На бирже курсовых и дипломных проектов можно найти образцы готовых работ или получить помощь в написании уникальных курсовых работ, дипломов, лабораторных работ, контрольных работ, диссертаций, рефератов. Так же вы мажете самостоятельно повысить уникальность своей работы для прохождения проверки на плагиат всего за несколько минут.

ЛИЧНЫЙ КАБИНЕТ 

 

Здравствуйте гость!

 

Логин:

Пароль:

 

Запомнить

 

 

Забыли пароль? Регистрация

Повышение уникальности

Предлагаем нашим посетителям воспользоваться бесплатным программным обеспечением «StudentHelp», которое позволит вам всего за несколько минут, выполнить повышение уникальности любого файла в формате MS Word. После такого повышения уникальности, ваша работа легко пройдете проверку в системах антиплагиат вуз, antiplagiat.ru, etxt.ru или advego.ru. Программа «StudentHelp» работает по уникальной технологии и при повышении уникальности не вставляет в текст скрытых символов, и даже если препод скопирует текст в блокнот – не увидит ни каких отличий от текста в Word файле.

Результат поиска


Наименование:


контрольная работа Анализ платежеспособности и ликвидности

Информация:

Тип работы: контрольная работа. Добавлен: 25.05.2012. Сдан: 2011. Страниц: 12. Уникальность по antiplagiat.ru: < 30%

Описание (план):


1. Анализ платежеспособности  и ликвидности  предприятия.
1.1. Предварительная  оценка платежеспособности и  ликвидности.
Предварительная оценка финансового положения предприятия  осуществляется на основании данных бухгалтерского баланса, " Отчета о  финансовых результатах и их использовании ", а также " Приложения к балансу предприятия ".
На данной стадии анализа формируется первоначальное представление о деятельности предприятия, выявляются изменения в составе  имущества предприятия и их источниках, устанавливаются взаимосвязи между показателями.
Для удобства проведения такого анализа целесообразно использовать так называемый уплотненный аналитический  баланс - нетто, формирующееся путем  сложения однородных по своему составу  элементов балансовых статей в необходимых аналитических разрезах (недвижимое имущество, текущие активы и т. д.), как это показано на таблице:
Показатели На начало года, тыс. руб. В % к валюте баланса На конец  года, тыс. руб. В % к валюте баланса Отклонение  (гр.4 - гр.2)
АКТИВ  
Недвижимое имущество 1183 37.1 1635 43.1 +6.0
Текущие активы, всего в том числе:
2004 62.9 2161 56.9 -6.0
- производственные  запасы 734 23.0 752 19.8 -3.8
- готовая  продукция 187 5.9 172 4.5 -1.4
- денежные  средства и краткосрочные финансовые  вложения 299 9.4 259 6.2 -3.2
- дебиторская  задолженность 612 19.2 780 20.5 1.3
ПАССИВ          
Источники финансовых средств 1932 60.6 2205 58.0 -2.6
Заемные средства - всего  1255 39.4 1591 42.0 -2.6
Краткосрочные ссуды банков 357 11.3 888 23.3 +12.0
Краткосрочные займы 245 7.6 - - -7.6
Расчеты с кредиторами 653 20.4 703 18.5 -1.9
  Одним из важнейших критериев финансового  положения предприятия является оценка его платежеспособности, под которой принято понимать способность предприятия рассчитываться по своим долгосрочным обязательствам. Следовательно, платежеспособным является то предприятие, у которого активы больше, чем внешние обязательства.
  Способность предприятия платить по своим  краткосрочным обязательствам называется ликвидностью. Иначе говоря, предприятие считается ликвидным, если оно в состоянии выполнить свои краткосрочные обязательства, реализуя текущие активы.
  Исходя  из сказанного, в практике аналитической  работы используют целую систему  показателей ликвидности (см. таблицу в конце главы). Рассмотрим важнейшие из них.
  Коэффициент абсолютной ликвидности  (коэффициент срочности) исчисляется как денежных средств и быстрореализуемых ценных бумаг(III раздел актива) к краткосрочной задолженности (итог раздела III пассива). Он показывает, какая часть текущей задолженности может быть погашена на дату составления баланса или другую конкретную дату.
По данным нашего примера соотношение денежных средств  и краткосрочных обязательств составляет 0.24 : 1 (299:1255) на начало года и 0.16 : 1 (259:1591) на конец. Это говорит о том, что погасить свои обязательства в срочном порядке предприятие не смогло бы. Однако, учитывая малую вероятность того, что все кредиторы предприятия одновременно предъявят ему свои долговые требования, и принимая во внимание тот факт, что теоретически достаточным значением для коэффициента срочности является соотношение 0.2 : 1, можно предварительно предположить допустимость сложившихся на предприятии соотношений легкореализуемых активов и краткосрочной задолженности.
  Уточненный  коэффициент ликвидности - определяется как отношение денежных средств, ценных бумаг и дебиторской задолженности (III раздел актива) к краткосрочным обязательствам (итог III раздела пассива баланса-нетто).Этот показатель характеризует, какая часть текущих обязательств может быть погашена не только за счет наличности, но и за счет ожидаемых поступлений за отгруженную продукцию, выполненные работы или оказанные услуги. Для нашего примера это соотношение составило на начало года 0.73 : 1 ((299+612):1255) и на конец года 0.65 : 1 ((259+780):1591), т.е. сократилось на 8 пунктов.
  Общий коэффициент ликвидности (коэффициент покрытия) представляет собой отношение всех текущих активов (итог II раздeла + итог III раздела актива) к краткосрочным обязательствам (итог III раздела пассива баланса нетто). Он позволяет установить, в какой кратности текущие активы покрывают краткосрочные обязательства. В общем случае нормальными считаются значения этого показателя, находящиеся в пределах от 2 до 3.
  Следует иметь в виду, что если отношение  текущих активов и краткосрочных обязательств ниже, чем 1 : 1, то можно говорить о высоком финансовом риске, связанном с тем, что предприятие не в состоянии оплатить свои счета.
  Соотношение 1 : 1 предполагает равенство текущих  активов и краткосрочных обязательств. Принимая во внимание различную степень ликвидности активов, можно с уверенностью предположить, что не все активы будут реализованы в срочном порядке, а, следовательно, и в данной ситуации возникает угроза финансовой стабильности предприятия.
  Если же значение коэффициента покрытия значительно превышает соотношение 1 : 1, то можно сделать вывод о том, что предприятие располагает значительным объемом свободных ресурсов, формируемых за счет собственных источников.
  Другим  показателем, характеризующим ликвидность предприятия, является оборотный капитал, который определяется как разность текущих расходов и краткосрочных обязательств. Иными словами, предприятие имеет оборотный капитал до тех пор, пока Текущие активы превышают краткосрочные
  обязательства (или в целом до тех пор, пока оно ликвидно).
  В этой связи  полезно определить, какая часть  собственных источников средств  вложена в наиболее мобильные  активы. Для этого рассчитывается так называемый коэффициент маневренности.
 
 
  В нашем  примере коэффициент маневренности составляет 749 : 1932 = 0.397 в начале года и 570 : 2205 = 0.259 в конце, что в целом подтверждает ранее сделанные выводы относительно структуры источников формирования текущих активов на предприятии. 

1.2. Внутренний  анализ состояния активов.
  В целях  углубленного анализа целесообразно  сгруппировать все оборотные  активы по категориям риска. К примеру, имеется большая вероятность  того, что дебиторскую задолженность  будет легче реализовать, чем  незавершенное производство, или  расходы будущих периодов.
  Примерная классификация текущих активов  по категориям риска представлена в  таблице:
    Доля  труппы в общем объеме текущих  активов, %   Отклонение(гр.2-гр.4)
Степень риска Группа текущих  активов на начало года на конец  года  
Минима-льная Наличные денежные средства, легкореализуемые кратко-срочные ценные бумаги. 4.9 2.9 -2.0
Малая Дебиторская задолженность  с нормальным финансовым положением + запасы (исклю- чая залежалые) + готовая про-
дукция, пользующаяся спросом.
53.8 49.8 -4.0
Средняя Продукция производственно- технического  назначения, незавершенное строительство,
расходы будущих  периодов.
8.8 9.5 +0.7
Высокая Дебиторская задолженность предприятий, находящихся  в тяжелом финансовом положе-нии, запасы готовой продук-
ции, вышедшей из употреб-ления, залежалые запасы, не-
ликвиды.
32.5 40.7 +8.2
  В развитие проведенного анализа целесообразно  оценить тенденцию изменения  соотношений труднореализуемых  активов и общей величины активов, а также труднореализуемых и  легкореализуемых активов. Тенденция к росту названных соотношений указывает на снижение ликвидности.
  Учитывая, что в соответствии с действующим  законодательством налог на имущество  предприятия берется со всей совокупности основных и оборотных средств  и финансовых активов, предприятию  необходимо избавляться от подобного балласта.
Сводные обобщающие данные о состоянии текущих активов  на предприятии представлены в таблице:
  На начало года
  На конец  года
  Изменения за год
 
Группа  текущих активов тыс. руб.
в %  к  вели-чине теку-щих  акти-вов
тыс. руб.
в %  к  вели-чине теку-щих  акти-вов
тыс. руб.
пункт. (гр.4 -
- гр.2)
А 1 2 3 4 5 6
1. Производственные  запасы, 734.0 36.6 752.0 34.7 18.0 -1.9
1а.  в том числе - залежалые 246.0 12.2 341.0 15.7 95.0 3.5
2. Незавершенное  производство 110.0 5.5 118.0 5.4 8.0 -0.1
3. Готовая  продукция, 187.0 9.4 172.0 7.9 -15.0 -1.5
3а.  в том числе - труднореа- лизуемая
37.0 1.8 34.0 1.5 -3.0 -0.3
4. Расходы  будущих периодов 61.0 3.0 79.0 3.6 18.0 0.6
5. Дебиторская  задолжен-ность 612.0 30.6 780.0 37.9 68.0 7.3
5а.  в том числе - сомнитель-ная 170.0 8.0 301.0 14.0 131.0 6.0
6. Денежные  средства 300.0 14.9 260.0 12.0 -40.0 -2.9
7. Всего  труднореализуемые активы (стр.1а+стр.2+
+стр.3а+стр.4+стр.5а)
624.0 31.1 873.0 40.4 249.0 9.3
8. Всего  текущие активы 2004.0 100.0 2161.0 100.0 157.0 --
  Для стабилизации финансового положения предприятия  руководству  и главному бухгалтеру надлежит принять срочные меры по стабилизации финансового положения  предприятия. Такими мерами должны стать:
- совершенствование  организации расчетов с покупателями (следует иметь в виду, что в условиях инфляции, как правило, выгоднее продавать продукцию быстрее и дешевле, чем ожидать выгодных условий её реализации);
- проведение  инвентаризации состояния имущества  с целью выявления активов "низкого" качества (изношенного оборудования, залежалых запасов материалов; сомнительной дебиторской задолженности) и списание их с баланса в установленном порядке и др. 

1.3. Внутренний  анализ краткосрочной задолженности.
  Анализ  краткосрочной задолженности проводится на основании данных аналитического учета расчетов с поставщиками, полученных кредитов банка, расчетов с прочими кредиторами. В ходе анализа проводится выборка обязательств, сроки погашения которых наступают в отчетном периоде, а также отсроченных и просроченных обязательств.
  Для целей  анализа состояния расчетов с  поставщиками может быть использована таблица:
Ведомость учета  расчетов с поставщиками.
% Поставщик, №  счета-фактуры Задолженность на начало месяца дата     пред-     поста
обр-      прия      вщи-
ния        тию,      ку,
               тыс.       тыс.
                руб.      руб.
Возникло обязатель-тво  в отчетном месяце дата                    сумма
                              тыс.
                              руб.
Оплачено или зачтено 

дата  сум- 
             ма
  Задолженность на конец периода пред      по
прия  став
тию  щику
 
1 Леспромхоз %151 5.11          -            120   -                      - 02.12 120   -   -
2 НПО Рупор%128 8.11          -             48   -                      - 02.12   48   -    -
3 А/О Борец   %135 1.12         280   -                      -   -        - 280   -
4 МП Форум %28 5.08          -             122   -                      -   -       -   - 122
5 ТОО Сам     %137   -          -           - 08.12                      560 18.12 560   -   -
6 МП Смена  %201   -          -           - 10.12                      308 21.12 308   -    -
7 А/О Фрам   %401   -          -           - 28.12                      40   -      -   - 40
8 МП Выпей %309   -          -           - 29.12                      60   -   -   - 60
Итого  на  31.12.93   -          280      290       -                     968                1036  280   222              
  Скрытая кредиторская задолженность предприятия возникает в случае распространенной в настоящее время формы расчетов с покупателями на условиях предоплаты. Анализ состояния кредиторской задолженности предприятия его покупателям показан в таблице.
  Анализ  состояния расчетов с покупателями и заказчиками (на 1.01.94)
% Покупатель Задолженность (сальдо) на на-чало  периода
дата           сумма
                тыс.руб.
Поступление средств 

дата           сумма
            тыс.руб.  
Отгрузка 
 
дата           сумма
                тыс.руб.
Задолжен-ность  на конец периода, 

тыс.руб.
1 П/О Заря 7.06           348    -              - 5.12            300   48
2 МП Свет 10.07          194   -              -  8.12              94 100
3 НПО Зенит 12.09          348   -              -  8.12            348        -
4 МП Старт   -              - 1.12            194 10.12           194    -
5 МП Элефант   -              - 10.12             50   -               -    50
6 СП Рост   -              - 10.12             50   -               -    50
Итого:                        -             890        -             294        -              936       248          
  Как видим, скрытая кредиторская задолженность  предприятия составила 248 тыс. руб., из них 148 тыс. руб. - со сроком образования  более трех месяцев.
  Аналогично анализируется состояние задолженности предприятия по полученным ссудам банка, займам, прочим кредиторам.
  Результаты  анализа могут быть представлены в таблице.
  Анализ  состояния кредиторской задолженности (тыс. руб.)
  Остатки на   В том  числе по срокам образования (на конец года)      
Показатели начало года конец года до одного месяца от одного месяца до трех то трех месяцев  до шести более шести  месяцев
1.Краткосрочные  кредиты банка 357 888 760   128  
2.Краткосрочные  займы 245 - - - - -
3.Кредиторская  задолженность 653 703 322 69 264 48
за  товары и услуги 355 222 100 - 122 -
по  оплате труда 35 43 16 21 6 -
по  расчетам по социальному страхованию  и обеспечению 17 12 - 12 - -
по  платежам в бюджет 40 170 98 36 36 -
прочим  кредиторам 6 256 108 - 100 48
в т.ч. по расчетам с покупателями - 248 100 - 100 48
4.Просроченная  задолженность - всего, в том  числе 238 509 x x x x
по  краткосрочным ссудам - 128 x x x x
по  краткосрочным займам - -        
по  расчетам с поставщиками 211 122 x x x x
по  расчетам с покупателями - 148        
по  платежам в бюджет 11 72 x x x x
по  оплате труда 12 27 x x x x
по  социальному страхованию и обеспечению 4 12        
Справочно: краткосрочные обязательства  всего :
1255 1591        
  На ликвидность  предприятия значительное влияние  оказывает срок предоставления кредита.
  Средний период предоставления кредита может быть исчислен по формуле:
 
  где под  суммарным оборотом понимается величина дебитового оборота за анализируемый  период по счетам обязательств. Примечание : расчеты проводятся отдельно по каждому виду обязательств.
  Для определения  среднего периода кредита за год  в числителе формулы будет 360 (количество дней в периоде), за квартал - 90, за месяц - 30.
  При этом в наиболее упрощенном виде величину среднего остатка по видам краткосрочных обязательств можно рассчитать по данным.
  При этом в наиболее упрощенном виде величину среднего остатка по видам краткосрочных  обязательств можно рассчитать по данным баланса как:
 
  где ОКЗн и ОКЗк - остаток задолженности на начало и конец периода.
  Для получения  более достоверной информации следует  привлечь ежемесячные данные об остатках кредиторской задолженности, отражаемые в журналах-ордерах №4 "Краткосрочные  кредиты банков", №6 "Расчеты  с поставщиками", №8 "Расчеты по авансам полученным", "Расчеты с бюджетом", №10 "Расчеты по оплате труда" и "Расчеты по социальному страхованию и обеспечению" или в заменяющих их ведомостях.
  Для анализа  удобно использовать таблицу .
  Анализ  краткосрочных обязательств по срокам их возникновения.
 
 
 
 
 
 
 
Вид обязательств
Средний пе-риод креди-тования в предыдущем году, дни Средний ос-таток  креди-торской за-долженно-сти в  теку-щем году, тыс.руб. Оборот по дебету за те-кущий пери-од, тыс.руб. Продолжи-тельность  кредитова-ния в теку-щем году, дни (гр.2*360)/
гр.3
А 1 2 3 4
1.Задолженность  по краткосрочным ссудам банка 114.3 403.6 1640.0 88.6
2.Кредиторская  задолженность по рас-четам с  поставщиками 49.2 229.3 1994.0 41.4
3.Авансы, полученные от покупателей и  заказчиков 64.1 580.0 3208.0 65.1
4.Расчеты  с бюджетом 31.7 27.4 314.0 31.4
5.Расчеты  по оплате труда 25.7 87.5 1013.5 31.1
6.Расчеты  по социаль-ному страхованию и  обеспечению 18.1 20.1 344.0 21.0
  Данные  таблицы  свидетельствуют о наиболее серьезных изменениях в сроках кредитования, произошедших в текущем году по статьям краткосрочных ссуд банка и кредиторской задолженности за товары, работы и услуги.
  Финансовая  устойчивость предприятия будет  зависеть от того, каким образом  оно строило в текущем периоде  взаиморасчеты со своими должниками (дебиторами). Напомним, что необходимым условием стабильности деятельности является получение кредита на тех же условиях (или лучших), на которых само предприятие его оказывает.
Итог.
  Система показателей, используемых для оценки платежеспособности и ликвидности, представлена в таблице.
ПОКАЗАТЕЛЬ НАЗНАЧЕНИЕ РАСЧЕТНАЯ ФОРМУЛА И ИС-
ТОЧНИКИ ИН-
ФОРМАЦИИ
ЦИФРОВОЙ  ПРИМЕР (по дан-
ным на конец  года)
1. Коэффициент  абсолютной ликвидности (срочности) Показывает, какая  часть текущей задолженности  может быть погашена на дату составления баланса или другую дату ( денежные средства+быстрореализуемые  ценнык бумаги ) / краткосрочные обязательства  (итог III раздела пассива баланса-нетто)  
 
    
2. Уточненный  коэффициент ликвидности Показывает, какая часть текущих обязательств может быть погашена не только за счет имеющихся средств, но и ожидаемых поступлений ( денежные средства+быстрореализуемые  ценные бумаги+ дебиторская задолженность) / краткосрочные обязательства (итог III раздела пассива  баланса-нетто)
 
 
 
3. Общий  коэффициент ликвидности Позволяет установить, в какой степени текущие активы покрывают краткосрочные обязательства текущие активы (II-III раздел актива баланса нетто) / краткосрочные обязательства (итог III раздела пассива баланса-нетто)
      
     
4. Оборотный  капитал Свидетельствует о превышении текущих активов  над краткосрочными обязательствами (об общей ликвидности предприятия) текущие активы (II+III разделы  актива) -
краткосрочные обязательства
(итог III раздела  пассива)
 
 
 
5. Коэффициент  маневренности Показывает, какая  часть собственных источников вложена  в наиболее мобильные активы оборотный капитал  /  источники собственных средств (I раздел пассива баланса)  
 
    
6. Доля  труднореализуемых активов в  общей величина текущих активов Характеризует "качество" активов Залежалые запасы материалов, труднореализуемая продукция, просроченная дебиторская задолженность (данные упрвленческого учета)  /  текущие активы (расчетно)    
  
7. Соотношение  труднореализуемых и легкореализуемых  активов Характеризует "качество" активов Труднореализуемые активы (данные управленческого учета)  /  (текущие активы - труднореализуемые  активы) (расчетно)  
 
8. Средний  период предоставления кредита Характеризует длительность кредитования предприятия  его контрагентами Средний остаток * количество дней в периоде  /  сумма оборота (оборот по дебету счетов обязательств 60,64,68,90 и др.) за период  
 
 
 
2. Анализ структуры  источников средств и их использования.
Внутренний анализ структуры источников имущества  связан с оценкой альтернативных вариантов финансирования деятельности предприятия. При этом основными критериями выбора являются условия привлечения заемных средств, их "цена", степень риска, возможные направления использования и т. д.
В общем случае вне зависимости от организационно-правовых видов и форм собственности источниками  формирования имущества любого предприятия являются собственные и заемные средства.
В целом информация о величине собственных источников представлена в I разделе пассива  баланса. К ним, в первую очередь, относятся:
уставный капитал - стоимостное отражение совокупного  вклада учредителей (собственников) в имущество предприятия при его создании. Размер уставного капитала определяется учредительными документами и может быть изменен только по решению учредителей предприятия и внесению соответствующих изменений в учредительные документы;
резервный фонд - источник собственных средств, создаваемый  предприятием, в соответствии с законодательством, путем отчислений от прибыли. Резервный  фонд имеет строго целевое назначение - используется на выплату доходов  учредителям при отсутствии или  недостаточности прибыли отчетного года, на покрытие убытков предприятия за отчетный год и др.;
фонды специального назначения - источники собственных  средств предприятия, образуемые за счет отчислений от прибыли, остающейся в распоряжении предприятия;
нераспределенная прибыль - часть чистой прибыли, которая не была распределена предприятием по состоянию на дату составления отчета.
Данные о составе  и динамике заемных средств отражаются во II и III разделах пассива. К ним  относятся:
краткосрочные кредиты банков - ссуды банков, находящихся как внутри страны, так и за рубежом, полученные на срок до одного года;
долгосрочные  кредиты банков - ссуды банков, полученные на срок более одного года;
краткосрочные займы - ссуды заимодавцев (кроме  банков), находящихся как внутри страны, так и за рубежом, полученные на срок не более одного года;
долгосрочные  займы - ссуды заимодавцев (кроме  банков), полученные на срок более одного года;
кредиторская  задолженность предприятия поставщикам  и подрядчикам, образовавшаяся в  результате разрыва между временем получения товарно-материальных ценностей или потреблением услуг и его фактической оплаты;
задолженность по расчетам с бюджетом, возникшая  вследствие разрыва между временем начисления и датой платежа;
долговые обязательства  предприятия перед своими работниками по оплате их труда;
задолженность органам социального страхования  и обеспечения, образовавшаяся ввиду  разрыва между временем возникновения  обязательства и датой платежа;
и т.д.................


Перейти к полному тексту работы


Скачать работу с онлайн повышением уникальности до 90% по antiplagiat.ru, etxt.ru или advego.ru


Смотреть полный текст работы бесплатно


Смотреть похожие работы


* Примечание. Уникальность работы указана на дату публикации, текущее значение может отличаться от указанного.