На бирже курсовых и дипломных проектов можно найти образцы готовых работ или получить помощь в написании уникальных курсовых работ, дипломов, лабораторных работ, контрольных работ, диссертаций, рефератов. Так же вы мажете самостоятельно повысить уникальность своей работы для прохождения проверки на плагиат всего за несколько минут.

ЛИЧНЫЙ КАБИНЕТ 

 

Здравствуйте гость!

 

Логин:

Пароль:

 

Запомнить

 

 

Забыли пароль? Регистрация

Повышение уникальности

Предлагаем нашим посетителям воспользоваться бесплатным программным обеспечением «StudentHelp», которое позволит вам всего за несколько минут, выполнить повышение уникальности любого файла в формате MS Word. После такого повышения уникальности, ваша работа легко пройдете проверку в системах антиплагиат вуз, antiplagiat.ru, etxt.ru или advego.ru. Программа «StudentHelp» работает по уникальной технологии и при повышении уникальности не вставляет в текст скрытых символов, и даже если препод скопирует текст в блокнот – не увидит ни каких отличий от текста в Word файле.

Результат поиска


Наименование:


Лекции Учёт активных операций с ценными бумагами

Информация:

Тип работы: Лекции. Добавлен: 04.10.2012. Сдан: 2012. Страниц: 9. Уникальность по antiplagiat.ru: < 30%

Описание (план):


      Понятие и назначение инвестиционных операций банков, их классификация.
      Инвестиции – долгосрочные вложения средств в промышленность, сельское хозяйство и другие отрасли экономики внутри страны и за границей в целях получения прибыли.
      Прямые  инвестиции - представляют собой непосредственное вложение средств в производство, приобретение реальных активов.
      Портфельные инвестиции – форма покупки ценных бумаг (портфель ценных бумаг) или предоставления средств в долгосрочные ссуды (портфель ссуд).
      Инвестиции  бывают:
1)Прямые  – вложение непосредственно в  производство, включая покупку, создание, рассмотрение фондов предприятий. Обеспечивает инвесторам фактический контроль над инвестируемым производством.
2)Портфельные  – вложение в долгосрочные  ценные бумаги.
3)Производственные – направлены на новое строительство, реконструкцию, расширение, техническое перевооружение
4)Реальные  – долгосрочные вложения средств  в отрасли материального производства.
5)Контролирующие  – инвестиции, обеспечивающие владение  более чем 50% голосующих акций другой компании.
6)Неконтролирующие  – менее 50% голосующих акций.
7)Иностранные  – эмитент иностранный.
8)Финансовые  – международная кредитная финансовая  деятлеьность, включая операции  с ценными бумагами.
      Все инвестиции осуществляются с использованием:
1)договор  купле-продажи ценных бумаг:
2)учредительный  договор или договор о создании  акционерного общества или договор  о совместной деятельности;
3)если  через посредника – договор  комиссии или поручения.
      Инвестиционная  деятельность – деятельность по вложению инвестиций и осуществлению совокупности практических действий по реализации инвестиций.
      Инвестиционные  операции банка – вложение денежных и иных резервов банка в ценные бумаги, недвижимость, уставные фонды  и иные объекты вложений, рыночная стоимость которых способна расти и приносить банку доход в форме процентов, дивидендов, прибыли от продаж.
      Основной  целью при расширении инвестиционной деятельности является стремление расширить  свое влияние, вывести его за рамки  чисто банковской деятельности.
      Другие  цели:
1)Расширение, диверсификация доходной базы  банка.
2)Присутствие  банка на наиболее динамичном  рынке – рынке ценных бумаг.
3)Понижение  общего риска банка за счёт  расширения видов деятельности.
4)Расширение  клиентской базы, видов услуг.
      Процесс принятия инвестиционного решения  на рынке ценных бумаг – это  формирование портфеля ценных бумаг (планирование, анализ, регулирование состава портфеля ценных бумаг, управление портфелем  с целью достижения поставленных целей при сохранении необходимог7о уровня его ликвидности, риска и минимизации расходов).
      На  структуру инвестиций влияет:
1)ликвидность;
2)риск;
3)доходность  ценных бумаг;
4)специализация  банка (универсальные – в любые  ценные бумаги; специализированные  – в бумаги определённого вида, отрасли, региона.).
      Портфельное инвестирование состоит из следующих  этапов:
1)выбор  и формирование собственной стратеги;
2)определение  инвестиционной политики;
3)комплексный  анализ рынка;
4)формирование  стартового портфеля;
5)реструктуризация  портфеля.
      Важнейшим этапом является выбор стратегии:
1)Стратегия  постоянной стоимости – в этом  случае при управлении портфелем  будет поддерживаться на одном  уровне общая стоимость портфеля, что достигается либо изъятием  полученной прибыли, либо внесением  денежных средств при убытке.
2)Стратегия  постоянной пропорции – владелец  портфеля поддерживает в течении  определенного периода одинаковое  соотношение между отдельными  составляющими портфеля.
3)Стратегия  плавающей пропорции – более  сложная стратегия ценных бумаг,  заключается в установлении разнообразных, но не постоянных соотношений между пропорциями портфеля. Например, если доля акций портфеля возросла за счёт более быстрого роста по сравнению с облигациями, то инвестор приобретает акции, рассчитывая на продолжение их роста.
4)Агрессивная  стратегия – допускается высокая  доходность вложений и высокий  риск, объектом вложений обычно  выступают акции, высокодоходные  акции ненадёжных эмитентов и  другие рисковые активы.
5)Сбалансированная (опытная) стратегия – поддерживается равномерное распределения высокорискованных и низкорискованных активов, т.е. в случае возникновения непредвиденных  сложностей, их реализация на вторичном рынке осуществляется с минимальными потерями.
6)Консервативная  – предлагается минимизация риска  с уделением особог внимания надёжности ценных бумаг.
      На  основе выбора стратегии формируется  собственная инвестиционная политика. 

      Инвестиционная  политика и факторы, влияющие на формирование инвестиционного  портфеля.
      Инвестиционная  политика – совокупность мероприятий, направленных на реализация стратегии по выбору и управлению портфелем инвестиций, достижению оптимального сочетания инструментов инвестиций в целях увеличения прибыльности операций, поддержания допустимого уровня увеличения прибыльности операций, поддержания допустимого уровня риска, важности и ликвидности.
      Основные  факторы, влияющие на масштабную инвестиционную деятельность, выбор инвестиционной политики:
1)Этап  жизненного цикла банка (создание  быстрого роста, стабилизации, замедления  роста и постепенного прекращения деятельности банка) на первом и последнем этапах имеет менее благоприятные возможности для инвестиционной деятельности.
2)Общиё  тип поведения, политика банка  на рынке (консервативная, умеренная  или агрессивная), виды и масштабность целей, специализация.
3)Размеры  банка и масштабность сети  его отделений.
4)Готовность  банка идти на значительные  затраты не приносящие прибыль  в ближайшем будущем.
      Типы  инвестиционной политики банка:
1)Практическое  отсутствие инвестиций, ожидание  большой устойчивости финансового рынка.
2)Консервативная  политика – минимальные риски,  высокая надёжность и ликвидность  ценных бумаг, портфель стабильный, оборачиваемость бумаг низкая, доля  вложений в них не растёт.
3)Умеренная  политика – умеренный риск, достаточная ликвидность и прибыльность ценных бумаг, в портфеле появляются высокорискованные спекулятивные ценные бумаги, доля вложений в ценные бумаги стабильна и медленно растёт.
4)Агрессивная  политика – высокие риски , низкая ликвидность и высокие  прибыльность ценных бумаг, большие ежедневные обороты и доля вложений в ценные бумаги активно растёт.
      Таким образом, выбор банком инвестиционной политики должен основываться на следующем:
1)Определение  набора эффективных портфелей  инвестиций, имеющих наивысший ожидаемый доход для любой степени риска и наименьший уровень риска для любого ожидаемого дохода.
2)Выбор  наилучшего для данного конкретного  банка инвестиционного портфеля.
3)Быстрое  реагирование на появление на  рынке инвестиций новых инструментов, активное участие, как на биржевом, так и на внебиржевом рынке.
4)Соответствие  инвестиционной политике банка  экономический ситуаций в стране. 

      Учет  активных операций с  ценными бумагами.
      1.Общие  положения.
      Под вложениями в  ценные бумаги понимается стоимость  ценных бумаг, отражаемая в бухгалтерском учете в соответствии с положением 302-П. С момента первоначального признания и до прекращения признания вложения в ценные бумаги оцениваются (переоцениваются) по текущей (справедливой) стоимости либо путем создания резервов на возможные потери.
      В целях настоящего порядка текущей (справедливой) стоимостью ценной бумаги признается сумма, за которую ее можно  реализовать при совершении сделки между хорошо осведомленными, желающими  совершить такую сделку и независимыми друг от друга сторонами.
      Методы определения  текущей (справедливой) стоимости ценных бумаг утверждаются в учетной  политике кредитной организации.
      Под первоначальным признанием ценной бумаги понимается отражение ценной бумаги на счетах баланса в связи с приобретением  на нее права собственности.
      Под прекращением признания  ценной бумаги понимается списание ценной бумаги с учета на счетах баланса  в результате выбытия (реализации) в  связи с утратой прав на ценную бумагу, погашением ценной бумаги либо невозможностью реализации прав, закрепленных ценной бумагой.
      Приобретение (передача) прав собственности на ценные бумаги по операциям, совершаемым на условиях срочности, возвратности и платности (далее - операции, совершаемые на возвратной основе), может не являться основанием для первоначального признания (прекращения признания) ценных бумаг, если это не влечет перехода всех рисков и выгод (либо их значительной части), связанных с владением переданной ценной бумаги.
      Критерии  и процедуры первоначального  признания (прекращения признания) при совершении операций с ценными бумагами на возвратной основе должны утверждаться в учетной политике кредитной организации.
      Под стоимостью ценных бумаг понимается цена сделки по приобретению ценных бумаг и дополнительные издержки (затраты), прямо связанные с их приобретением в случаях, установленных настоящим Порядком. Если ценные бумаги приобретаются по договорам, являющимся производными финансовыми инструментами, стоимость ценных бумаг определяется с учетом стоимости производного финансового инструмента в соответствии с нормативным актом Банка России о порядке ведения бухгалтерского учета производных финансовых инструментов.
      После первоначального признания стоимость  долговых обязательств изменяется с  учетом процентных доходов, начисляемых  и получаемых с момента первоначального признания долговых обязательств.
      При выбытии (реализации) ценных бумаг их стоимость увеличивается на сумму  дополнительных издержек (затрат), прямо  связанных с выбытием (реализацией).
      Под методом оценки стоимости выбывающих (реализованных) ценных бумаг понимается порядок списания с балансовых счетов второго порядка ценных бумаг одного выпуска либо ценных бумаг, имеющих один международный идентификационный код ценной бумаги (ISIN), при их выбытии (реализации), определяемый одним из следующих способов:
      1)по  средней стоимости ценных бумаг;
      2)по  первоначальной стоимости первых  по времени приобретения ценных  бумаг (далее - способ ФИФО).
      Применяемый способ устанавливается кредитной  организацией в учетной политике.
      Под способом оценки по средней стоимости понимается осуществление списания ценных бумаг одного выпуска вне зависимости от очередности их зачисления на соответствующий балансовый счет второго порядка. При применении данного способа вложения в ценные бумаги одного выпуска относятся на все ценные бумаги данного выпуска, числящиеся на соответствующем балансовом счете второго порядка, и при их выбытии (реализации) стоимость списывается пропорционально количеству выбывающих (реализованных) ценных бумаг.
      Под способом ФИФО понимается отражение выбытия (реализации) ценных бумаг в последовательности зачисления на балансовый счет второго порядка ценных бумаг этого выпуска. В стоимости выбывших (реализованных) ценных бумаг учитывается стоимость ценных бумаг первых по времени зачисления. Стоимость ценных бумаг, числящихся в остатке, складывается из стоимости ценных бумаг последних по времени зачисления.
      При выбытии (реализации) части ценных бумаг  одного выпуска, приобретенных партией, на стоимость выбывающих (реализуемых) ценных бумаг списываются вложения в выбывшие (реализованные) ценные бумаги этой партии пропорционально их количеству.
      Бухгалтерские записи по отражению в учете вложений в ценные бумаги и операций, совершаемых  с ценными бумагами, осуществляются на основании первичных учетных  документов, подписанных уполномоченными лицами, в соответствии с внутренними документами кредитной организации.
      Внутренние  документы кредитной организации, определяющие процедуры принятия решений, распределение прав, обязанностей и  ответственности между должностными лицами при осуществлении операций с ценными бумагами, должны обеспечивать соблюдение требований настоящего Порядка. 

      2.Принципы  отражения вложений  в ценные бумаги  на счетах бухгалтерского учёта.
      Ценные  бумаги отражаются на соответствующих  балансовых счетах по учету вложений в ценные бумаги в зависимости от целей приобретения с учетом следующего.
      Ценные бумаги, текущая (справедливая) стоимость которых  может быть надежно определена, классифицированные при первоначальном признании как  оцениваемые по справедливой стоимости через прибыль или убыток, в том числе приобретенные с целью продажи в краткосрочной перспективе (предназначенные для торговли), учитываются на балансовых счетах N 501 "Долговые обязательства, оцениваемые по справедливой стоимости через прибыль или убыток" и N 506 "Долевые ценные бумаги, оцениваемые по справедливой стоимости через прибыль или убыток".
      Ценные  бумаги, классифицированные при приобретении как "оцениваемых по справедливой стоимости через прибыль или убыток", не могут быть переклассифицированы и переносу на другие балансовые счета первого порядка не подлежат, кроме переноса на счет по учету долговых обязательств, не погашенных в срок, в случае, если эмитент не погасил долговые обязательства в установленный срок.
      Если кредитная  организация осуществляет контроль над управлением акционерным  обществом или оказывает существенное влияние на деятельность акционерного общества, то акции таких акционерных обществ учитываются на балансовом счете N 601 "Участие в дочерних и зависимых акционерных обществах".
      Долговые обязательства, которые кредитная организация  намерена удерживать до погашения (вне зависимости от срока между датой приобретения и датой погашения), учитываются на балансовом счете N 503 "Долговые обязательства, удерживаемые до погашения".
      На  указанный счет долговые обязательства зачисляются в момент приобретения. Не погашенные в установленный срок долговые обязательства переносятся на счет по учету долговых обязательств, не погашенных в срок.
      Кредитная организация вправе переклассифицировать долговые обязательства категории "имеющиеся в наличии для продажи" в категорию "удерживаемые до погашения" с перенесением на соответствующие балансовые счета и отнесением сумм переоценки на доходы или расходы (по соответствующим символам операционных доходов от операций с приобретенными ценными бумагами или операционных расходов по операциям с приобретенными ценными бумагами).
      Перенос со счета N 501 "Долговые обязательства, оцениваемые по справедливой стоимости через прибыль или убыток", а также отражение операций по выбытию (реализации), кроме погашения в установленный срок, не допускаются.
      При изменении намерений  или возможностей кредитная организация  вправе переклассифицировать долговые обязательства "удерживаемые до погашения" в категорию "имеющиеся в наличии для продажи" с перенесением на соответствующие балансовые счета в случае соблюдения следующих условий:
      а) в результате события, которое произошло по независящим  от кредитной организации причинам (носило чрезвычайный характер и не могло быть обоснованно предвосхищено кредитной организацией);
      б) в целях реализации менее чем за 3 месяца до срока  погашения;
      в) в целях реализации в объеме, незначительном по отношению  к общей стоимости долговых обязательств "удерживаемых до погашения". Критерии существенности (значительности объема) утверждаются в учетной политике кредитной организации.
      При несоблюдении любого из изложенных выше условий кредитная организация  обязана переклассифицировать все  долговые обязательства, удерживаемые до погашения, в категорию "имеющиеся в наличии для продажи" с переносом на соответствующие балансовые счета второго порядка и запретом формировать категорию "долговые обязательства удерживаемые до погашения" в течение 2 лет, следующих за годом такой переклассификации.
      Ценные бумаги, которые  при приобретении не определены в  вышеуказанные категории, принимаются  к учету как "имеющиеся в  наличии для продажи" с зачислением  на балансовые счета N 502 "Долговые обязательства, имеющиеся в наличии для продажи" и N 507 "Долевые ценные бумаги, имеющиеся в наличии для продажи".
      Ценные  бумаги, классифицированные при приобретении как "имеющиеся в наличии для продажи", не могут быть переклассифицированы и переносу на другие балансовые счета первого порядка не подлежат, кроме переноса на счет по учету долговых обязательств, не погашенных в срок, в случае, если эмитент не погасил долговые обязательства в установленный срок и случаев переклассификации долговых обязательств в категорию "удерживаемые до погашения".
      Долговые обязательства "удерживаемые до погашения" и  долговые обязательства, не погашенные в срок, не переоцениваются. Под вложения в указанные ценные бумаги формируются резервы на возможные потери.
      Под ценные бумаги "имеющиеся в наличии  для продажи" резервы на возможные  потери формируются в случае невозможности  надежного определения их текущей (справедливой) стоимости и наличия  признаков их обесценения.
      Под ценные бумаги "оцениваемые по справедливой стоимости через прибыль или  убыток" резервы на возможные  потери не формируются.
      Порядок ведения  аналитического учета на счетах по учету вложений в ценные бумаги определяется кредитной организацией.
      При этом по эмиссионным ценным бумагам и ценным бумагам, имеющим международный идентификационный код ценной бумаги (ISIN), аналитический учет должен обеспечивать получение информации в соответствии с выбранным методом оценки стоимости выбывающих (реализованных) ценных бумаг в разрезе выпусков.
      По  ценным бумагам, не относящимся к  эмиссионным, либо ценным бумагам, не имеющим  международного идентификационного кода ценной бумаги (ISIN), аналитический учет должен обеспечивать получение информации по каждой ценной бумаге или партии ценных бумаг. 

      3.Принципы  отражения в бухгалтерском  учёте операций  по приобретению  и выбытию ценных  бумаг.
      Датой совершения операций по приобретению и выбытию ценных бумаг является дата перехода прав на ценную бумагу
      В бухгалтерском  учете указанные операции отражаются в день получения первичных документов, подтверждающих переход прав на ценную бумагу, либо в день выполнения условий договора (сделки), определяющих переход прав.
      При несовпадении оговоренных  договором (сделкой) даты перехода прав и даты расчетов с датой заключения договора (сделки) по приобретению и выбытию ценных бумаг требования и обязательства отражаются на счетах по учету наличных и срочных сделок главы Г "Производные финансовые инструменты и срочные сделки" Плана счетов бухгалтерского учета в кредитных организациях и подлежат переносу на балансовые счета в соответствии с положением 302-П.
      Операции  по договорам (сделкам), по которым переход  прав или расчеты осуществляются на дату заключения договора (сделки), подлежат отражению на балансовых счетах N 4740747408 "Расчеты по конверсионным операциям, производным финансовым инструментам и срочным сделкам" (внебалансовый учет при этом не ведется).
      Операции по договорам (сделкам) с ценными бумагами, совершенные  на организованных рынках, профессиональным участником которых является данная кредитная организация, отражаются на балансовых счетах N 4740347404 "Расчеты с валютными и фондовыми биржами"
      Операции по приобретению и выбытию ценных бумаг, совершаемые через посредников, при получении первичных документов, подтверждающих переход прав на ценные бумаги, отражаются в корреспонденции с балансовым счетом N 30602 "Расчеты кредитных организаций-доверителей (комитентов) по брокерским операциям с ценными бумагами и другими финансовыми активами".
      При неисполнении контрагентом (посредником) в установленный срок условий договора (сделки) сумма  неисполненных контрагентом требований в конце операционного дня подлежит переносу на счета по учету просроченной задолженности (клиентской или межбанковской) как просроченная задолженность по прочим размещенным средствам.
      Сумма обязательств кредитной организации, по каким-либо причинам неисполненных в установленный условиями договора (сделки) срок, подлежит в конце операционного дня переносу на счета по учету неисполненных обязательств по договорам на привлечение средств клиентов либо просроченной межбанковской задолженности как просроченная задолженность по прочим привлеченным средствам.
      Аналитический учет вложений в ценные бумаги ведется  на лицевых счетах, открываемых на соответствующих балансовых счетах второго порядка с кодом валюты номинала (обязательства).
      Если  ценные бумаги приобретаются за валюту, отличную от валюты номинала (обязательства), то их стоимость определяется по официальному курсу на дату приобретения или по кросс-курсу исходя из официальных курсов, установленных для соответствующих валют.
      Учет начисленных  и полученных процентных доходов  по долговым обязательствам осуществляется в следующем порядке.
      В соответствии с правилами стоимость долговых обязательств изменяется на сумму процентных доходов, начисленных до их выбытия, с учетом сумм, входящих в цену приобретения.
      Бухгалтерский учет начисленного процентного (купонного) дохода (далее - ПКД) ведется на отдельном (отдельных) лицевом (лицевых) счете (счетах) "ПКД начисленный", открываемых  на соответствующих балансовых счетах второго порядка с кодом валюты, в которой выплачиваются проценты (погашается купон).
      В последний рабочий день месяца отражению  в бухгалтерском учете подлежит весь ПКД, начисленный за истекший месяц  либо за период с даты приобретения или с даты начала очередного процентного (купонного) периода (в том числе за оставшиеся нерабочие дни, если последний рабочий день месяца не совпадает с его окончанием).
      При выбытии (реализации) долговых обязательств в бухгалтерском учете подлежит отражению ПКД, начисленный за период с указанных выше дат по дату выбытия (реализации) включительно.
      Если долговые обязательства  приобретаются по цене ниже их номинальной  стоимости, то разница между номинальной  стоимостью и ценой приобретения (сумма дисконта) начисляется в  течение срока их обращения равномерно, по мере причитающегося по ним в соответствии с условиями выпуска дохода.
      Бухгалтерский учет начисленного дисконта ведется  на отдельном (отдельных) лицевом (лицевых) счете (счетах) "Дисконт начисленный", открываемых на соответствующих балансовых счетах второго порядка с кодом валюты номинала (обязательства) ценной бумаги.
      В последний рабочий день месяца отражению  в бухгалтерском учете подлежит весь дисконт, начисленный за истекший месяц либо за период с даты приобретения (в том числе за оставшиеся нерабочие дни, если последний рабочий день месяца не совпадает с его окончанием).
      При выбытии (реализации) долговых обязательств в бухгалтерском учете подлежит отражению дисконт, начисленный  за период с указанных выше дат  по дату выбытия (реализации) включительно.
      Начисленные ПКД  и дисконт по ценным бумагам признаются в качестве процентного дохода с  отражением по соответствующим символам отчета о прибылях и убытках в  следующем порядке:
      а) при выплате  эмитентом - на дату исполнения эмитентом своих обязательств по их выплате;
      б) во всех остальных  случаях - на дату перехода прав на ценные бумаги;
      в) по ценным бумагам, для которых отсутствует  неопределенность в получении дохода, в последний рабочий день месяца отнесению на доходы подлежат ПКД  и дисконт, начисленные за истекший месяц либо доначисленные с начала месяца на дату выплаты, предусмотренную условиями выпуска соответствующего долгового обязательства.
      При выплате эмитентом доходов по обращающимся долговым обязательствам (в том числе в виде частичного погашения номинала) стоимость долговых обязательств уменьшается на сумму процентных доходов, входящих в цену приобретения.
      Операции, связанные  с выбытием (реализацией) и погашением ценных бумаг и определением финансового  результата, отражаются на балансовом счете N 
и т.д.................


Перейти к полному тексту работы


Скачать работу с онлайн повышением уникальности до 90% по antiplagiat.ru, etxt.ru или advego.ru


Смотреть полный текст работы бесплатно


Смотреть похожие работы


* Примечание. Уникальность работы указана на дату публикации, текущее значение может отличаться от указанного.