании проекта федерального бюджета на 2011 год и плановый период 2012-2013 годов. Темпы прироста денежной базы в узком определении, рассчитанные исходя из необходимости достижения целевых показателей по инфляции и соответствующие оценкам динамики экономического роста и валютного курса, в зависимости от варианта программы могут составить в 2011 году 8-19%, в 2012 году – 11-16%, в 2013 году – 9-13%. 
    При предполагаемом в прогнозный период ослаблении платежного баланса и повышении гибкости курсовой политики ожидается, что денежное предложение все в большей степени будет формироваться за счет увеличения чистых внутренних активов (ЧВА) органов денежно-кредитного регулирования при уменьшении роли чистых международных резервов (ЧМР). При этом важное значение для реализации денежно-кредитной политики будет иметь предполагаемое изменение чистого кредита банкам, которое, согласно прогнозу, в 2011 году будет происходить за счет увеличения объема свободной ликвидности банковского сектора, а в 2012-2013 годах – за счет ее сокращения. При этом по первому варианту программы предполагается также значительный рост валового кредита банкам к концу прогнозного периода. 
    Планируемое в 2011-2013 годах сокращение дефицита федерального бюджета, в том числе монетарных источников его финансирования, будет способствовать ограничению воздействия бюджетного канала на рост денежного предложения, формируемого органами денежно-кредитного регулирования. Однако, как показывают расчеты по денежной программе в соответствии с первым сценарием социально-экономического развития, в прогнозный период вероятно сохранение существенной роли бюджета в формировании денежного предложения.В рамках первого варианта денежной программы, рассчитанного исходя из значительного снижения цен на нефть – до 60 долларов США за баррель, снижение ЧМР может составить 0,2 трлн. рублей в 2011 году, 0,7 трлн. рублей в 2012 году и 1,4 трлн. рублей в 2013 году.11 
    Для обеспечения роста денежной базы на уровне, соответствующем параметрам данного варианта программы, увеличение ЧВА должно составить в 2011 году 0,7 трлн. рублей, в 2012 и 2013 годах – 1,4 и 2,1 трлн. рублей соответственно. 
   Как предусмотрено «Основными направлениями бюджетной и налоговой политики на 2011 год и плановый период 2012-2013 годов», в случае снижения цен на нефть ниже 75 долларов США за баррель для финансирования бюджетного дефицита возможно использование средств Фонда 
    Усиление конкуренции потребует изменения модели развития кредитных организаций в направлении большей диверсификации банковской деятельности, снижения концентрации рисков. Одновременно это будет способствовать развитию российской экономики и повышению ее конкурентоспособности на международной арене. 
    С целью повышения эффективности своих действий Банк России при проведении денежно-кредитной политики будет учитывать ситуацию на финансовых рынках, риски, обусловленные ростом денежных агрегатов, кредитов и цен на активы. Банк России будет уделять особое внимание более широкому анализу тенденций в динамике денежных и кредитных показателей, чтобы своевременные действия в области денежно-кредитной политики и банковского регулирования и надзора могли способствовать предотвращению возникновения дисбалансов в финансовом секторе экономики, и, таким образом, содействовать не только выполнению задачи по снижению инфляции, но и поддержанию финансовой стабильности и общего макроэкономического равновесия. 
    В целях обеспечения доверия к проводимой денежно-кредитной политике Банк России будет расширять практику разъяснения широкой общественности причин и ожидаемых последствий принимаемых решений. В рамках подготовки к введению режима таргетирования инфляции будет также продолжена работа по совершенствованию методов экономического моделирования и прогнозирования и механизмов принятия решений относительно изменений параметров проводимой Банком России.

Заключение

Таким образом, в данной работе согласно главной цели, поставленной во введении, был проведен анализ денежно-кредитной системы, а также согласно задачам курсовой работы можно сделать следующие выводы: 
    1) Денежно-кредитная политика является совокупностью мероприятий денежной политики, определяющей изменение денежной массы, и кредитной политики, направленной на регулирование объема кредитов, уровня процентных ставок и других показателей рынка ссудных капиталов. Ее цель заключается в регулировании экономики посредством воздействия на состояние денежного обращения и кредита, ограничения роста денежной массы в обращении и ослаблении инфляционных процессов. 
    2) Основными методами денежно-кредитной политики являются: учетная и процентная ставка, операции на открытом рынке, установление норм обязательных резервов. Использование данных методов помогает Центральному банку регулировать денежно-кредитную сферу и воздействовать на нее необходимым образом на данном экономическом этапе. С помощью вышеназванных инструментов центральный банк реализует цели денежно-кредитной политики: поддержание на определенном уровне денежной массы (жесткая монетарная политика) или ставки процента (гибкая монетарная политика), потому что, как удалось выяснить, реализация двух этих целей не может быть осуществлена одновременно. Соответственно, высшие органы власти государства совместно с Центральным банком должны выбрать необходимую на данном этапе денежно-кредитную политику. 
    3)Банком России в основном используются такие инструменты как операции на открытом рынке, установление нормы обязательного резерва, учетная ставка, регулирование валютного курса, регулярный выпуск облигаций Банка России, депозитные операции с кредитными организациями. Но их использование Банком России имеет свои особенности. К основным проблемам денежно-кредитного регулирования относятся:

Неэффективное использование конъюнктуры на мировых энерго сырьевых рынках и беспрецедентный приток в страну иностранного капитала;
      Регулирование Банком России развитие денежно-кредитной и валютной сфер с помощью экономических нормативов - ставки рефинансирования и ставки по привлекаемым средствам, нормативов обязательных резервов - имеет чрезвычайно формальный характер;
      Преобладание в денежно-кредитной политике инструментов регулирования денежного и валютного рынков. 
          4) Направления денежно-кредитной политики противоречивы: с одной стороны, они способствуют экономическому развитию и росту (снижение инфляции, стабилизация и предсказуемость курсовой политики, тенденция к снижению ставки рефинансирования), с другой - тормозят экономический рост и не способствуют перераспределению банковского капитала на нужды реального сектора и кредитование населения. Целью денежно-кредитной политики России в условиях не достижения Банком России главной задачи своей деятельности - стабильного экономического роста, основу которого составляет не конъюнктура мировых рынков, а конкурентность и привлекательность отечественной экономики, должно быть обеспечение целенаправленного, эффективного и устойчивого развития и функционирования социальной, экономической и экологической сфер страны на основе эффективного формирования и использования денежных и кредитных ресурсов. В заключение хотелось бы отметить, что перед Центральным банком России стоит грандиозная задача восстановления и оптимизации банковской системы, проведение денежно-кредитной политики, исключительная важность которой в настоящее время обусловлена инфляционными проблемами.

Список используемой литературы

    Конституции Российской Федерации
    А.Г.Ивасенко. Денежное обращение и кредит России: учебник/ А.Г.Ивасенко, Я. И. Никонова, Е.С. Димакова — Ростов н/Д.: Феникс, 2009. - 176с.
    и т.д.................


Перейти к полному тексту работы


Скачать работу с онлайн повышением уникальности до 90% по antiplagiat.ru, etxt.ru или advego.ru


Смотреть полный текст работы бесплатно


Смотреть похожие работы


* Примечание. Уникальность работы указана на дату публикации, текущее значение может отличаться от указанного.